Socialmedia-aandelen kelderen: dit is de beste om te kopen tijdens de dip

Het socialmedia-landschap verschoof deze week scherp toen een verkoopgolf miljarden aan marktwaarde wegvaagde.

De aanleiding? Een baanbrekende juridische klap; een jury in Californië oordeelde dat Google en Meta Platforms nalatig waren in een spraakmakende zaak over verslaving aan sociale media, wat vrees aanwakkerde voor een kostbare herziening van regelgeving.

Te midden van de ravage heeft een senior analist van Wells Fargo – Ken Gawrelski – echter een duidelijke koploper aangewezen.

In een onderzoeksnota gedateerd Mar. 27 noemde hij Google-aandelen de voornaamste 'kopen tijdens de dip'-kandidaat – en verwees hij naar de ongeëvenaarde structurele voordelen en een waarderingsmultipel die ondanks recente turbulentie aantrekkelijk blijft.

Google-aandelen zijn beter gepositioneerd om de uitspraak te doorstaan

De Los Angeles-uitspraak tegen Meta en Google, waarbij $6 million aan een eiser werd toegekend wegens verslavingsbevorderende functies, stuurde op Mar. 26 schokgolven door de socialmedia-industrie.

Hoewel de schadevergoeding voor een bedrijf ter waarde van een biljoen dollar een 'afrondingsfout' is, kan het juridische precedent verplichte herontwerpen van platforms zoals YouTube en Instagram afdwingen.

Toch is het redelijk te veronderstellen dat GOOGL-aandelen zich vergeleken met concurrenten relatief beter kunnen afschermen.

In tegenstelling tot Meta, dat bijna volledig afhankelijk is van sociale betrokkenheid, is het imperium van Google gediversifieerd over Search, infrastructuur en enterprise-software.

Dat betekent dat als Google zou moeten verschuiven van verslavende engagement naar meer betekenisvolle interacties, de overgang minder pijnlijk zou zijn voor de marges, aangezien de kernomzet van Search wordt gedreven door intentie – niet door gedachteloos scrollen.

Kortom, wordt verwacht dat de reus de juridische verschuiving effectiever absorbeert dan pure-play socialmediaconcurrenten.

GOOGL profiteert van dominante positie in AI-wapenwedloop

Buiten juridische veerkracht ziet Wells Fargo Google als een 'gespannen veer' vanwege zijn dominante positie in de kunstmatige intelligentie (AI)-revolutie.

Op vrijdag handhaafde Ken Gawrelski een handelsadvies 'overweight' voor Alphabet Inc en verhoogde hij zijn koersdoel naar $297, wat een potentiële opwaartse ruimte van nog eens 45% impliceert ten opzichte van het huidige niveau.

Volgens hem moeten beleggers Google-aandelen inslaan, aangezien ze "alle onderdelen in huis hebben om een AI-winnaar te worden, met een in de sector toonaangevende capaciteitspositie om interne initiatieven (Search, Gemini) te ondersteunen en extern te gelde te maken via GCP, een breed distributienetwerk en enorme consumentengegevens."

Wells Fargo verwacht dat kunstmatige intelligentie de totale adresseerbare markt (TAM) van het bedrijf materieel zal uitbreiden, vooral nu het zijn positie in Search blijft versterken.

Hoe in Alphabet Inc. te beleggen na de recente terugval

De strategie van Alphabet is het benutten van zijn enorme rekencapaciteit om nieuwe winstpools te creëren.

Een belangrijke aanjager is de deal met Anthropic, die het AI-bedrijf toegang geeft tot one million op maat gemaakte Tensor Processing Units (TPUs). Dit zal dit jaar $2.5 billion aan hoogmarge-inkomsten genereren, en nog eens $7.5 billion tegen 2027.

Samtidig versterkt Google’s recente $32 billion overname van Wiz zijn cloudplatform met ‘elite’ beveiligingsfuncties, cruciaal voor het aantrekken van enterprise-AI-klanten.

Combineer dat met een aantrekkelijke 25x forward earnings-multiple en GOOGL-aandelen beginnen te lijken op een zeldzame kans die zowel veiligheid biedt als explosief groeipotentieel.