3 Aziatische aandelen die analisten zeggen de rally van juli 2026 kunnen leiden

De aandelenrally in Azië wordt selectiever nu juli begint.

Beleggers kopen niet langer blindelings ieder technologie- of AI-gerelateerd aandeel, zeker nadat Samsungs recordwinstvooruitzicht een scherpe verkoopgolf in de chipsector niet kon voorkomen.

Samsung-aandelen daalden dinsdag 6.9%, omdat beleggers bezorgd leken dat AI-aandelen te ver waren opgelopen.

Dat maakt de volgende fase van de rally meer afhankelijk van bedrijven met duidelijke winstcatalysatoren, zichtbare vraag en sterke steun van analisten.

TSMC-aandeel: vraag naar AI-chips houdt de winstcatalysator in stand

Het TSMC-aandeel lijkt de zuiverste AI-infrastructuurplay in Azië richting midden juli.

De resultatenconferentie over het tweede kwartaal van het bedrijf staat gepland op 16 juli, en biedt beleggers een kortetermijncatalysator om te beoordelen of het recente optimisme van analisten gerechtvaardigd is.

Citi-analist Laura Chen heeft een "upside 30-day catalyst watch" toegevoegd voor TSMC, terwijl zij een koopadvies handhaaft en een koersdoel van NT$3,800.

Citi's argument is dat de vraag naar geavanceerde AI-chips sterk blijft, terwijl de krapte in geavanceerde nodes en packaging de prijsmacht blijft ondersteunen.

UBS-analist Sharon Lin verhoogde het koersdoel ook naar NT$3,400 van NT$3,000 en hief de capex-ramingen voor 2026 tot 2028 aan, met het argument dat hogere investeringen de zorgen van klanten over beperkte supply en de behoefte aan second-sourcediversificatie zouden moeten verminderen.

De kanttekening is de waardering. Aangezien het aandeel al sterke AI-vraag in de koers heeft verwerkt, moet de guidance van 16 juli bevestigen dat de winstvooruitzichten nog steeds toenemen.

SK Hynix-aandeel: HBM-sterkte maakt het de meest gedurfde inzet op AI-geheugen

SK Hynix biedt een risicovollere, maar potentieel grotere route naar hetzelfde AI-thema.

In tegenstelling tot Samsung, dat geheugen, foundry, mobiel en consumentenelektronica omvat, is SK Hynix nauwer verbonden met de vraag naar high-bandwidth memory (HBM) van AI-chipfabrikanten.

Het bedrijf heeft al laten zien waarom beleggers opletten.

SK Hynix rapporteerde in april recordresultaten over het eerste kwartaal, met omzet van 52.5763 trillion won, bedrijfsresultaat van 37.6103 trillion won en nettowinst van 40.3459 trillion won.

Het meldde ook dat AI-gedreven vraag de krapte in het aanbod van geheugenproducten ondersteunt.

De volgende test is de notering in de VS nu SK Hynix van plan is ongeveer $28 miljard op te halen via Nasdaq depositary receipts, met opbrengsten bedoeld voor chipfabrieken in Zuid-Korea en de aanschaf van apparatuur, waaronder ASML’s EUV-scanners.

Charu Chanana, hoofd beleggingsstrateeg bij Saxo Markets, vertelde Barron’s dat de ADR-notering de wereldwijde appetijt voor AI-gerelateerde geheugen­aandelen zal testen.

Sterke vraag zou aantonen dat beleggers nog steeds geloven in de AI-geheugentrade, terwijl zwakke vraag zou suggereren dat ze selectiever worden na de enorme rally in de sector.

Tencent-aandeel: gaming en advertenties bieden een minder drukbezette AI-positie

Tencent biedt beleggers een ander soort Aziatische techexposure omdat het geen pure halfgeleiderpositie is, wat kan helpen als de chipvolatiliteit aanhoudt.

De omzet van Tencent in het eerste kwartaal steeg jaar-op-jaar met 9% naar 196.5 miljard yuan, hoewel het de schattingen van analisten miste.

De mix was sterker dan verwacht, met binnenlandse gamingomzet die met 6% steeg, internationale gaming met 13% won, en online-advertenties met 20% groeiden tot 38.2 miljard yuan, geholpen door AI-gestuurde targeting.

Dat maakt Tencent meer een platformherstelverhaal dan een puur AI-hardwarespel.

Het gameportfolio blijft veerkrachtig, de advertentiesector verbetert, en AI wordt ingezet om targeting en productbetrokkenheid binnen het ecosysteem te verscherpen.

Analisten hebben opgemerkt dat Barclays het koersdoel voor Tencent verhoogt naar $106 van $102 na de resultaten over het eerste kwartaal, en de cijfers omschrijft als solide ondanks zware AI-investeringen.

Het risico is dat AI-uitgaven duur blijven, terwijl China’s regelgeving en Amerikaanse chipbeperkingen het sentiment kunnen blijven belasten.