Ações da SoFi disparam após ganhos do 2º trimestre: por que os analistas estão chamando isso de 'ponto de virada'

As ações da SoFi tiveram uma forte reação dos investidores esta manhã, com as ações subindo mais de 10% nas negociações de pré-mercado.

Os resultados do segundo trimestre da empresa ficaram bem acima das expectativas, graças em grande parte a um aumento nas originações de empréstimos e ao sólido crescimento em suas principais linhas de negócios.

A receita atingiu um novo recorde e as perspectivas da administração para o resto do ano foram confiantes.

Está claro que o mercado está respondendo não apenas aos números, mas ao tom geral de impulso que sai deste relatório.

Ações da SoFi: lucros do 2º trimestre superam estimativas

A SoFi entregou um segundo trimestre forte, registrando US$ 858 milhões em receita líquida ajustada, bem acima dos US$ 804 milhões que os analistas esperavam e um aumento de 44% em relação ao ano anterior.

O lucro ajustado por ação foi de 8 centavos, superando as previsões em dois centavos e marcando um salto acentuado em relação ao mesmo período do ano passado.

Em uma base GAAP, o lucro líquido subiu para US$ 97,3 milhões, um aumento impressionante de 459% ano a ano. O EBITDA ajustado também subiu 81%, para US$ 249,1 milhões.

O que realmente se destacou, porém, foi o crescimento dos empréstimos da empresa. A SoFi originou um recorde de US$ 8,8 bilhões em empréstimos no trimestre. Os empréstimos pessoais lideraram o ataque, subindo 66%, para US$ 7 bilhões.

As originações de empréstimos estudantis cresceram 35%, atingindo US$ 1 bilhão, enquanto os empréstimos imobiliários quase dobraram, um aumento de 92%, para cerca de US$ 800 milhões.

A SoFi adicionou 850.000 novos membros no segundo trimestre, elevando o total de membros para 11,7 milhões, um salto de 34% em relação ao ano anterior. A empresa também viu um forte crescimento na adoção de produtos, com 1,3 milhão de novos produtos adicionados durante o trimestre.

O que se destacou ainda mais foi o aumento na receita baseada em taxas, que subiu 72%, para US$ 377,5 milhões.

Isso agora representa quase metade (44%) da receita líquida ajustada da SoFi, mostrando que a empresa está ganhando força séria além de apenas emprestar.

Orientação elevada e perspectivas de crescimento

Depois de registrar um segundo trimestre forte, a SoFi aumentou sua orientação para o ano inteiro em todos os setores.

A empresa agora vê a receita líquida ajustada chegando a cerca de US$ 3,375 bilhões para 2025, US$ 65 milhões a mais do que o projetado anteriormente.

O EBITDA ajustado também está subindo para US$ 960 milhões, e a orientação de lucro líquido foi aumentada para US$ 370 milhões.

Estes não são pequenos ajustes; Todos os três números ficaram à frente do que os analistas esperavam e sugerem que a administração está confiante de que o ímpeto pode continuar pelo resto do ano.

Analistas chamam isso de 'ponto de virada'

A forte alta pré-mercado da SoFi refletiu a crescente confiança dos investidores de que a empresa pode manter seu rápido crescimento enquanto se ramifica ainda mais em serviços financeiros além dos empréstimos.

Vários analistas chamaram o último trimestre de "ponto de virada", apontando para o aumento acentuado na receita baseada em taxas e o sucesso da empresa em fazer com que os clientes usem vários produtos bancários, investimentos e empréstimos.

Dito isso, há uma nota de cautela no ar.

As ações da SoFi já estão sendo negociadas com prêmio, cerca de 79 vezes os lucros futuros, o que faz com que alguns analistas aconselhem paciência.

Embora o sentimento permaneça otimista, muitos recomendam manter as ações em vez de persegui-las após a recente corrida.