Îți place ETF-ul de top JEPQ? QQQI ar putea fi o alternativă bună

JPMorgan NASDAQ Equity Premium Income ETF (JEPQ) a avut o performanță puternică anul trecut, ajungând la un maxim record de 59 de dolari. A crescut în ultimii trei ani consecutivi, activele sub administrare (AUM) ajungând la peste 32 de miliarde de dolari. 

În mod similar, NEOS Nasdaq 100 High Income ETF (QQQI) a urcat la un maxim record de 55 de dolari, cu aproape 50% față de cel mai scăzut nivel din aprilie anul trecut. Deci, care este un ETF mai bun de cumpărat între JEPQ și QQQI?

Ce este ETF-ul JEPQ?

JEPQ este al doilea cel mai mare ETF cu call acoperit , cu active de peste 32 miliarde de dolari. Scopul său este să ofere investitorilor expunere la indicele blue-chip Nasdaq 100, oferindu-le în același timp dividende lunare.

Fondul, care are un raport de cheltuieli de 0,35% și un randament al dividendului de 9,54%, este mult mai mare decât ceea ce oferă astăzi obligațiunile americane. 

JEPQ atinge acest obiectiv folosind strategia covered call, care implică cumpărarea acțiunilor din indice și apoi emiterea opțiunilor call ale acestuia. O opțiune call oferă investitorului dreptul, dar fără obligație, de a cumpăra un activ la un anumit preț. 

Execută strategia opțiunilor prin emiterea de note legate de acțiuni (ELN) și încasarea primei. Această primă crește de obicei în perioadele de volatilitate ridicată. Are un raport de cheltuieli de 0,35%.

Ce este NEOS Nasdaq-100 High Income ETF (QQQI)?

ETF-ul QQQI este similar cu JEPQ prin faptul că își propune să genereze randamente din dividende și acțiuni prin investiții în companii din indicele Nasdaq 100. Investește în aceste companii și apoi vinde opțiuni call out-of-the-money pe indicele Nasdaq-100. Generează randamente prin reinvestirea dividendelor din investițiile sale în acțiuni și primele de call. 

Fondul beneficiază de utilizarea opțiunilor tratate ca Secțiunea 1256, care sunt tratate mai bine din punct de vedere fiscal. De asemenea, folosește abordarea de colectare a pierderilor fiscale pentru a reduce taxele finale plătite guvernului. 

QQQI vs ETF JEPQ: care este o achiziție mai bună?

ETF-urile cu call acoperite, cunoscute în mod obișnuit ca fonduri boomer candy, au devenit populare în ultimii ani. Această creștere este determinată de randamentele ridicate ale dividendelor, iar cererea mai mare va continua pe măsură ce Fed va reduce drastic ratele dobânzilor.

JEPQ este un fond mult mai ieftin decât QQQI, deoarece raportul său de cheltuieli este de 0,35%, mai mic decât cel al QQQI, de 0,68%. Acest raport înseamnă că o investiție de 10.000 de dolari în aceste fonduri va percepe 35 și 68 de dolari pe an. Această diferență se poate aduna în timp. 

CITEȘTE MAI MULT: Indicele Nasdaq 100 și ETF-ul QQQ au fost dezvăluiți în 2025

Totuși, istoria arată că QQQI poate compensa diferența de onorariu prin performanța sa. De exemplu, datele compilate de Seeking Alpha arată că randamentul total din ultimele 12 luni a fost de 18,6%, mai mare decât cel al JEPQ, care a fost de 15,1%.

Performanța QQQI se datorează în principal abordării sale, care se concentrează pe opțiuni bazate pe date pentru a viza venituri lunare ridicate. Acest lucru îl face mai volatil, dar are un potențial de creștere mai mare. JEPQ, pe de altă parte, este de obicei mai stabil și mai puțin volatil. 

Ca să fie clar: deși ETF-ul QQQI este mai bun decât JEPQ, merită menționat că investiția în QQQ oferă un randament mai bun. Așa cum arată graficul de mai sus, ETF-ul simplu Nasdaq 100 are o performanță mai bună. Randamentul total a fost de 20%, o tendință care se repetă de ani de zile.