Morgenbrief: Olje stiger etter eskalering i Iran; Bitcoin faller

De globale markedene åpnet uken under press etter at den eskalerende militære konfrontasjonen som involverer Iran fikk ringvirkninger for råvarer, aksjer, valutaer og digitale eiendeler.

Et kraftig hopp i oljeprisene rystet risikoviljen, mens etterspørselen etter trygge havner løftet gull og støttet dollaren.

Investorene vurderer nå geopolitiske risikoer sammen med økonomiske data og infrastrukturforstyrrelser, inkludert et driftsavbrudd i skyinfrastruktur i De forente arabiske emirater.

Asiatiske markeder faller etter oljesjokk som ryster risikoviljen

Finansmarkedene reagerte umiddelbart på utsiktene til en langvarig konflikt i Midtøsten.

Oljeprisene steg kraftig og aksjemarkedene svekket seg mens investorene vurderte inflasjonsrisiko og den potensielle konsekvensen for global vekst.

Brent-råolje steg 6.4% til $77.60 per fat etter å kortvarig ha passert $82, mens amerikansk råolje klatret 6.3% til $71.27.

Gull steg 1.57% til om lag $5,360 per unse da investorene søkte sikkerhet.

Den geopolitiske eskaleringen økte bekymringene for forsyningsruter, særlig Hormuzstredet, gjennom hvilket omtrent en femtedel av verdens sjøbundne olje og 20% av flytende naturgass fraktes.

Tankskip ble observert å samle seg på begge sider av stredet mens operatører vurderte sikkerhets- og forsikringsrisiko.

Jorge Leon, leder for geopolitisk analyse hos Rystad Energy, advarte: "Den mest umiddelbare og håndfaste utviklingen som påvirker oljemarkedene er den faktiske stans i trafikken gjennom Hormuzstredet, som hindrer 15 millioner fat per dag (bpd) med råolje i å nå markedene," og la til, "Med mindre det raskt kommer tegn til nedtrapping, forventer vi en betydelig oppjustering av oljeprisen."

Asiatiske aksjer falt bredt.

Japans Nikkei falt rundt 1.66%, MSCIs Asia-Pacific-indeks falt 1.4%, mens Kinas CSI 300 steg 0.41%.

Flyselskapene var spesielt svake på grunn av økte drivstoffkostnader.

Globale aksjefutures beveget seg også lavere, med S&P 500- og Nasdaq-futures begge ned rundt 0.8%.

Oljesjokket styrket også dollaren, noe som reflekterer USAs posisjon som netto energieksportør.

Avkastningen på amerikanske statsobligasjoner holdt seg nær 3.97%.

Iran-konflikten eskalerer og øker frykten for langvarige regionale forstyrrelser

Den militære situasjonen fortsatte å forverres i hele regionen.

USA- og israelske angrep mot Iran fortsatte, mens Teheran svarte med missilangrep.

President Donald Trump signaliserte at operasjonene ville fortsette og antydet at konflikten kunne vare i flere uker.

Irans nasjonale sikkerhetsledelse avviste diplomatiske henvendelser.

Ali Larijani sa at Iran "vil ikke forhandle med USA." Han skrev også at Trumps "vrangforestillinger" har ført Vest-Asia ut i kaos.

Regionale spenninger bredde seg etter at Hizbollah avfyrte raketter og droner mot Israel etter dødsfallet til Ayatollah Ali Khamenei, mens Israel slo til mot militante mål i Libanon.

Beboere i flere områder ble advart om å evakuere.

De økonomiske konsekvensene kan bli betydelige.

Analytikere advarte om at en langvarig prisoppgang i oljeprisene kan gjenantenne global inflasjon og svekke etterspørselen.

Alan Gelder fra Wood Mackenzie sammenlignet situasjonen med oljekrisen på 1970-tallet og sa: "Den nærmeste historiske analogien etter vår mening er midtøstens oljeblokkade på 1970-tallet, som økte oljeprisene med 300% til rundt $12/bbl i 1974."

Bitcoin faller etter at høyere oljepriser truer forventningene om rentekutt

Digitale eiendeler handlet svakere ettersom tradisjonelle markeder priset inn geopolitisk risiko.

Bitcoin falt til om lag $66,702, ned rundt 1.1% på 24 timer etter å kortvarig ha tatt seg opp til $68,000.

Ether falt 2.5%, Solana falt 4.1%, og XRP sank 3.6%.

Koblingen til makroforholdene var tydelig.

Høyere oljepriser øker inflasjonsforventningene, noe som kan forsinke sentralbankenes rentekutt og redusere likviditeten for risikoutsatte aktiva.

Jeff Mei, driftsdirektør i BTSE, sa: "Gitt at Iran har vært isolert fra de globale finansmarkedene ganske lenge, mener vi at nedsiderisikoen er begrenset," og la til, "Noen har vært bekymret for oljeprisene og deres potensielle påvirkning på inflasjonen, men verden har blitt mindre avhengig av iransk olje og økt tilbud fra OPEC og USA bør være nok til å stabilisere prisene."

Amazon Web Services melder om driftsavbrudd etter brann i datasenter i De forente arabiske emirater

Teknologiinfrastrukturen ble også påvirket.

Amazon Web Services rapporterte et avbrudd etter at gjenstander traff ett av selskapets datasentre i De forente arabiske emirater, noe som forårsaket brann og tvang myndighetene til å slå av strømmen mens redningsmannskaper rykket ut.

AWS sa: "En av våre Availability Zones ... ble påvirket av gjenstander som slo mot datasenteret, og skapte gnister og brann."

Selskapet omdirigerte trafikken til andre fasiliteter og sa at det ikke hadde noe estimat for full gjenoppretting.

Hendelsen skjedde samme dag som iranske gjengjeldelsesangrep rammet De forente arabiske emirater, selv om en direkte sammenheng ikke er bekreftet.