Plug Power-aktien gav just en varningssignal: 11 maj blir avgörande

Plug Power-aktiens kurs har backat de senaste dagarna, från årets högsta nivå på $3,45 till nuvarande $3,13. Denna återgång avslutade en relativt stark uppgång som pressade kursen från en botten på $1,73 till årets högsta $3,42.

Plug Power publicerar sina resultat den 11 maj

Plug Power, en tung aktör inom energisektorn, har gått bra de senaste tre månaderna. Denna återhämtning inleddes den 2 mars när bolaget publicerade en relativt stark rapport, som visade att verksamheten gick hyfsat väl.

Dessa siffror visade att både intäkter och marginaler fortsatte att stiga under det sista kvartalet förra året. Som ett resultat ökade årsomsättningen med nästan 13% till $710 miljoner, hjälpt av försäljning av utrustning som gav $371 miljoner.

Den snabbast växande delen var leveranser av bränsle till kunder, som uppgick till $133,4 miljoner. Kraftköpsavtalen ökade till $107 miljoner från tidigare $77 miljoner.

Noterbart är att intäktsökningen åtföljdes av fortsatt svaghet i kostnad för intäkter. Kostnaden för intäkter sjönk till $951 miljoner från föregående års topp på $1,2 miljarder och därefter $1,4 miljarder.

Nettoförlusten förbättrades till $1,65 miljarder från $2,1 miljarder året innan. Denna trend innebär att bolaget kan vända till vinst under de kommande åren.

Nästa viktiga katalysator för Plug Power-aktiens kurs är den kommande rapporten, som kommer att ge mer information om verksamheten. Analytiker som Reuters frågat förväntar sig att de kommande resultaten visar att intäkterna ökade med 4,55% under första kvartalet till $139,75 miljoner.

Årsomsättningen förväntas landa på $800 miljoner, upp 12,70% år över år. Årsomsättningen beräknas sedan stiga till $946 miljoner och över $1 miljard under nästa år.

En möjlig katalysator för bolaget är att dess verksamhet riktar sig mot datacenterbranschen, som upplever stark tillväxt i år. Bolaget har redan nått flera viktiga avtal med företag som Stream Data Centers för sitt datacenterprojekt.

Den senaste börsutvecklingen tyder på att efterfrågan på alternativa energikällor fortfarande är hög. Ett tydligt exempel är den senaste uppgången i SMR-bolag som Oklo och Nuscale. Dessutom steg Be Energy till en rekordnivå efter att ha ingått ett större avtal med Oracle.

Ändå är den största risken för Plug Power att de stora förlusterna kan tvinga bolaget att i framtiden ta in nytt kapital, vilket skulle späda ut aktieägarna.

Teknisk analys av Plug Power-aktiens kurs 

PLUG chart | Source: TradingView

Dagstidsdiagrammet visar att PLUG-aktien har backat de senaste dagarna, från en topp på $3,43 i april till nuvarande $3,13. Denna konsolidering är delvis vinsthemtagningar samtidigt som investerare väntar på rapporten.

Aktien bildade ett golden cross-mönster när 200-dagars och 50-dagars exponentiella glidande medelvärden (EMA) korsade varandra.

Risken är dock att aktien bildat en stigande kilformation, bestående av två stigande och konvergerande trendlinjer. Denna formation leder ofta till mer nedgång, särskilt när de närmar sig sitt konfluensområde.

Därför kommer aktien sannolikt att falla tillbaka, potentiellt till $2,72 efter publiceringen av rapporten. Detta är ett viktigt mål då det var dess högsta punkt den 22 januari.