Najlepsze akcje do kupna przy eskalacji wojny USA–Iran na Bliskim Wschodzie

Rynki globalne są zmuszane do uwzględnienia w cenach wojny, która może nie zakończyć się szybko.

Prezydent USA Donald Trump powiedział, że kampania dowodzona przez USA w Iranie początkowo miała trwać cztery–pięć tygodni i mogłaby „przedłużyć się znacznie dłużej”, jednocześnie zapewniając, że jest przygotowany do prowadzenia operacji „tak długo, jak będzie to potrzebne.”

Ten harmonogram, w połączeniu z zakłóceniami wokół Cieśniny Hormuz oraz wzrostem cen ropy i złota, zmienia układ sił sektorowych na rynku akcji.

Sektor energetyczny i przemysłowy zastąpiły największe spółki technologiczne jako kluczowe motorzy w tym roku, a analitycy coraz częściej wskazują producentów ropy, wykonawców obronnych i producentów złota jako względnych beneficjentów, jeśli konflikt się przedłuży.

Oto pięć często wymienianych spółek z tych obszarów.

Chevron Corp. (CVX) – Silny impuls dla dużych koncernów naftowych dzięki premii za ryzyko irańskie

Chevron jest jedną z najczęściej wyróżnianych amerykańskich spółek energetycznych w analizach eskalujących napięć USA–Iran–Izrael.

Łączy dużą, zdywersyfikowaną działalność wydobywczą z rafinacją i przemysłem chemicznym oraz ma bezpośrednią ekspozycję regionalną dzięki udziałowi w złożu gazowym Leviathan w Izraelu.

Oszacowanie wartości godziwej Chevrona na około 187 USD za akcję sugerowało istotny potencjał wzrostu wobec poziomów około 148 USD w chwili analizy, wspierane przez zdyscyplinowane wydatki kapitałowe i silne wolne przepływy pieniężne w środowisku wyższych cen ropy.

Przedłużająca się premia za ryzyko na ropę, gdy rynki rozważają możliwe blokady lub ataki wokół Hormuz, to podstawowy katalizator, na który powołują się analitycy w przypadku tej spółki.

Kup Chevron Corp. (CVX) natychmiast na eToro.

Exxon Mobil Corp. (XOM) – Skala i siła bilansu w obliczu szoku podażowego

Exxon Mobil również często pojawia się w zestawieniach spółek scenariusza wojennego jako podstawowe aktywo dla inwestorów poszukujących płynnej ekspozycji dużej kapitalizacji na ewentualny długotrwały wzrost cen ropy.

Połączenie amerykańskiego sektora łupkowego, projektów głębokowodnych oraz projektów LNG daje mu wiele kanałów monetyzacji przyweszenia globalnej podaży, podczas gdy zintegrowane operacje rafineryjne i chemiczne mogą korzystać z szerszych marż, gdy zmienność zwiększa spready produktów.

Komentarze dotyczące niedawnych uderzeń zauważają, że sektory przemysłowy i energetyczny stały się „nowymi motorami rynku”, gdy wpływ technologii osłabł, i wskazują Exxona jako jedną z kluczowych megaspółek zakotwiczających tę zmianę.

Skala działalności spółki i siła bilansu są postrzegane jako atuty, jeśli rynki przejdą przez burzliwe kilka tygodni nagłówków wojennych i wahań cen ropy.

Kup Exxon Mobil Corp. (XOM) natychmiast na eToro.

RTX Corp. (RTX) – Popyt na systemy obrony powietrznej i pociski

Po stronie obrony RTX – spółka macierzysta Raytheon – jest konsekwentnie wskazywana jako bezpośredni beneficjent nasilenia zagrożeń ze strony pocisków i dronów ze strony Iranu i jego sojuszników.

W jego portfolio znajdują się system Patriot i inne systemy obrony powietrznej, radary oraz pociski manewrujące, które są kluczowe dla obrony USA, Izraela i państw Zatoki.

Analitycy z Zacks, Investing.com i innych mediów wielokrotnie sygnalizowali RTX jako jednego z wykonawców obronnych, którzy historycznie zyskują przy eskalacji napięć na Bliskim Wschodzie, co odzwierciedla zarówno natychmiastowe zamówienia uzupełniające, jak i oczekiwania wyższych strukturalnych wydatków na obronę.

Gdy Trump wyznacza cele dotyczące „osłabienia zdolności rakietowych Iranu” w ramach Operation Epic Fury, sygnały popytowe na typy systemów dostarczanych przez RTX są wyraźnie w centrum uwagi.

Kup RTX Corp. (RTX) natychmiast na eToro.

Northrop Grumman Corp. (NOC) – Strategiczne odstraszanie i nadzór

Northrop Grumman to kolejna spółka obronna wskazywana przez duże banki jako typowy wybór w otoczeniu rosnącego ryzyka geopolitycznego.

Morgan Stanley umieścił ją wśród preferowanych spółek obronnych po napięciach związanych z Iranem i Wenezuelą, powołując się na jej udział w programach długiego zasięgu (bombowiec B‑21 Raider) oraz programach związanych z pociskami.

Barron’s również omawiał Northrop wśród firm, które mogą skorzystać na ewentualnym zwiększeniu wydatków USA na odstraszanie i obronę przeciwrakietową, gdy Iran wystrzeliwuje pociski w kierunku Izraela i państw Zatoki.

Gdy przedstawiciele administracji Trumpa mówią o osłabieniu zdolności rakietowych i morskich Iranu w ciągu kilku tygodni, inwestorzy postrzegają Northrop jako spółkę z ekspozycją zarówno na krótkoterminowe nagłówki, jak i długoterminowe trajektorie budżetowe.

Kup Northrop Grumman Corp. (NOC) natychmiast na eToro.

Barrick Gold Corp. (GOLD) – Dźwignia na handlu aktywami bezpiecznymi

Obok obligacji skarbowych USA i dolara, złoto stało się główną przystanią, gdy wojna postawiła pytania o dostawy energii i inflację.

Analitycy zwracają uwagę, że złoto często zyskuje podczas poważnych wstrząsów geopolitycznych, a spółki wydobywcze o niskich kosztach i dużych rezerwach mogą oferować wzmocnioną ekspozycję.

Barrick Gold jest jedną ze spółek wielokrotnie wymienianych na listach scenariuszy wojennych jako sposób gry na ten motyw.

Investing.com umieścił Barrick w swoim koszyku pięciu spółek do nawigowania napięć USA–Iran–Izrael, argumentując, że jej skala, zdywersyfikowana baza aktywów i wrażliwość na ceny kruszcu czynią ją użytecznym punktem stabilizującym w portfelu, który w przeciwnym razie jest nachylony ku cyklicznym zwycięzcom, takim jak ropa i obronność.

Kup Barrick Gold Corp. (GOLD) natychmiast na eToro.