Nasdaq daalt terwijl chipaandelen inzakken vóór Fed- en Big Tech-winstcijfers

De Amerikaanse aandelen openden dinsdag lager, waarbij de Nasdaq achterbleef doordat hernieuwde zwakte in chipaandelen de winst bij consumentgerichte bedrijven overschaduwde.

Beleggers bleven voorzichtig voorafgaand aan de kwartaalcijfers van enkele van de grootste technologiebedrijven en aan het rentebesluit van de Federal Reserve later deze week.

De Nasdaq Composite daalde met ongeveer 0,67%, terwijl de S&P 500 0,15% verloor.

De Dow Jones Industrial Average steeg ongeveer 0,59%, gesteund door sterke resultaten van Coca-Cola en Sherwin-Williams.

Het voorzichtige sentiment volgde op een volatiele weekstart, waarbij de Nasdaq maandag lager sloot na een nieuwe uitverkoop in chipaandelen.

De zwakte sloeg ook over naar Aziatische markten, waar de Kospi van Zuid-Korea de handel tijdelijk stillegde na een sterke daling.

Marktpartijen volgen de resultaten van Microsoft, Amazon, Meta Platforms en Apple op de voet; die geven naar verwachting nieuwe inzichten in uitgaven aan kunstmatige intelligentie en de toekomstige vraag naar halfgeleiderproducten.

Chipaandelen breiden verliezen uit door zorgen over AI-uitgaven

Chipfabrikanten bleven onder druk handelen nu beleggers het vooruitzicht voor uitgaven aan AI-infrastructuur en de toenemende concurrentie uit China opnieuw beoordeelden.

Micron Technology daalde meer dan 7,4%, terwijl Intel bijna 5% verloor en Applied Materials circa 5,6% inleverde.

In de VS genoteerde aandelen van Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. (TSMC) en SK Hynix daalden met meer dan 2%, terwijl Nvidia 1,2% terugviel.

De VanEck Semiconductor ETF (SMH) verloor nog eens 3,3% nadat hij in de voorgaande sessie al meer dan 3% inleverde, waarmee de recente daling werd verlengd.

De Roundhill Memory ETF zakte ook scherp en handelde de afgelopen twee weken onder zijn 50-daags voortschrijdend gemiddelde, wat het verzwakkende kortetermijnmomentum weerspiegelt.

Ondertussen is de Philadelphia Semiconductor Index meer dan 20% gedaald ten opzichte van het recordniveau in juni.

Het beleggerssentiment is verzwakt nu de zorgen toenemen over de omvang van AI-gerelateerde kapitaalinvesteringen door grote technologiebedrijven.

Recente resultaten van Alphabet en Tesla hebben de vrees voor oplopende cash burn vergroot, terwijl Chinese vooruitgang in goedkopere AI-modellen en halfgeleiderproductie de concurrentiedruk heeft aangewakkerd.

Ondanks de bredere zwakte bij chipaandelen handelden de aandelen van Amazon, Microsoft, Meta Platforms en Apple licht hoger voorafgaand aan hun winstcijfers, die naar verwachting belangrijke signalen zullen geven over AI-investeringsplannen en vraag naar infrastructuur.

Fed-besluit, winstcijfers en olie blijven belangrijkste marktstuwers

Naast winstcijfers richten beleggers zich ook op de beleidsaankondiging van de Federal Reserve die gepland staat voor woensdag.

De markten verwachten grotendeels dat de centrale bank de rente deze week ongewijzigd zal laten, hoewel handelaren blijven rekenen op de mogelijkheid van een renteverhoging van 25 basispunten later dit jaar.

Beleggers zullen ook nauwlettend de prognose van de Fed voor inflatie en monetair beleid bekijken, vooral omdat hogere financieringskosten de druk op bedrijven die grote AI-infrastructuurinvesteringen doen, kunnen vergroten.

Olieprijzen boden enige verlichting voor de bredere markten door de scherpe dalingen van maandag voort te zetten.

Brent-olie zakte ongeveer 1,7% tot circa $86,82 per vat, terwijl West Texas Intermediate ongeveer 1,6% daalde tot circa $81,31 per vat.

De olieprijzen verzachtten doordat diplomatieke gesprekken tussen Iran, Saoedi-Arabië en Oman doorgingen over het heropenen van de scheepvaart door de Straat van Hormuz.

De markten reageerden ook op signalen dat het fragiele staakt-het-vuren tussen de Verenigde Staten en Iran standhield, ondanks meldingen van droneaanvallen in Saoedi-Arabië, Jordanië en Irak.

Elsewhere, Coca-Cola steeg meer dan 5% after raising its full-year revenue and profit outlook, while Walmart and Procter & Gamble gained more than 2%.

Boeing steeg eveneens na het melden van positieve vrije kasstroom nu de omkeerinspanningen voortduurden.

Johnson & Johnson steeg na de aankondiging van een geraamde schikking van $5,5 miljard om rechtszaken met betrekking tot zijn talkproducten te regelen.