CoreWeave-aandelen stijgen — waarom ze na de cijfers een record kunnen bereiken

De aandelenkoers van CoreWeave zette deze week zijn sterke opwaartse beweging voort en bereikte het hoogste punt sinds oktober vorig jaar. Er zijn aanwijzingen dat de opwaartse trend zal doorzetten wanneer het vandaag zijn cijfers publiceert.

De CRWV-koers schoot omhoog naar $137, een sterke stijging ten opzichte van het jaar-tot-nu-totaal dieptepunt van $64, waar het een double-bottom patroon vormde.

CoreWeave publiceert sterke financiële resultaten 

De CRWV-aandelenkoers zette zijn sterke bulltrend voort, geholpen door de aanhoudend robuuste bestedingen in de kunstmatige-intelligentie-industrie.

De focus verschuift nu naar de aanstaande financiële resultaten, die meer inzicht zullen geven in de bedrijfsvoering. 

Er zijn aanwijzingen dat het bedrijf het goed doet, met een versnellende omzetgroei.

Samen met Nebius is het bedrijf een duopolie geworden in de neocloud-sector en trekt het grote deals aan van de grootste spelers in de branche zoals Microsoft, OpenAI, Perplexity, Meta Platforms en Anthropic.

CoreWeave sloot onlangs een belangrijke samenwerking met Anthropic, dat zijn datacenters zal gebruiken om AI-modellen te trainen. Hoewel het betrokken bedrag niet werd genoemd, is de kans groot dat het miljarden dollars waard zal zijn.

Er zijn ook signalen dat sommige bestaande klanten hun pakketten blijven uitbreiden.

Een goed voorbeeld hiervan is Meta Platforms, dat vorig jaar een deal van $17 miljard sloot en deze recent opvoerde naar $21 miljard.

CoreWeave realiseerde in het vorige kwartaal meer dan $5,1 miljard omzet, een stijging van 168% op jaarbasis.

Deze omzetgroei ging samen met een sterke toename van de backlog, die naar $66,8 miljard steeg. De aangepaste EBITDA nam toe tot $3,1 miljard.

Het meest waarschijnlijke scenario is dat de backlog van het bedrijf de komende maanden boven $100 miljard uitkomt.

Analisten verwachten dat de aanstaande cijfers zullen laten zien dat de omzet met 100% is gestegen tot $1,96 miljard.

De werkelijke omzet kan door de recente deals waarschijnlijk veel hoger uitvallen. De winst per aandeel (WPA) wordt verwacht te verbeteren naar minus $1,2.

Belangrijke uitdagingen blijven bestaan 

Toch zullen de aanstaande cijfers waarschijnlijk laten zien dat het bedrijf voor een aantal belangrijke uitdagingen staat.

Ten eerste blijven de bedrijfskosten stijgen, met name in de geheugenchipindustrie.

Als gevolg daarvan hebben bedrijven hun prijzen verhoogd, wat gevolgen heeft voor grote exploitanten van datacenters.

Een goed voorbeeld hiervan is de recente aankondiging dat topbedrijven dit jaar meer dan $725 miljard aan kapitaalinvesteringen zullen uitgeven. 

Hoewel dit een sterke stijging is ten opzichte van de eerdere schatting van $650 miljard, wezen de meeste bedrijven op prijsstijgingsproblemen.

De stijgende prijzen voor halfgeleiders betekenen dat de marges dit jaar waarschijnlijk onder druk zullen komen te staan.

Het andere risico is de schuldenlast, die de afgelopen maanden parabolisch is toegenomen.

Het sloot het vorige kwartaal af met meer dan $6,7 miljard aan kortlopende schulden en $14,6 miljard aan langlopende schulden.

De totale verplichtingen zijn gestegen naar $45,9 miljard, van $16 miljard een jaar eerder.

Desondanks zijn deze zorgen enigszins overdreven, omdat het bedrijf zich uiteindelijk op winstgevendheid zal gaan richten zodra de investeringsfase voorbij is.

Bovendien wordt de schuld gebruikt om chips te kopen, die activa zijn waarvan de waarde op langere termijn hoog kan blijven.

CoreWeave-aandeel kan binnenkort een recordhoogte bereiken

CRWV-aandelengrafiek | Bron: TradingView 

De daggrafiek toont dat de CRWV-koers dit jaar sterk is gestegen en nu het hoogste niveau in maanden bereikt heeft.

De koers is al boven het cruciale weerstandsniveau van $114,5 uitgekomen, het hoogste punt in januari van dit jaar.

De aandelenkoers blijft boven de 50-daagse en 100-daagse exponentiële voortschrijdende gemiddelden liggen, terwijl de relatieve sterkte-index (RSI) sterk is opgelopen, een teken van robuuste momentum.

Daarom is de meest waarschijnlijke CoreWeave-aandelenprognose bullish, waarbij het volgende belangrijke doel het recordniveau van $186 is. Dit doel ligt ongeveer 35% boven het huidige niveau.

Aan de andere kant zal een daling onder de cruciale steun bij $114 de bullish vooruitzichten ongeldig maken.