Ethereum fiyat uyarısı artıyor: $1,600 desteği baskı altında

Ethereum, Haziran zirvesinden itibaren neredeyse %14 geriledi ve birkaç uzun vadeli trend göstergesinin altına düştü; piyasa, $1,600 civarındaki desteğin artan türev maruziyetine karşı dayanıp dayanamayacağına odaklanmış durumda.

Santiment verileri, Ethereum'un 200 milyon boş olmayan cüzdan eşiğine yaklaştığını gösterirken, CryptoQuant verileri Binance'te tarihi vadeli işlem pozisyonlarına işaret etti.

Buna rağmen ağ aktivitesine dair bu göstergelere karşın ETH, yılın en zayıf seviyelerine yakın işlem görmeye devam ediyor.

11 Haziran'da yaklaşık $1,616 seviyesinde Ethereum, 24 saatte %3.14 ve geçen haftada %13.82 düşüş gösteriyordu. 

Tokenin piyasa değeri yaklaşık 195 milyar USD (yakl. ₺8,7 trilyon) seviyesindeydi; günlük işlem hacmi ise yaklaşık 13,1 milyar USD (yakl. ₺580,9 milyar) seviyesine ulaştı.

Düşüş, ETH'yi teknik açıdan önemli bir bölgeye itti; döngü zirvesi olan yaklaşık $4,800 seviyesinden yaklaşık %66 ve Haziran zirvesi olan yaklaşık $1,890 seviyesinden yaklaşık %14 kaybetti.

ETH fiyat analizi

Son fiyat hareketleri, Ethereum'u hem günlük hem de haftalık zaman dilimlerinde baskı altına aldı.

Haftalık grafik verileri, ETH'nin 100 haftalık, 200 haftalık ve 300 haftalık üssel hareketli ortalamalarının (EMA) altında işlem gördüğünü; bu ortalamaların şu anda yaklaşık $2,704, $2,522 ve $2,245 seviyelerinde olduğunu gösteriyor. 

ETH/USD 1 haftalık fiyat grafiği. Kaynak: TradingView.

Bu üç seviyeyi kaybetmek, üzerinde büyük bir direnç bölgesi bırakıyor ve alıcıların daha güçlü bir uzun vadeli yapıyı yeniden kurabilmek için ne kadar yol kat etmesi gerektiğini ortaya koyuyor.

Aynı şekilde, 300 haftalık EMA'nın altına kırılma, daha yüksek zaman dilimi grafikte görülebilen son büyük trend desteklerinden birini ortadan kaldırdı.

Emir akışı göstergeleri satıcıları desteklemeye devam ediyor.

Haftalık kümülatif hacim deltası negatif kalmaya devam ediyor; bu, son aylarda görülen birkaç toparlanma rallisine rağmen agresif satış faaliyetinin alım baskısını aşmaya devam ettiğini gösteriyor.

Günlük grafikte Ethereum, Mayıs'ta ulaşılan $2,400 bölgesinden sert düşüşün ardından $1,600 bölgesinde istikrar sağlamaya çalışıyor. 

ETH/USD 1 günlük fiyat grafiği. Kaynak: TradingView.

Son alım sinyalleri $1,550–$1,600 bölgesinde görüldü, ancak toparlanma sınırlı kaldı; bu da dip alıcılarının düşüştrendini tersine çevirmek için henüz yeterli güç yaratmadığını gösteriyor.

Günlük open interest (açık pozisyon) uzun-kısa göstergesi de türev pozisyonlamasından gelen baskıya işaret ediyor. 

Son okumalar, kısa pozisyon (short-side) open interest'in yaklaşık 83.3 milyon, uzun pozisyonun ise yaklaşık 43.7 milyon olduğunu gösteriyor; göstergede düşüş yönlü pozisyonlamalar yükseliş yönlü pozisyonlamaların neredeyse iki katı seviyesinde. 

Aynı zamanda her iki seri de yılın başından bu yana aşağı yönlü seyretti; bu da fiyat düşmeye devam ederken katılımın zayıfladığını gösteriyor.

Günlük grafikte hacim dengesizliği son mumda zayıf görünmekte; fiyat sıçramasına eşlik eden güçlü bir pozitif hacim dengesizliği gözlemlenmiyor. 

Alıcıların lehine belirgin bir dengesizlik olmadan ETH'nin $1,600'i savunma çabası kırılgan kalıyor.

Kısa vadeli rahatlamanın ilk işareti $1,680 üzerindeki toparlanma olur; ardından $1,750 ve Haziran'ın önceki zirvesi olan $1,890 gelir. 

Eğer $1,600 korunamazsa durum zayıflar ve $1,500 tekrar odak haline gelir.

Vadeli işlem yatırımcıları piyasa aktivitesine hakim olmaya devam ediyor

Grafikler baskı altında kalırken, türev işlemlerin faaliyeti genişlemeye devam etti.

CryptoQuant analisti Darkfost, Binance'in ETH cinsinden ölçülen Ethereum open interest'inde yeni bir rekor kırdığını; neredeyse 3.7 milyon ETH'nin artık vadeli sözleşmelere bağlı olduğunu bildirdi. 

Analist ayrıca Binance'in toplam Ethereum open interest'inde payının %44'ün üzerine çıktığını belirtti.

Aynı zamanda borsanın haftalık ortalama taker al-sat oranı 0.95'ten 1.0'a yükseldi.

Darkfost'a göre bu, satış baskısının hafiflediğini düşündürüyor; ancak veriler henüz alıcıların kontrolü ele geçirdiğini göstermiyor.

Spekülatif faaliyete dair daha fazla kanıt, CryptoQuant analisti Arab Chain'den geldi; analist, Binance'in ETH perpetual-spot hacim dengesizliğinin yaklaşık 0.90'a yükseldiğini bildirdi. 

Analist, 30 günlük hareketli ortalama Z-skorunun yaklaşık 2.53 seviyesine ulaştığını ve metriğin son normların oldukça üzerine çıktığını ekledi.

Arab Chain'in aktardığı verilere göre perpetual sözleşme hacmi yaklaşık 5.57 milyon birim iken spot hacim yaklaşık 290,000 birim seviyesindeydi.

Böylesi bir uçurum, kaldıraçlı trader'ların mevcut fiyat keşfine spot piyasa katılımcılarından daha fazla katkı sağladığını gösteriyor.

Ağırlıklı olarak vadeli işlemler tarafından sürülen bir piyasa, pozisyonlar çözülmeye başladığında ani likidasyonlara karşı hassas hale gelebilir; özellikle fiyat önemli bir destek seviyesinin yakınındaysa.

Fiyat performansı zayıf olsa da benimseme büyüyor

Fiyat hareketlerinden bağımsız olarak Ethereum ağı büyümeye devam ediyor.

Santiment, zincirin artık neredeyse 195 milyon boş olmayan cüzdana sahip olduğunu; bunun Bitcoin'in 59 milyonuna kıyasla yaklaşık %230 daha fazla olduğunu bildirdi. 

Analitik firmaya göre Ethereum, 200 milyon eşiğine ulaşmak için sadece yaklaşık 5 milyon adrese uzaklıkta.

Firma, büyümeyi staking, merkeziyetsiz finans ve diğer on-chain uygulamalarda süregelen aktiviteye bağladı.

Bu arada CryptoQuant katkıcısı DustyBC, Ethereum borsa rezervlerinin kayıtların en düşük seviyesine gerilediğini söyledi. 

Düşük borsa bakiyeleri, talep artarsa kolayca satışa sunulabilecek ETH miktarını azaltır.

Ancak azalan rezervler, piyasadaki diğer zayıflıkları dengelemeye yetmedi.

Başka bir düşüş senaryosu, Alphractal'ın Delta Price modelini öne çıkaran analist Ali Charts'tan geldi. 

Analiste göre metrik şu anda $700 civarında; bu seviye Ethereum'un önceki büyük döngü dipleriyle örtüşmüştü.