IBMs aktiekursprognos och vinstförhandsvisning: köpa, sälja, hålla?

IBMs (NYSE: IBM) aktiekurs har dragit tillbaka kraftigt under de senaste veckorna när den senaste tjuren avtar. Den har dragit sig tillbaka under de senaste fyra raka veckorna och flyttat till sin lägsta punkt sedan den 20 februari. Det betyder att aktien har fallit med över 8,75% från sin högsta nivå i år, vilket betyder att den närmar sig en korrigering.

Förhandsvisning av IBM-intäkter

IBM rustar för en mycket viktig vecka då företaget kommer att publicera sina kvartalsrapporter på onsdag. Dessa resultat kommer att ge mer information om huruvida dess verksamhet växer som den gjorde 2023 när dess totala intäkter hoppade till över 61,1 miljarder USD från 59,8 miljarder USD 2022.

IBM har också blivit ett mycket lönsamt företag. Dess totala nettoinkomst steg till över 7,5 miljarder USD 2023, upp från 1,6 miljarder USD ett år tidigare. Dess nettovinst 2021 och 2020 uppgick till över 5,7 miljarder USD respektive 5,59 miljarder USD.

IBM har gynnats av den pågående medvinden eftersom dess konsult- och mjukvaruportfölj går bra. Det har också blivit en stor aktör inom artificiell intelligens (AI) med lanseringen av watsonX, som hjälper företag att träna, ställa in, validera och distribuera AI-modeller.

De senaste finansiella resultaten visade att dess totala intäkter steg till 17,4 miljarder USD under fjärde kvartalet medan dess fria kassaflöde flyttade till 6,1 miljarder USD. Intäkterna för programvara, konsulttjänster och infrastruktur ökade med över 2 % under kvartalet.

Uppskattningen är att IBM:s intäkter steg till 14,5 miljarder dollar, upp från 14,25 miljarder dollar samma kvartal 2023. De räknar också med att företagets intäkter kommer in på 15,83 miljarder dollar under Q2, en ökning med 1,60 % från samma period 2023.

IBMs vinst per aktie (EPS) förväntas komma in på 1,59 dollar, högre än 1,36 dollar ett år tidigare. Jag tror att bolaget kommer att publicera starkare resultat än väntat i takt med att bolagen fortsätter att öka sina investeringar.

De viktigaste katalysatorerna för IBM-aktiens pris kommer att vara företagets framåtriktade vägledning och marknadsandel inom molndatorbranschen. De kommer också att fokusera på utvecklingen av dess artificiella intelligensverksamhet.

Analytiker är generellt optimistiska om IBM-aktien, med ett genomsnittligt mål på $188,24, högre än nuvarande $181. Emellertid har de på UBS nyligen nedgraderat aktien för att sälja, med hänvisning till dess värdering och långsamma tillväxt.

IBM aktiekursprognos

IBM-diagram av TradingView

Det dagliga diagrammet visar att IBM-aktien har varit i en stark baisseartad trend de senaste dagarna. Den har flyttat till 23,6 % Fibonacci Retracement-nivå och hållit sig under 50-dagars glidande medelvärde för fasta raka dagar.

IBM har också bildat ett litet huvud- och axelmönster, vilket är ett baisseartat tecken. Relative Strength Index (RSI) har fortsatt att bilda ett baisseartat divergensmönster och svävar över den översålda nivån.

Därför är utsikterna för aktien neutrala med en baisseartad bias. Svaga finansiella resultat kommer att leda till mer nedsida, med nästa mål är 38,2% retracement-punkten på $167,75. Alternativscenariot är där aktien återhämtar sig och testar om den högsta nivån på 199,25 $.