Symbotisk aksje er sterkt shortet: er det et godt kontrarisk kjøp?

Symbotic (SYM) aksjekortselgere har gjort et drap i år ettersom krasjen akselererte. Etter å ha nådd en topp på $64,25 i 2023, har den stupt med over 61 % til nåværende $24,47, og bringer markedsverdien fra over $5,14 milliarder til nåværende $2,5 milliarder.

Denne prisaksjonen har kommet de betydelige shortselgerne til gode fordi selskapet har en av de største short-interessene i Wall Street på 39 %.

Symbotic er en stor aktør i lagerbransjen

Symbotic har vært en av de største fordelene i e-handelsindustrien siden de tilbyr løsninger for lagerautomatisering. Det tilbyr disse tjenestene til noen av de største forhandlerne i USA og andre land.

Walmart, verdens største forhandler, har distribuert produktene sine i sine varehus og til og med tatt en eierandel i selskapet. De andre toppkundene er firmaer som Albertsons, Target og C&S Wholesale-løsninger.

Disse selskapene har investert tungt i e-handel for å avverge konkurranse fra selskaper som Amazon og eBay.

Symbotics nøkkelløsning er deres mobile roboter, som bruker kunstig intelligens og andre teknologier for å automatisere de fleste lagerprosesser. Robotene kan reise opptil 25 miles per time.

Selskapet utvikler også programvare som hjelper til med å kontrollere robotene deres. Gjennom årene har den samlet over 400 patenter, som den håper vil bidra til å gi den et forsprang mot konkurrentene.

Utfordringen er imidlertid at e-handelsbransjen har modnet, noe som betyr at selskapets vekst sannsynligvis vil begynne å falle i årene som kommer.

Symbotisk inntjening

SYMs virksomhet har vokst de siste årene, med inntekter som steg fra over 100 millioner dollar i 2019 til over 1,17 milliarder dollar det siste regnskapsåret. Analytikere forventer at denne inntektsveksten vil fortsette, om enn i et lavere tempo de neste årene.

Gjennomsnittlig inntektsanslag for dette året er 1,75 milliarder dollar, etterfulgt av 2,39 milliarder dollar i neste regnskapsår.

I tillegg har Symbotic forbedret virksomheten sin etter hvert som den går mot lønnsomhet. Det hadde et netto tap på 104 millioner dollar i 2019, som falt til 23,9 millioner dollar det siste regnskapsåret. Analytikere forventer at resultatet per aksje vil bli positivt i år, og når 13 cent etterfulgt av 36 cent neste år.

De siste kvartalsresultatene viste at inntektene steg til 491 millioner dollar fra tidligere 424 millioner dollar. Halvårsinntektene steg fra 785 millioner dollar i 2023 til 1,284 milliarder dollar, noe som betyr at veksten fortsatte.

Symbotic genererer mesteparten av inntektene sine ved å selge systemene sine, etterfulgt av drift og programvarevedlikehold og support.

Selskapet reduserte også det totale kvartalstapet til 14,2 millioner dollar fra tidligere 40,9 millioner dollar. Ledelsen forventer at omsetningen i fjerde kvartal vil være mellom $455 millioner og $475 millioner.

En viktig fordel for Symbotic er at den har en enorm backlog på over 22,8 milliarder dollar, noe som betyr at det fortsatt er etterspørsel etter løsningene. Veksten på ordrereserven var imidlertid relativt lav i siste kvartal.

Den andre fordelen med selskapet er at virksomheten for det meste består av relasjoner, der kunder som Walmart og Target sannsynligvis ikke vil gå for konkurrentene.

Imidlertid er de to potensielle risikoene at inntektsveksten vil avta og verdsettelsen er ganske strukket.

Det er også en risiko for at aksjen kommer under press når kunstig intelligens-industrien bremser. Mens Symbotic først og fremst er et robotselskap, blir det ofte sett på som en AI-aksje som SoundHound og Nvidia.

Les mer: Kjøp Symbotic Inc.-aksjer for å ta din del av den voksende AI-industrien

Symbotisk aksjekursanalyse

SYM-diagram avTradingView

Det daglige diagrammet viser at SYM-aksjekursen toppet seg på $64 i juli 2023 og deretter trakk seg tilbake til et lavpunkt på $17,28 i august.

Det dannet et dødskorsmønster da 200-dagers og 50-dagers eksponentielle bevegelige gjennomsnitt (EMA) krysset hverandre 17. juni.

Aksjen har også beveget seg under nøkkelstøttenivået på $29,6, dets laveste punkt i september 2023 og også 61,8% Fibonacci Retracement-nivå.

Derfor er aksjens bane for minste motstand bearish så lenge den er under støtten på $29,62. Nøkkelkatalysatoren som vil avgjøre ytelsen vil være inntjeningen planlagt til 11. november.