Waarom stijgt het aandeel Alphabet vandaag?

Alphabet GOOGL-aandelen stegen maandag met ongeveer 3% nadat een bericht meldde dat Google een nieuw AI-serverschip ontwikkelt dat specifiek is ontworpen om zijn Gemini-modellen efficiënter te laten draaien.

Volgens The Information zou de chip, intern met codenaam "Frozen v2", delen van de architectuur van Gemini permanent in het silicium inbedden.

Het ontwerp is bedoeld om de hoeveelheid berekeningen en gegevensverplaatsing die nodig is om AI-aanvragen te verwerken te verminderen, wat de efficiëntie kan verbeteren en het energieverbruik kan verlagen.

Alphabet reageerde op het bericht door het voortdurende investeren in innovatie op het gebied van AI-hardware te benadrukken.

Zijn teams zijn “constant bezig met onderzoek en experimenten met nieuwe innovaties om maximale prestaties en efficiëntie te leveren voor onze gebruikers en klanten” en “hoewel niet elk project in productie gaat, is deze rigoureuze verkenning centraal in onze full-stackbenadering.”

“Door onze hardware en software vanaf de basis samen te ontwerpen, zorgen we ervoor dat onze systemen geïntegreerd en sterk geoptimaliseerd zijn voor workloads in de praktijk,” vervolgde de verklaring.

Het aandeel stond op het moment van schrijven 1,3% hoger.

Frozen v2 mikt op grotere AI-efficiëntie

In tegenstelling tot de Tensor Processing Units (TPUs) van Google, die zijn ontworpen om een breed scala aan kunstmatige-intelligentie‑modellen te ondersteunen, wordt Frozen v2 naar verluidt uitsluitend voor Gemini ontwikkeld.

Volgens The Information denken Google-ingenieurs dat de chip tussen de zes en tien keer meer tokens per eenheid vermogen kan leveren dan de nieuwste TPUs van het bedrijf.

In plaats van de algemene AI-processors van Google te vervangen, wordt verwacht dat Frozen v2 een gespecialiseerde aanvulling op de custom-chipportefeuille van het bedrijf wordt.

Het rapport meldde dat Google inzet op uitrol rond 2028; het project is bedoeld om interne rekenkrachttekorten aan te pakken die naar verluidt de cloudcapaciteit van het bedrijf hebben beperkt.

Vorige maand zou Google hebben afgesproken bijna $1 billion per month aan SpaceX te betalen om te helpen aan enterprise computing-verplichtingen te voldoen.

De afweging, volgens het rapport, is flexibiliteit.

Frozen v2 zou alleen effectief blijven als toekomstige Gemini-modellen dezelfde onderliggende architectuur blijven gebruiken.

Google beschouwt het project naar verluidt deels als een proef en verwacht de chips niet op dezelfde schaal te produceren als zijn TPUs.

De concurrentie rond AI blijft intensiveren

De hardware-ambities van Google komen nu zijn AI-tak steeds meer onder concurrentiedruk staat.

Onlangs meldde een Bloomberg-rapport dat de volgende Gemini Pro-release is vertraagd.

Google heeft ook meerdere senior-onderzoekers aan concurrenten verloren.

Chinese AI-ontwikkelaars hebben ook terrein gewonnen; hun modellen zijn nu goed voor 45% van het tokengebruik onder Amerikaanse bedrijven.

Recente releases van Moonshot AI en Alibaba hebben de prestatiekloof met toonaangevende Amerikaanse AI-modellen verder verkleind.

Ondertussen is Demis Hassabis, CEO van Google DeepMind, deze week op Capitol Hill om te pleiten voor een federaal toezicht, door de industrie gefinancierde AI-toezichthouder naar het model van FINRA, die geavanceerde AI-systemen beoordeelt op risico's voor de nationale veiligheid voordat ze worden ingezet.

Wall Street blijft positief over Alphabet

Google breidt zijn in-house AI-hardwareinspanningen verder uit om de afhankelijkheid van Nvidia te verminderen en tegelijkertijd de kosten voor het draaien van Gemini te verlagen.

Eerder dit jaar introduceerde het bedrijf zijn achtste generatie TPU en heeft het zijn chips steeds meer naar externe cloudklanten gepositioneerd, inclusief een miljarden-dollarovereenkomst om TPUs aan Meta Platforms te leveren.

Google heeft ook andere cloudproviders benaderd die traditioneel op Nvidia-GPU's vertrouwen.

Apart verhoogde BMO Capital zijn koersdoel voor Alphabet naar $455 (van $435) en handhaafde daarbij een Outperform-rating.

Het bedrijf verhoogde zijn Google Cloud-ramingen voor het vierde kwartaal en het fiscale jaar 2027, met als reden een sterkere vraag naar clouddiensten, uitbreiding van capaciteit en een substantiële achterstand aan orders.

BMO merkte echter ook op dat er nog vragen zijn over de prestaties van de Gemini-modellen, naar aanleiding van berichten dat Gemini Pro 3.5 is vertraagd omdat het op bepaalde benchmarks tekortschiet.