Czy cena akcji Rolls-Royce zmierza do historycznego szczytu?

Cena akcji Rolls-Royce odbiła w tym tygodniu, wspierana rosnącą nadzieją na porozumienie USA–Iran oraz po niedawnym wywiadzie dla Bloomberg z jego dyrektorem generalnym, w którym podkreślił wysiłki firmy na rzecz odwrócenia sytuacji. Wzrosła do 1,260p, znacznie powyżej tegomiesięcznego minimum 1,050p.

Dyrektor generalny Rolls-Royce wyjaśnia strategię odwrócenia sytuacji

Rolls-Royce Holdings, jeden z największych graczy w branży produkcji silników odrzutowych, odbił w tym tygodniu. W wywiadzie dla Bloomberg w tym tygodniu CEO Tufan Erginbilgiç zaznaczył, że spółka osiągnęła w jego kadencji znaczące sukcesy, o czym świadczy 1,000% wzrost kursu akcji.

Jego kadencja skorzystała z kilku czynników wewnętrznych i zewnętrznych. Wewnętrznie zarząd zredukował zatrudnienie o tysiące pracowników, co pomogło zachować płynność finansową.

Równocześnie spółka sprzedała słabo działające jednostki, aby skupić się na najbardziej dochodowych segmentach. Analizuje też możliwości powrotu do sektora silników do samolotów wąskokadłubowych, który obecnie rozwija się dynamicznie.

Rolls-Royce staje się również znaczącym graczem w sektorze centrów danych, gdzie dostarcza urządzenia zasilające dla centrów danych.

Czynniki zewnętrzne także przyczyniły się do strategii odwrócenia sytuacji. Między innymi zamówienia na silniki lotnicze wzrosły w ostatnich latach, o czym świadczy rozrost konkurentów takich jak GE Aerospace, Safran i RTX, który jest właścicielem Pratt & Whitney.

Porozumienie o zawieszeniu broni między USA a Iranem

Kurs spółki zyskał na potencjalnym porozumieniu między Stanami Zjednoczonymi a Iranem. Trump zasugerował, że porozumienie nastąpi wkrótce. Doniesienia medialne wskazują, że chodzi o 60-dniowe zawieszenie ognia, które miałoby ponownie otworzyć Cieśninę Ormuz w zamian za zachęty finansowe, w tym złagodzenie sankcji.

Utrzymujące się zawieszenie ognia i zakończenie konfliktu przyniosłyby korzyści Rolls-Royce ze względu na rozkwitający segment lotnictwa cywilnego. Spółka realizuje większość przychodów z długoterminowych kontraktów z czołowymi liniami lotniczymi, w tym Lufthansa, Delta Air Lines, Virgin Atlantic oraz IAG. Świadczy też usługi dla przewoźników takich jak Emirates, Singapore Airlines i Qatar Airways.

Rolls-Royce Holdings korzysta z postępującego powrotu lotów dalekodystansowych. Dane pokazują, że ruch lotniczy na Bliskim Wschodzie w tym roku w dużej mierze się ustabilizował.

Spółka jest teraz optymistyczna, że osiągnie swoje cele w tym roku. Oczekuje, że zysk operacyjny wzrośnie w tym roku do między 4 a 4,2 miliarda funtów. Również wolne przepływy pieniężne mają wzrosnąć do między 3,6 a 3,8 miliarda funtów. Kierownictwo podało:

"Pozostajemy w silnej pozycji, by realizować nasze cele średnioterminowe, z istotnym wzrostem poza okresem średnioterminowym zarówno z istniejących, jak i nowych działalności."

Analiza techniczna ceny akcji Rolls-Royce

Wykres akcji RR | Źródło: TradingView

Wykres dzienny pokazuje, że kurs akcji RR osiągnął dno na 1,053p w tym tygodniu, a następnie szybko odbił do 1,261p. Ten poziom znajduje się wzdłuż opadającej linii trendu łączącej najwyższe wahania od 26 lutego.

Kurs akcji utrzymuje się powyżej 50- i 100-dniowych wykładniczych średnich kroczących (EMA). Pozostaje też powyżej wskaźnika Supertrend, co wskazuje, że byki nadal mają przewagę.

W związku z tym kurs prawdopodobnie będzie kontynuował wzrosty, potencjalnie w kierunku historycznego maksimum na poziomie 1,418p, osiągniętego w lutym tego roku. Perspektywa bycza zostanie obalona, jeśli kurs spadnie poniżej kluczowego poziomu wsparcia na 1,000p.