Equus Total Return (EQS)

Şirketin yatırım yetkisi, azınlık yatırımlarının yanı sıra kontrol odaklı yatırımları da değerlendirmesine olanak tanır; buna satın almalar, kaldıraçlı satın almalar, yönetim alımları, yeniden sermayelendirmeler ve diğer özel durumlarla bağlantılı fırsatlar dahildir. Bu nedenle portföy odağı, geleneksel çeşitlendirilmiş halka açık hisse fonundan ziyade private equity ve küçük ölçekli şirket yatırımlarına daha yakındır. Getiriler, portföy şirketlerinin performansına, finansman ihtiyaçlarına ve nihai çıkışlar veya yeniden değerlemelere bağlıdır; bu şirketlerin birçoğu büyük ölçekli kote menkul kıymetlere kıyasla daha düşük likiditeye sahip olabilir.

Kapalı uçlu bir yatırım aracı olarak Equus’un piyasada işlem gören sabit sayıda halka açık hissesi bulunur; buna karşılık temel yatırımları zaman içinde sermaye kazançlarına odaklanılarak yönetilir. Bu yapı, hisselerinin piyasa fiyatının açıklanan net aktif değerine göre primli veya iskontolu işlem görmesine yol açabilir. EQS’yi takip eden yatırımcılar için temel unsurlar, yatırım portföyünün bileşimi, şirketin daha küçük ölçekli firmalarda cazip fırsatları belirleme kabiliyeti, realizasyonların zamanlaması ve özel ya da düşük işlem hacimli işletmelere yatırım yapmanın taşıdığı risklerdir.