Wrapowanie surowców: złoto spada z rekordowych poziomów, gdy ropa spada po doniesieniach o podwyżkach podaży

Większość surowców znajdowała się we wtorek na terytorium bessy, a ceny kruszcu, ropy naftowej i miedzi doświadczyły spadków.

Ceny złota spadły z rekordowych poziomów, podczas gdy srebro również spadło o ponad 1%.

Ceny ropy naftowej przedłużyły straty z poniedziałku, ponieważ Organizacja Krajów Eksportujących Ropę Naftową i jej sojusznicy planują dalsze zwiększenie produkcji ropy.

Ceny miedzi spadły, a inwestorzy zaksięgowali zyski.

Złoto łagodzi

Ceny złota nadal rosną, osiągając bezprecedensowe poziomy. W poniedziałek cena złota spot po raz pierwszy przekroczyła 3 800 USD za uncję trojańską, a dziś rano ustanowiła nowy rekord wszech czasów na poziomie 3 856 USD za uncję trojańską.

Na COMEX ceny osiągnęły dziś prawie 3 900 USD za uncję.

Jednak ceny złota spadły we wtorek, ponieważ inwestorzy zaangażowali się w realizację zysków po tym, jak metal osiągnął rekordowy poziom na początku sesji.

Straty zostały złagodzone przez obawy o zamknięcie rządu USA i zwiększone spekulacje na temat obniżki stóp procentowych przez Rezerwę Federalną.

Spotkanie w Białym Domu między prezydentem USA Donaldem Trumpem a jego demokratycznymi oponentami przyniosło minimalny postęp w zapobieganiu potencjalnemu zamknięciu rządu.

To wyłączenie, które może mieć wpływ na wiele usług, zbliża się już w środę.

Według narzędzia FedWatch CME Group, rynki spodziewają się 89% prawdopodobieństwa obniżki stóp procentowych o 25 punktów bazowych na październikowym posiedzeniu Rezerwy Federalnej.

Inwestorzy czekają obecnie na nadchodzące dane gospodarcze z USA, w tym piątkowy raport o zatrudnieniu w sektorze pozarolniczym, aby uzyskać dodatkowe informacje na temat kondycji gospodarki.

Ceny srebra również spadły, ale metal nadal nieproporcjonalnie rośnie i w poniedziałek po raz pierwszy od 2011 roku przekroczył granicę 47 USD za uncję trojańską.

Poślizgi oleju

Spadek cen ropy naftowej był napędzany oczekiwaniami na nadchodzącą podwyżkę produkcji przez OPEC+ oraz wznowienie eksportu ropy z irackiego Kurdystanu przez Turcję, które przyczyniły się do oczekiwań rynku na nadwyżkę podaży.

Ceny ropy Brent i West Texas Intermediate kontynuowały we wtorek spadki, przedłużając straty z poprzedniej sesji giełdowej. Oba benchmarki spadły o ponad 3%, co oznacza ich największy dzienny spadek od 1 sierpnia.

Raporty twierdziły, że oczekuje się, że OPEC+ jeszcze bardziej zwiększy produkcję w listopadzie i grudniu.

Arabia Saudyjska, lider OPEC, jest gotowa do zwiększenia swojego udziału w rynku, napędzana przez utrzymujące się wysokie ceny.

Jednak, podobnie jak w poprzednim miesiącu, oczekuje się, że wzrost produkcji będzie niewielki i wyniesie 137 000 baryłek dziennie.

Barbara Lambrecht, analityk rynku surowców w Commerzbank AG, powiedziała:

Tymczasem w sobotę ropa naftowa zaczęła ponownie płynąć rurociągiem z półautonomicznego regionu Kurdystanu w Iraku do Turcji.

Jest to pierwszy napływ wody od dwóch i pół roku, po tymczasowym porozumieniu, które rozwiązało wcześniejszy impas, według irackiego ministerstwa ds. ropy naftowej.

W ostatnich tygodniach rynek utrzymywał ostrożne stanowisko.

Ostrożność ta wynika z balansowania między ryzykiem podaży, głównie spowodowanym atakami dronów na rosyjskie rafinerie przez Ukrainę, a oczekiwaniami nadpodaży na rynku w połączeniu ze słabym popytem.

Metale nieszlachetne

Trzymiesięczny kontrakt na miedź na Londyńskiej Giełdzie Metali wynosił 10 350 USD za tonę, co oznacza spadek o prawie 1% w stosunku do poprzedniego zamknięcia.

Kontrakt na aluminium nieznacznie spadł i wyniósł 2.678,30 USD za tonę.

Pozytywne wiadomości z Chin nadały wspierający ton metalom nieszlachetnym na początku nowego tygodnia.

Ministerstwo Przemysłu i Technologii Informacyjnych w Chinach ogłosiło w niedzielę, że średni wzrost produkcji 10 podstawowych metali nieżelaznych, w tym miedzi i aluminium, ma wynieść tylko 1,5% zarówno w tym, jak i w przyszłym roku.

Oznacza to znaczne spowolnienie w porównaniu z około 5% wzrostem obserwowanym w ciągu ostatnich dwóch lat.

"Prawdopodobnie wpłynie to przede wszystkim na produkcję miedzi, która w 2023 i 2024 roku wzrosła nawet o ponad 5%" – powiedział w raporcie Thu Lan Nguyen, szef badań walutowych i towarowych w Commerzbanku.

Ta strategiczna decyzja odzwierciedla zaangażowanie chińskiego rządu w rozwiązanie problemu nadwyżki mocy produkcyjnych, głównego czynnika, który poważnie wpłynął na marże zysku w różnych branżach.