Cloudflare-aksjeprognose: kjøpe, selge eller holde i forkant av inntektene?

Cloudflare-aksjekursen har steget i år, og svever på sitt høyeste nivå siden desember 2021 ettersom etterspørselen etter tjenestene øker. NET ble handlet til $136,85 på mandag, opp med omtrent 255 % fra det laveste nivået i 2023. Så, er det et godt selskap å kjøpe i forkant av resultatrapporten?

Cloudflare har vært et av de beste selskapene i teknologibransjen ettersom etterspørselen etter tjenestene økte globalt.

Cloudflare trives

For det første, Cloudflare beskytter og supercharger de fleste nettsteder du besøker i dag. Det har utviklet seg til en av de ledende aktørene i CDN-industrien, og konkurrerer med slike som Akamai Technologies og Fastly. Den betjener omtrent 35 % av Fortune 500-selskapene.

Cloudflare er i en industri som vokser, med det totale adresserbare markedet (TAM) som forventes å vokse fra 176 milliarder dollar i 2024 til over 222 milliarder dollar i 2027. Denne industrien består av undersektorer som VPN, e-postsikkerhet, multicloud-nettverk og objekter lagring.

Cloudflares virksomhet har blomstret, med årlige inntekter som hoppet fra 287 millioner dollar i 2019 til 1,296 milliarder dollar i fjor. Den etterfølgende tolvmånedersinntekten har hoppet til over 1,57 milliarder dollar.

En fordel med virksomheten er at den bruker en freemium-modell, og tilbyr noen tjenester gratis og deretter tar betalt for andre. I de fleste tilfeller begynner noen små nettsteder å bruke gratistjenesten og oppgraderer deretter etter hvert som trafikken til nettstedet deres øker.

Kunder øker også ofte antall tjenester fra Cloudflare. I tillegg til CDN, registrerer de seg for andre tjenester som kode og AI-beskyttelse.

Les mer: Cloudflare aksjekursprognose: Kan den nå 100 dollar igjen?

NETTO inntekt fremover

Den neste nøkkelkatalysatoren for Cloudflare-aksjen vil være inntjeningen for fjerde kvartal torsdag. De siste resultatene viste at det tjente over 430 millioner dollar i omsetning i tredje kvartal, en økning på 28 % fra samme periode i 2023. Denne veksten skjedde ettersom antallet store kunder vokste til 3 265 fra 1 908 i samme kvartal i fjor .

Cloudflare har en lang rekord med å slå analytikernes inntjeningsprognoser, noe som betyr at denne trenden vil fortsette denne uken. Analytikere forventer at inntektene økte med 24,7 % i fjerde kvartal til 452 millioner dollar, noe som bringer helårstallet til 1,66 milliarder dollar.

Cloudflares veiledning for første kvartals inntjening vil være 474 millioner dollar, en 25 % økning på årsbasis, et tegn på at det fortsatt har sterk inntektsvekst. Den årlige EPS forventes å komme inn på $0,74 i 2024, etterfulgt av 85 cent neste år.

En sentral bekymring er imidlertid at Cloudflare-aksjen er sterkt overkjøpt, med et forward P/E-forhold på 186, høyere enn de fleste selskaper.

En måte å verdsette Cloudflare på er å legge til FCF-marginen på 22 % og dens 30 % inntektsvekst, noe som bringer totalen til 52 %. Dette tallet betyr at det ikke er så overvurdert.

Cloudflare aksjekursprognose

Det ukentlige diagrammet viser at NET-aksjekursen har steget til $136, det høyeste nivået siden 2021, slik vi spådde. Den krysset nylig det viktige motstandsnivået på $115, dens høyeste sving i februar 2024. Det ugyldiggjorde dobbelt-topp-mønsteret som var i ferd med å danne seg.

Aksjen har beveget seg over 50-ukers glidende gjennomsnitt, mens Relative Strength Index (RSI) og MACD har pekt oppover. Derfor vil Cloudflare-aksjen sannsynligvis fortsette å stige ettersom okser målretter neste nøkkelpunkt på $150.