Análise do índice Nikkei 225 após uma forte temporada de resultados no Japão

O índice Nikkei 225 oscilou esta semana, com alguns de seus maiores constituintes publicando seus ganhos e com o iene japonês continuando sua recente queda livre. Ele estava sendo negociado a ¥ 50.435, alguns pontos abaixo da alta acumulada no ano de ¥ 52.640. Ele saltou 63% em relação ao seu nível mais baixo este ano.

As empresas japonesas estão relatando fortes ganhos

O índice Nikkei 225 oscilou mesmo com dezenas de suas principais empresas constituintes divulgando seus números. A maioria dessas empresas publicou números muito melhores do que o esperado.

Por exemplo, o Softbank registrou receitas de ¥ 1,92 trilhão, acima da estimativa consensual de ¥ 1,87 trilhão. Da mesma forma, a Sony, a gigante empresa de entretenimento, faturou ¥ 3,11 trilhões, acima da estimativa média de ¥ 3,02 trilhões.

Outras empresas importantes do índice Nikkei 225 que divulgaram seus relatórios de ganhos foram Bridgestone, Inpex, Rakuten, Mitsubishi UFJ, Sumitomo Mitsui e Mizuho Financial. Juntos, os três bancos controlam mais de 80% da participação de mercado no país.

As empresas do Nikkei 225 e do Topix Index publicaram números fortes por três razões principais. Primeiro, o iene japonês mais fraco ajudou as empresas a vender produtos no exterior e no setor de hospitalidade.

Em segundo lugar, as empresas se beneficiaram do recente acordo entre os Estados Unidos e o Japão, que reduziu as tarifas para 15%. Esse valor tarifário foi muito menor do que os analistas esperavam. Algumas empresas como a Hitachi anunciaram um aumento de preço para cobrir as tarifas.

Além disso, muitas empresas se beneficiaram da onda de inteligência artificial em andamento. Por exemplo, o Softbank encerrou seu investimento na Nvidia esta semana com um grande lucro, com uma empresa como a Yaskawa Electric subindo 19% após seus resultados.

Além de anunciar receitas e lucros, muitas empresas japonesas revisaram seus lucros futuros para cima.

Enquanto isso, o ambiente político apoia o setor corporativo no Japão. Sanae Takaichi, a nova primeira-ministra, já pediu mais estímulos para turbinar a economia. Ela também apóia uma taxa de juros mais baixa, embora não esteja claro se isso influenciará o Banco do Japão (BoJ).

Olhando para o futuro, o próximo catalisador importante para o índice Nikkei 225 e o Topix será o BoJ. Os analistas antecipam que o banco entregará outro aumento de taxa. Isso explica por que o rendimento dos títulos do Japão subiu para 1,7%.

Nikkei 225 Index análise técnica

O gráfico diário mostra que o índice Nikkei 225 está em forte tendência de alta nos últimos meses. Ele saltou de uma baixa de ¥ 30.808 em abril para ¥ 50.468 hoje.

O índice recentemente recuou e passou para o nível de resistência final da ferramenta Murrey Math Lines. Ele permanece acima das médias móveis exponenciais (EMA) de 50 e 100 dias, um sinal de que os touros estão no controle.

O índice Nikkei 225 também está acima dos indicadores Ichimoku Cloud e Supertrend. Portanto, o cenário mais provável é quando o índice retoma a tendência de alta e se move para o nível extremo de ultrapassagem das linhas de Murrey Math em ¥ 53.125.

Um movimento abaixo do suporte em ¥ 48.437 invalidará a previsão de alta. Tal movimento de queda também é possível por causa do cansaço do investidor, como o que o Bank of America alertou