IREN stijgt 13% doordat Dell-Blackwell-deal AI-versnelling aanjaagt

De aandelen van IREN Limited stegen woensdag 13% nadat het bedrijf een aankoopovereenkomst van $1.6 billion met Dell Technologies had aangekondigd voor Nvidia-aangedreven Blackwell-systemen, gericht op uitbreiding van zijn infrastructuurcapaciteit voor kunstmatige intelligentie.

De overeenkomst omvat luchtgekoelde Blackwell-systemen die via Dell worden geleverd en is bedoeld ter ondersteuning van de door IREN eerder aangekondigde vijfjarige, $3.4 billion-overeenkomst voor beheerde AI-cloudservices.

De systemen worden naar verwachting ingezet in de bestaande datacenters van IREN in Childress, Texas, met inbedrijfstelling gepland voor begin 2027.

Zodra ze operationeel zijn, zal het cloud-AI-contract naar schatting IREN’s geannualiseerde run-rate-omzet verhogen tot $4.4 billion, van $3.7 billion, wat de voortgaande uitbreiding van het bedrijf naar AI-infrastructuur en cloudcomputingdiensten weerspiegelt.

De aankoopprijs omvat GPU’s, servers, opslag, netwerkapparatuur, bijkomende hardware, integratiediensten en garanties, met betalingen gepland na levering.

Vraag naar AI-infrastructuur drijft uitbreiding

De laatste deal benadrukt de versnellende vraag naar AI-compute-infrastructuur nu hyperscalers, ondernemingen en ontwikkelaars concurreren om capaciteit veilig te stellen voor steeds complexere AI-workloads.

“Het veiligstellen van capaciteit en het versnellen van inbedrijfstelling hebben onze hoogste prioriteit in een markt waar time-to-compute allesbepalend is,” zei IREN-medeoprichter Daniel Roberts. “Onze relatie met Dell garandeert toegang tot hardware in de schaal en met de snelheid die de markt eist.”

De Blackwell-systemen zullen Nvidia-gerelateerde cloud-AI-workloads ondersteunen onder IREN’s bredere infrastructuurovereenkomsten.

Eerder deze maand zei Nvidia dat het tot $2.1 billion in IREN zou investeren als onderdeel van een bredere overeenkomst die gekoppeld is aan de uitrol van maximaal 5 gigawatts aan infrastructuur.

IREN had eerder ook al een vijfjarige overeenkomst voor AI-infrastructuurcloudservices aangekondigd die Nvidia-workloads en clustermanagementsoftware omvat, ontwikkeld samen met Mirantis.

De overeenkomst wordt ondersteund door Blackwell-platformsystemen die worden ingezet over ongeveer 60 megawatt van IREN’s bestaande datacentercapaciteit in Childress, Texas.

In november tekende Microsoft ook een $9.7 billion-overeenkomst met IREN die toegang tot Nvidia’s geavanceerde AI-chips omvat.

Van Bitcoin-mining naar AI-infrastructuur

IREN is het afgelopen jaar uitgegroeid tot een van de best presterende aandelen gerelateerd aan AI-infrastructuur, nadat het zich had herpositioneerd van een Bitcoin-miningoperator naar een op AI gericht datacenterbedrijf.

De transformatie maakte gebruik van infrastructuur die al was ontwikkeld voor cryptovalutamining, waaronder grootschalige stroomtoegang en datacenterfaciliteiten die energie-intensieve computerwerkzaamheden kunnen ondersteunen.

Zowel Bitcoin-mining als AI-cloudcomputing vereisen aanzienlijke elektriciteitsconsumptie en serverinfrastructuur met hoge dichtheid, waardoor IREN bestaande activiteiten kan aanpassen om aan de groeiende AI-vraag te voldoen.

Beleggersenthousiasme rond AI-infrastructuurbedrijven versnelde verder nadat Nvidia-bestuurders onlangs de stijgende prijzen voor cloud-GPU’s benadrukten.

Nvidia’s CFO Colette Kress zei dat huurprijzen voor Nvidia H100-GPU’s dit jaar tot nu toe met ongeveer 20% zijn gestegen, terwijl de prijzen voor A100-cloud-GPU’s met bijna 15% zijn opgeklommen.

Die opmerkingen verbeterden het sentiment in de bredere “neocloud”- en AI-infrastructuursector, waarbij beleggers zich steeds meer richten op bedrijven die snel GPU-capaciteit kunnen inzetten.

De recente overeenkomst met Dell versterkt IREN’s positie binnen de snelgroeiende AI-infrastructuurmarkt nu de vraag naar cloudcomputingcapaciteit wereldwijd blijft groeien.