Akcje BitMine: zakład Toma Lee na Ethereum zawodzi, kluczowe wskaźniki spadają

Notowania BitMine mocno spadły w tym roku, gdy zakład Toma Lee na Ethereum okazał się nieskuteczny. BMNR spadł w środę do $15.70, znacznie poniżej ubiegłorocznego szczytu na poziomie $160. Ten odpływ może się utrzymać w miarę jak Cathie Wood ogranicza swoje udziały, a cena Ethereum pozostaje pod presją.

Akcje BitMine osunęły się wobec rosnących strat niezrealizowanych

Akcje BitMine Toma Lee spadły w tym roku o 53%, pozostając w tyle za szerokim rynkiem, podczas gdy czołowe indeksy, takie jak Nasdaq 100 i S&P 500, osiągnęły rekordowe poziomy.

Odpływ nastąpił, ponieważ Ethereum, jego główny aktyw, straciło 15% w tym roku na tle słabości szerszego rynku kryptowalut. Ponadto miało to miejsce, gdy spółka kontynuowała emisję nowych akcji, by kupować te monety.

BitMine kupiło ponad 342k monet Ethereum w ciągu ostatnich 30 dni, zwiększając całkowitą ilość do 5.62 million. Oznacza to, że spółka prawdopodobnie przekroczy kluczowy próg 6 million w lipcu lub na początku sierpnia.

Straty niezrealizowane BitMine nadal rosną w tym roku. W swoim ostatnim oświadczeniu spółka poinformowała, że poniosła stratę bliską $10 billion, gdy Ethereum osunęło się z ubiegłorocznego szczytu $4,950 do $1,735 obecnie. Tłumaczy to, dlaczego Cathie Wood, jedna z jej najwcześniejszych inwestorek, zaczęła sprzedawać akcje ze stratą.

Technika i fundamenty Ethereum uległy pogorszeniu

BitMine uważa, że Ethereum jest jednym z najlepszych aktywów w branży kryptowalut ze względu na dużą udział rynkowy w kluczowych obszarach, takich jak stablecoiny, zdecentralizowane finanse (DeFi) i tokenizacja aktywów rzeczywistych.

Długa historia stabilności i decentralizacji uczyniła go siecią pierwszego wyboru wśród deweloperów i firm uruchamiających nowe projekty on-chain.

Jednak dane zewnętrzne pokazują, że jego kondycja pogarsza się w tym roku. Najważniejszym wskaźnikiem jest to, że sieć wygenerowała w tym roku zaledwie $87 million w opłatach, wobec $9.9 billion w 2021. W tym wymiarze Ethereum przegrywa teraz z czołowymi graczami, takimi jak Tron czy Hyperliquid.

Dalsze dane pokazują, że Ethereum traci impet. Na przykład całkowita wartość zablokowana (TVL) w jego ekosystemie zdecentralizowanych finansów (DeFi) spadła z ponad $90 billion w zeszłym roku do $37 billion obecnie. Aave, jego największy protokół, znalazł się na krawędzi załamania po niedawnym włamaniu KelpDAO.

Ethereum straciło też impet wśród użytkowników. Liczba aktywnych adresów spadła do 435k z rekordowego 6.12 million w 2021.

Aktywne adresy Ethereum znacząco spadły | Źródło: DeFi Llama

Analiza techniczna również wskazuje, że Ethereum jest narażone na dalsze osłabienie. Na wykresie tygodniowym znalazło się poniżej 50-tygodniowej średniej kroczącej. Również przebiło kluczowe wsparcie na poziomie $1,733, będące najniższym poziomem od lutego. Próbuje także zejść poniżej poziomu zniesienia 78,2%.

Wykres ceny ETH | Źródło: TradingView

Dlatego droga najmniejszego oporu dla ETH jest niedźwiedzia, a kolejnym kluczowym celem do obserwacji jest poziom $1,500. Taki spadek zmniejszy wartość aktywów BitMine z obecnych $9.7 billion do $8.4 billion.

Analiza ceny akcji BMNR

Wykres BMNR | Źródło: TradingView

Wykres dzienny pokazuje, że cena Ethereum dokonała niedźwiedziego wybicia w ciągu ostatnich kilku dni. Zeszła poniżej kluczowego wsparcia $17.55, dolnej strony horyzontalnego kanału, który uformował się między lutym a czerwcem.

Akcje również przetestowały dolną część zakresu. Pozostają także poniżej 50-dniowej średniej kroczącej. W związku z tym istnieje ryzyko dalszych spadków w krótkim terminie, potencjalnie do kluczowych poziomów wsparcia $15, a następnie $10.