Resumo do mercado do meio-dia dos EUA: Dow sobe mais de 400 pontos enquanto investidores rotacionam para blue chips

O Dow Jones Industrial Average subiu 426 pontos, ou 0,9%, na quinta-feira, enquanto Wall Street redescobriu seu apetite por ações de grande capitalização.

O SandP 500 subiu 0,7%, enquanto o Nasdaq avançou 0,9%, sinalizando uma recuperação ampla do mercado impulsionada pela recuperação das ações de semicondutores e por lucros bancários inesperadamente fortes.

A alta marcou um guino decisivo em relação aos ventos contrários do início da semana ligados a tensões geopolíticas e preocupações do Federal Reserve, ressaltando a rapidez com que o sentimento dos investidores pode mudar quando os dados de lucros e econômicos apoiam o apetite pelo risco.

Setor de chips lidera após o plano otimista de capex de Taiwan em 2026

A Taiwan Semiconductor Manufacturing Company apresentou um relatório de resultados impressionante que redefiniu a narrativa em torno da demanda por inteligência artificial.

A empresa registrou receitas de 33,1 bilhões de dólares no quarto trimestre, um aumento de 20,5% ano a ano, e anunciou um orçamento de gastos de capital impressionante para 2026, de 52 bilhões a 56 bilhões, um aumento de 37% em relação aos 40,9 bilhões de gastos de 2025.

A surpresa positiva era inconfundível.

Os mercados esperavam um investimento próximo de US$ 48–US$ 50 bilhões, então o compromisso agressivo da TSMC sinalizou confiança inabalável na demanda sustentada por capacidade de produção de chips de IA.

Para os investidores, o número importa enormemente. Quando a TSMC se compromete com um grande investimento financeiro, isso se espalha pela cadeia de suprimentos.

Fabricantes de equipamentos como ASML, Applied Materials e empresas de design de semicondutores se beneficiam dos pedidos necessários para construir fábricas.

As ações da TSMC subiram mais de 6%, enquanto o VanEck Semiconductor ETF (SMH) subiu 3,34% nas negociações pré-mercado.

NVIDIA e AMD ganharam mais de 2% cada. A mensagem era clara: o boom da IA não mostra sinais de enfraquecimento, e a necessidade de capacidade avançada de chips será sustentada por anos.

As margens sobem, e a retração do petróleo adiciona impulso

Enquanto isso, os maiores bancos de investimento de Wall Street deram um golpe duplo.

O Goldman Sachs reportou um aumento de lucro de 12%, para US$ 4,62 bilhões em lucro líquido, com taxas de negociação subindo 25% ano a ano.

A Morgan Stanley superou as expectativas com um aumento de lucro de 18% para 4,4 bilhões de dólares, impulsionado por um aumento de 47% na receita do banco de investimento, evidência de que a atividade de fusões e aquisições corporativas permanece robusta.

Ambas as ações subiram acentuadamente, com o Goldman avançando 4% e o Morgan Stanley quase 6%, cada um atingindo novas maiores das últimas 52 semanas.

A rotação para blue chips recebeu apoio adicional de confirmação do mercado de trabalho e alívio energético.

Os pedidos semanais de seguro-desemprego foram de 198.000 na semana encerrada em 10 de janeiro, superando as expectativas de 215.000 e sinalizando resiliência no mercado de trabalho sem superaquecimento.

Separadamente, o petróleo bruto Brent despencou mais de 4%, para cerca de $63,69 por barril, após o presidente Trump sinalizar uma pausa em uma possível ação militar contra o Irã, aliviando os temores de uma interrupção no fornecimento no Oriente Médio.

Preços mais baixos do petróleo reduzem a pressão inflacionária sobre a economia em geral, um desenvolvimento que tende a impulsionar as ações cíclicas e financeiras.

A combinação da confiança no investimento da TSMC, resiliência dos lucros bancários e sinais econômicos em aprimoramento cria condições favoráveis para uma alta sustentada se o impulso se manter.