Oto dlaczego indeks dolara amerykańskiego (DXY), VIX spadł po danych o CPI

Indeks dolara amerykańskiego (DXY) spadł do najniższego poziomu od 9 listopada po najnowszych danych o amerykańskim indeksie cen towarów i usług konsumenckich (CPI). Kurs spadł do najniższego poziomu 104,93 USD, znacznie niższego niż najwyższy poziom z zeszłego tygodnia wynoszący 106 USD i najwyższy poziom z poprzedniego miesiąca wynoszący 107,35 USD.

Odwrót DXY zbiegł się także z głębokim spadkiem indeksu VIX, który spadł do minimum na poziomie 14,70 dolarów, najniższego punktu od 20 września. Spadł o prawie 40% w stosunku do najwyższego punktu w październiku.

Dane o inflacji w USA

Najważniejszą wiadomością dla USD we wtorek był najnowszy raport o inflacji konsumenckiej w USA. Według Bureau of Labor Statistics (BLS) główny wskaźnik cen towarów i usług konsumenckich spadł z 0,3% we wrześniu do 0,0% w październiku.

Spadek ten przełożył się na spadek r/r o 3,2%. Inflacja bazowa, którą uważnie obserwujemy, bo nie uwzględnia zmiennych cen żywności i energii, spadła z 4,1% we wrześniu do 4,0%. W ujęciu miesięcznym spadł z 0,3% do 0,2%.

Liczby te obserwowano uważnie ze względu na ich wpływ na Rezerwę Federalną, która zobowiązała się do uzależnienia od danych. W swojej ostatniej decyzji bank podjął decyzję o pozostawieniu stóp procentowych na niezmienionym poziomie pomiędzy 5,25% a 5,50%.

Dodatkowe dane opublikowane na początku tego miesiąca pokazały, że w październiku sytuacja na rynku pracy uległa uspokojeniu. W październiku w gospodarce powstało ponad 150 tys. miejsc pracy, a stopa bezrobocia wzrosła do 3,9%. Wzrost wynagrodzeń spowolnił w ciągu miesiąca.

Dlatego też w obliczu wzrostu stopy bezrobocia i spadku inflacji analitycy uważają, że na grudniowym posiedzeniu Fed pozostawi stopy procentowe na niezmienionym poziomie. Istnieją także oczekiwania, że na grudniowym posiedzeniu bank dokona kilku obniżek stóp procentowych.

Wielu analityków uważa, że Fedowi udało się obniżyć inflację w 2022 r. z najwyższego od 40 lat poziomu. Droga do poziomu 2,0% dla banku będzie długa, zwłaszcza jeśli cena ropy naftowej utrzyma się na podwyższonym poziomie.

Słabe dane o inflacji będą miały również wpływ na amerykańskie akcje i kryptowaluty. Wszystkie kluczowe indeksy, takie jak Dow Jones i Nasdaq 100, ostatnio wzrosły, podczas gdy Bitcoin utrzymuje się na najwyższym poziomie od ponad 18 miesięcy.

Prognoza indeksu dolara amerykańskiego

Wykres DXY autorstwa TradingView

Wykres czterogodzinny pokazuje, że indeks DXY po ostatnich danych o inflacji w USA doznał silnego wybicia w dół. Ponownie przetestował ważny poziom wsparcia na poziomie 104,85 dolarów, najniższy punkt w dniu 7 listopada.

Indeks spadł poniżej kluczowego poziomu wsparcia na poziomie 105,35 dolarów, najniższego wahania z 24 października. Kurs znalazł się poniżej wszystkich średnich kroczących i poziomu zniesienia Fibonacciego na poziomie 23,6%.

Dlatego perspektywy dla indeksu dolara amerykańskiego są niedźwiedzie, a kolejnym poziomem wsparcia będzie poziom 104,50 dolarów. Stop-loss dla tej transakcji wyniesie 105,35 USD.