Rynki amerykańskie otwierają się na czerwono, ponieważ dane o inflacji wpływają na nastroje

Amerykańskie akcje spadły w piątek, ponieważ inwestorzy zaksięgowali zyski po tygodniu silnych wzrostów i nowych rekordów S&P 500.

Świeży odczyt inflacji podkreślił utrzymującą się presję cenową, studząc optymizm po przebojowych wynikach Nvidii na początku tygodnia.

Dane o inflacji utrzymują Fed w centrum uwagi

S&P 500 spadł o 0,3%, Nasdaq Composite stracił 0,64%, a Dow Jones Industrial Average stracił 56 punktów, czyli 0,07%.

Indeksy przerwały trzydniową passę wzrostów.

Ruchy te nastąpiły po tym, jak preferowany przez Rezerwę Federalną wskaźnik inflacji, bazowe wydatki na konsumpcję osobistą (PCE), wzrósł w lipcu o 2,9%.

Wzrost był zgodny z oczekiwaniami, ale oznaczał przyspieszenie w stosunku do poprzedniego miesiąca i najwyższy odczyt od lutego.

"Fed otworzył drzwi do obniżek stóp, ale wielkość tego otwarcia będzie zależeć od tego, czy słabość rynku pracy nadal będzie wyglądać na większe ryzyko niż rosnąca inflacja" – powiedziała Ellen Zentner, główny strateg ekonomiczny w Morgan Stanley Wealth Management w raporcie CNBC.

Dodała, że piątkowy odczyt PCE utrzymuje uwagę inwestorów skupioną na nadchodzących danych o zatrudnieniu, a rynki nadal oczekują obniżki stóp procentowych we wrześniu.

Przeprowadzki rynkowe Earlt

Nvidia, która na początku tego tygodnia odnotowała 56% wzrost przychodów w poprzednim kwartale, powiększyła ostatnie straty, spadając o około 3%.

The Wall Street Journal poinformował, że Alibaba opracowała bardziej zaawansowany chip, aby pomóc wypełnić lukę pozostawioną przez ograniczenia w sprzedaży Nvidii do Chin.

Akcje Alibaby wzrosły o ponad 8% w handlu w USA.

Do innych głównych graczy należał Caterpillar, który spadł o prawie 2% po ostrzeżeniu, że może stanąć w obliczu ciosu w wysokości od 1,5 do 1,8 miliarda dolarów w tym roku z powodu ceł.

Dell Technologies spadł o 9% w związku ze słabszymi niż oczekiwano prognozami na bieżący kwartał, pomimo pobicia prognoz analityków dotyczących najnowszych wyników.

Tymczasem Ulta Beauty spadła o 3%, nawet po podniesieniu całorocznej prognozy przychodów i zysków, obecnie spodziewając się przychodów w wysokości od 12 mld USD do 12,1 mld USD i zysku w wysokości od 23,85 do 24,30 USD na akcję.

Affirm Holdings wzrósł o 20% po tym, jak podał zysk w czwartym kwartale fiskalnym w wysokości 20 centów na akcję przy przychodach w wysokości 876 mln USD, przekraczając konsensus szacunków.

Autodesk skoczył o 11% po lepszych niż oczekiwano wynikach za drugi kwartał i optymistycznych prognozach.

Inne wzrosty zanotowały również SentinelOne, który wzrósł o 6% w związku z lepszymi niż oczekiwano prognozami dotyczącymi zysków i przychodów, oraz Ambarella, która wzrosła o 23% po podniesieniu prognozy przychodów w związku z silnym popytem na sztuczną inteligencję.

Dollar Tree wzrósł o prawie 1% po podwyższeniu ratingu przez Telsey Advisory Group, która wskazała na wyraźniejszą ścieżkę wzrostu po sprzedaży Family Dollar przez detalistę.

Sezonowa słabość i perspektywy rynkowe

Spadki nastąpiły zaledwie dzień po tym, jak S&P 500 po raz pierwszy zamknął się powyżej poziomu 6 500.

W sierpniu Dow Jones Industrial Average jest na dobrej drodze do wzrostu o 3,4%, S&P 500 o 2,6%, a Nasdaq o 2,8%.

Pomimo optymistycznego miesiąca, trendy sezonowe sprawiają, że inwestorzy ostrożnie podchodzą do września, który jest historycznie najsłabszym miesiącem w roku dla akcji.

Od 1950 roku indeks S&P 500 spadał średnio o 0,7% we wrześniu, zgodnie z The Stock Trader's Almanac.

Mimo to niektórzy stratedzy pozostają optymistami. Chris Zaccarelli, dyrektor ds. inwestycji w Northlight Asset Management, powiedział, że jakakolwiek zmienność we wrześniu lub październiku prawdopodobnie okaże się okazją do zakupu, zwłaszcza jeśli Fed zacznie obniżać stopy procentowe poza recesją.