Netflix aksjekursprognose i forkant av inntjening: kjøp eller selg?

Netflix-aksjekursen trakk seg tilbake denne måneden da investorer ventet på den kommende inntjeningen. NFLX trakk seg tilbake til et lavpunkt på $1,260 på mandag, ned fra årets høyeste på $1,340. Så, hvordan vil aksjen prestere etter den nøye overvåkede kvartalsinntjeningen?

Netflix har vunnet strømmeløpet

Netflix-aksjekursen har steget i år, og blitt en av de beste spillerne i Magnificent 7. Denne ytelsen skjedde da selskapet vant strømmeløpet, med de fleste av konkurrentene som sto overfor store utfordringer.

Plattformen har lagt til over 301 millioner abonnenter fra hele verden, og virksomheten har blitt svært lønnsom.

Data samlet av SeekingAlpha viser at inntektsveksten har vært sterk de siste årene. Årstallet steg fra over 24,9 milliarder dollar i 2019 til 39 milliarder dollar i fjor.

Det viktigste er at selskapet har fortsatt å øke lønnsomheten de siste årene. Det årlige overskuddet hoppet fra 2,7 milliarder dollar i 2020 til over 9,2 milliarder dollar i de siste tolv månedene (TTM).

Denne inntektsveksten skyldtes det økte antallet brukere og introduksjonen av nye metoder for inntektsgenerering for innholdet. For eksempel har det blitt en av de raskest voksende annonsørene i bransjen.

Les mer: Netflix aksjekursanalyse: kortsiktig tilbaketrekning til $1,060 sannsynlig

NFLX-inntjening fremover

Den neste nøkkelkatalysatoren for Netflix-aksjekursen vil være inntjeningen, som kommer ut på torsdag. Analytikere forventer at resultatene vil vise at inntektene økte med 15,4 % i andre kvartal til 11 milliarder dollar. Den mest optimistiske analytikeren ser at inntektene kommer inn på 11,2 milliarder dollar.

Analytikere forventer også at Netflixs lønnsomhet økte i siste kvartal. Det gjennomsnittlige estimatet er at inntjeningen per aksje (EPS) steg fra $4,88 i Q2'24 til $7,06 i Q2'25. Det er sjanser for at Netflixs resultater vil bli mye bedre enn forventet ettersom selskapet har en lang historie med å slå analytikernes estimater.

Netflix-aksjekursen vil også reagere på den fremtidige guidingen for tredje kvartal og hele året. Forventningen er at inntektene i tredje kvartal vil være 11,2 milliarder dollar, mens EPS vil vokse til 6,63 dollar.

Et sentralt problem blant analytikere er at Netflix-aksjen har blitt svært overvurdert, noe som kan føre til en tilbaketrekking, spesielt hvis den fremtidige guidingen ikke er så sterk. Dens fremtidige pris-til-inntjeningsforhold er 58, mye høyere enn sektormedianen på 20.

På samme måte er forward EV-til-EBITDA på 38 også høyere enn bransjemedianen på 8, mens fremtidig pris-til-kontantstrøm på 58 også er høyere enn sektormedianen.

Videre er den nåværende Netflix-aksjekursen på $1,260 høyere enn den gjennomsnittlige analytikerens prognose på $1,175. Derfor betyr disse tallene at Netflix har en høy bar når de publiserer inntektene sine denne uken.

Netflix aksjekurs teknisk analyse

NFLX aksjediagram | Kilde: TradingView

Det daglige diagrammet viser at NFLX-aksjekursen har vært i et sterkt okseløp de siste månedene. Dette rallyet skjedde da selskapet vant strømmekrigen og ble en av de beste overlevende fra handelskrigen.

Aksjen har beveget seg svakt under undersiden av den stigende kanalen. De to linjene i MACD har også dannet en bearish crossover. Relative Strength Index (RSI) har pekt nedover og beveget seg under det nøytrale punktet på 50.

Netflix-aksjekursen har holdt seg over 50-dagers glidende gjennomsnitt. Derfor er Netflix-aksjekursutsiktene nøytrale. Svake økonomiske resultater vil presse den til 50-dagers glidende gjennomsnitt på $1,200. Sterk inntjening vil presse den til det høyeste hittil i år på $1,340.