Asiatiska marknader stänger: Nikkei, Kospi ned; Sensex stänger 271 poäng lägre

En våg av försiktighet svepte över finansmarknaderna i Asien och Stillahavsområdet på måndagen, med de flesta större index som stängde lägre då investerare tog del av en ny omgång ekonomisk data från Kina och konsekvenserna av Moody's senaste nedgradering av USA:s kreditbetyg.

Denna dämpade stämning kastade en skugga över regionen, vilket ledde till breda nedgångar, inklusive en blygsam nedgång i indiska riktmärken som Sensex.

De främsta katalysatorerna för dagens nedgång var tvåfaldiga.

För det första visade ekonomiska indikatorer från Kina en avmattning i detaljhandelns tillväxt för april, vilket signalerar ihållande oro över konsumtionen i världens näst största ekonomi.

Detaljhandelsförsäljningen ökade med 5,1 % i april jämfört med föregående år, vilket var lägre än Reuters uppskattningar på 5,5 %.

Omvänt visade industriproduktionen en något mer motståndskraftig bild och växte med 6,1 % jämfört med föregående år i april.

Även om detta var starkare än analytikernas förväntningar om en ökning på 5,5 %, representerade det en avmattning från den 7,7 %-iga ökning som registrerades i mars, vilket indikerar att effekten av amerikanska tullar kanske inte var så allvarlig som man initialt befarade, men fortfarande en dämpande faktor.

För det andra fortsatte Moody's Ratings beslut på fredagen att sänka den amerikanska kreditvärderingen med ett steg, från Aaa till Aa1, att ge eko på de globala marknaderna.

Moody's angav de växande utmaningarna med att finansiera det amerikanska federala budgetunderskottet och den ökande kostnaden för att refinansiera skuld i en miljö med höga räntor som viktiga skäl för sina åtgärder.

Med detta drag instämmer Moody's i andra stora kreditvärderingsinstitut; S&P hade tidigare nedgraderat den amerikanska kreditvärderingen 2011, och Fitch följde efter 2023, båda sänkte den till AA+.

Trots allvaret i en nedgradering av den statliga kreditbetyget, föreslog vissa analytiker en dämpad omedelbar marknadsreaktion.

Regional marknadsprestanda

Den försiktiga stämningen ledde till omfattande förluster på alla asiatiska börser.

Hongkongs Hang Seng-index sjönk med 0,05 % till 23 332,72, medan Fastlandskinas CSI 300 sjönk med 0,48 %.

Japans referensindex Nikkei 225 sjönk med 0,68 % och slutade på 37 498,63, och det bredare Topix-indexet tappade 0,08 % och slutade dagen på 2 738,39.

I Sydkorea sjönk Kospi med 0,89 % till 2 603,42, medan smallcap-aktien Kosdaq handlades 1,56 % lägre till 713,75.

Australiens S&P/ASX 200 gav också efter för trycket och föll med 0,58 % till 8 295,1, när Reserve Bank of Australia inledde sitt två dagar långa penningpolitiska möte.

Denna nedgång i Asien följde på en blandad avslutning för de amerikanska marknaderna på fredagen, där S&P 500 hade lyckats redovisa sin femte raka session med uppgångar och en stark veckovis uppgång, då investerare till synes hade sett bortom nedslående konsumentförtroendedata och ihållande inflationsoro.

På fredagen steg S&P 500 med 0,70 % till 5 958,38, Nasdaq Composite steg med 0,52 % till 19 211,10 och Dow Jones Industrial Average steg med 0,78 % till 42 654,74, vilket satte riktmärket med 30 aktier i positivt territorium för 2025.

Amerikanska aktieterminer pekade dock på en svagare start för den nya veckan, med terminer knutna till Dow Jones Industrial Average som sjönk med 292 poäng, eller 0,7 %, S&P 500-terminer som sjönk med 0,7 % och Nasdaq 100-terminer som sjönk med 0,8 %.

Detta kom efter en fyra dagar lång uppgång driven av tillfälliga tullsänkningar mellan USA och Kina och uppmuntrande inflationsrapporter.

Sensex avslutar svagare mitt i sektordivergens

Den indiska aktiemarknaden avslutade måndagens handel med en dämpad ton.

BSE Sensex stängde dagen på 82 059,42, vilket motsvarar en nedgång på 271,17 poäng eller 0,33 %. På liknande sätt slutade Nifty 50 på 24 941,35, en nedgång på 74,35 poäng eller 0,3 %.

Med en liten avvikelse lyckades Nifty Bank-indexet nöja sig med en marginell uppgång på 0,12 % vid 55 420,70.

Trots den övergripande marknadssvagheten lyckades vissa tungviktsaktier redovisa vinster.

Bajaj Finance, PowerGrid, NTPC, IndusInd Bank och SBI var bland de bästa företagen i Sensex 30.

Omvänt mötte IT- och teknikaktier betydande säljpress, där Infosys, Reliance, TCS, Tech Mahindra och Eicher Motors framstod som viktiga eftersläpare och upplevde nedgångar på mellan 1 % och 3 %.