Mercados europeus começam semana fortes com Fed diminuindo esperanças e resultados corporativos resilientes

Os mercados europeus começaram a semana em alto astral na segunda-feira, com os investidores respondendo com entusiasmo aos sinais positivos das principais economias e os principais índices atingindo um território recorde.

O horário de abertura viu uma ampla recuperação, impulsionada pelo otimismo nas negociações comerciais EUA-China, inflação mais suave do que o esperado nos EUA e expectativas de um corte iminente na taxa do Federal Reserve, estabelecendo um tom otimista em todo o continente.

O Euro STOXX 50 pan-europeu abriu acima de 5.685, estendendo uma corrida robusta que viu o índice subir mais de 3% no mês passado e mais de 14% ano a ano.

Nas principais bolsas, o FTSE 100, o DAX e o CAC 40 registraram ganhos iniciais, extraindo mais força dos lucros corporativos otimistas, da recuperação do setor de energia e de novas máximas para as ações de tecnologia.

Mercados europeus: recordes e vencedores setoriais

Os mercados europeus começaram a semana com uma nota forte.

O Euro STOXX 50 abriu em 5.685, não muito longe de sua recente máxima histórica, enquanto o FTSE 100 saltou para mais de 9.664, com os investidores comemorando os números sólidos do varejo no Reino Unido e uma perspectiva mais otimista para os gastos do consumidor.

O DAX da Alemanha também abriu em alta, ajudado pela força das montadoras e nomes da tecnologia, particularmente aqueles que estão aproveitando o boom global de semicondutores como ASML e ASMI.

A França também se juntou à festa, com o CAC 40 levantado por grandes nomes de luxo e ações de energia voltando à medida que os preços do petróleo se estabilizaram.

A rotação de setores ainda é a grande história na Europa no momento. Tecnologia e saúde continuam a liderar os ganhos recentes, com os fabricantes de chips entre os destaques da sessão, graças à crescente demanda por hardware de IA e novos negócios internacionais.

O setor automotivo continuou acelerando, especialmente os nomes de veículos elétricos, enquanto a indústria farmacêutica e as seguradoras adicionaram sua dose usual de defensividade.

Ações de energia como BP e Shell saltaram após novas sanções da UE ao petróleo russo, dando outro impulso ao sentimento de risco.

Mesmo com o crescente otimismo em torno das negociações comerciais e a possível flexibilização da política, não é um rali de risco total.

Os investidores estão se acumulando em nomes de crescimento, mas ainda há dinheiro fluindo para a defensiva, um sinal de que as preocupações com o crescimento global e a inflação não desapareceram.

Principais impulsionadores e sentimento

O rali de segunda-feira foi impulsionado em grande parte por notícias gerais e pistas do banco central. Os investidores agora esperam quase totalmente um corte de 25 pontos-base na taxa do Fed no final desta semana, especialmente depois que os dados mais fracos do IPC dos EUA aumentaram as esperanças de uma política monetária mais frouxa.

Ao mesmo tempo, as negociações EUA-China na Malásia ajudaram a aliviar as tensões comerciais, o que, por sua vez, elevou os exportadores europeus e as ações globais à medida que o ímpeto diplomático melhora.

Mais perto de casa, a temporada de resultados europeus tem sido melhor do que o esperado até agora. Resultados sólidos de grandes nomes em tecnologia, varejo e finanças tranquilizaram os investidores de que a recuperação ainda está em uma base sólida.

Enquanto isso, os números do PIB e da inflação da zona do euro ainda estão em linha com as previsões. Mesmo com choques de energia e ruído geopolítico em segundo plano, os dados continuam estáveis.