Rivian-aandelenprognose: Wyckoff-theorie wijst op langetermijnherstel

De koers van Rivian-aandelen zit vast in een technische berenmarkt nadat deze daalde van de decemberpiek van $22.7 naar het huidige $15.20. De koers trok zich terug nadat het bedrijf details bekendmaakte over het aankomende R2-voertuig, terwijl de shortposities blijven toenemen. Zal het aandeel herstellen of zet de neerwaartse trend door?

Rivian kondigde details aan voor R2-voertuigen 

Rivian, een toonaangevend Amerikaans elektrische-autobedrijf, ondervindt grote tegenwind nu het zijn cruciale model introduceert. In een verklaring zei het bedrijf dat zijn R2-voertuig begint bij $57,990 en een actieradius van 330 miles op één lading zal hebben.

Het bedrijf is vervolgens van plan om late vorig jaar goedkopere modellen te lanceren. Dit voertuig krijgt een actieradius van 245 miles en kost $45,000.

Bovendien is Rivian van plan nieuwe R3-modellen te introduceren die veel goedkoper zullen zijn dan de huidige modellen en zullen concurreren met andere bedrijven, met name Chinese merken.

Rivian hoopt dit jaar tussen de 20k en 25k R2-voertuigen te verkopen, een stap die ongeveer $1.4 miljard aan omzet zal opleveren. Daarna hoopt het 400k te produceren in zijn nieuwe fabriek in Georgia.

Rivian hoopt dat de nieuwe voertuigen de aantrekkingskracht vergroten onder klanten die geïnteresseerd zijn in het bezit van EV's. De huidige modellen beginnen bij $70,000, waarbij sommige modellen voor meer dan $100,000 worden verkocht, waardoor ze populair zijn onder vermogende kopers.

Het bedrijf hoopt dat het voertuig aantrekkingskracht zal krijgen bij klanten die voertuigen kopen zoals de Tesla Model Y. Tesla verkocht vorig jaar meer dan 360k Model Y-voertuigen.

Rivian ondervindt grote tegenwind 

Analisten menen dat de lancering van Rivians R2-voertuig dit jaar zal leiden tot hogere opbrengsten. Door Yahoo Finance samengestelde data tonen dat de gemiddelde schatting is dat Rivian dit kwartaal $1.35 miljard zal genereren en $6.95 miljard dit jaar. 

De jaaromzet zou daarmee 30% hoger zijn dan vorig jaar en komt doordat het bedrijf naar verwachting tussen de 62,000 en 67,000 voertuigen dit jaar zal verkopen.

Deze groei zet zich daarna voort naarmate het in 2027 meer voertuigen verkoopt, met een omzet die stijgt tot boven $11.9 miljard. 

De uitdaging is echter dat het bedrijf sinds de oprichting 17 jaar geleden nog nooit winst heeft gemaakt, en analisten verwachten dat het verliesgevende traject zich zal voortzetten. De winst per aandeel (EPS) wordt dit jaar verwacht op $2.95, gevolgd door $2.44 volgend jaar.

Een grote uitdaging is dat het bedrijf waarschijnlijk dit jaar of in 2027 extra kapitaal zal moeten aantrekken. Het eindigde vorig jaar met $3.5 billion in kasmiddelen en kortlopende beleggingen, en het is van plan ongeveer $2 billion aan kapitaaluitgaven te doen. 

Rivian is altijd zeer verwaterend geweest, wat het uitstaande aandelenaantal heeft opgedreven van 892 million in 2022 tot 1.23 billion vandaag.

Technische analyse van Rivian-aandeelprijs 

RIVN-aandelengrafiek | Bron: TradingView

De wekelijkse grafiek toont dat het RIVN-aandeel sinds december 2022 binnen de belangrijke steun- en weerstandsniveaus van $9.07 en $25 is gebleven.

Deze consolidatie heeft de Average True Range (ATR) naar beneden gedrukt, een teken dat de volatiliteit is afgenomen. Het oscilleert langzaam rond de 50-daagse en 100-daagse exponentiële voortschrijdende gemiddelden (EMA).

Er zijn signalen dat het bedrijf zich in de accumulatiefase van de Wyckoff-theorie bevindt, wat vaak leidt tot de mark-upfase, die wordt gekenmerkt door een verticale opleving.

Daarom is de kans aanwezig dat het aandeel aanvankelijk zal stijgen naar het sleutelweerstandsniveau van $25, de bovenzijde van het kanaal. Een doorbraak boven dat niveau wijst op meer winstpotentieel, mogelijk richting $40, het hoogste punt in september 2022.

De uitdaging is echter dat deze visie is gebaseerd op de wekelijkse grafiek, die neemt