موجز المساء: أسهم الطيران تحت الضغط وتخفيض تصنيف Paramount

ظلت الأسواق العالمية متوترة مع تداوُل ارتفاع أسعار النفط وتصاعد التوترات الجيوسياسية عبر القطاعات.

بقيت أسهم شركات الطيران تحت الضغط رغم جهود التحوط ضد الوقود، في حين خفضت وكالة فيتش تصنيف Paramount بسبب صفقة Warner Bros. Discovery المثقلة بالديون.

قفز خام برنت لفترة وجيزة فوق $85 مع مخاوف من تصعيد في الشرق الأوسط، مما رفع تقلبات قطاع الطاقة.

وفي الوقت نفسه، تقلبت بيتكوين بشدة إلى ما دون $63,000 قبل أن تتعافى، مما يبرز حساسية العملات المشفرة المستمرة تجاه المخاطر الكلية ومزاج السوق المدفوع بالصراعات.

أسهم شركات الطيران تظل تحت الضغط

قالت فانيسا هدسون، الرئيسة التنفيذية لشركة Qantas، إن لدى الناقلة تحوُّطًا “جيدًا إلى حد كبير” للوقود، لكنها حذرت من أن الارتفاع الأخير في أسعار النفط المرتبط بتوسع النزاع الذي يشمل الولايات المتحدة وإسرائيل وإيران يمثل قضية خطيرة لصناعة الطيران.

خلال قمة الأعمال لصحيفة Australian Financial Review، قالت هدسون إن Qantas تراقب عن كثب تطورات الوضع مع تتابع أثر ارتفاع تكاليف الوقود عبر القطاع.

قالت Qantas الأسبوع الماضي إنها حوَّطت 81% من احتياجاتها من الوقود للنصف الثاني من سنتها المالية المنتهية في 30 يونيو، مما يمنحها بعض الحماية من تقلبات المدى القريب.

ومع ذلك، سجّل المستثمرون هبوط السهم، حيث انخفضت أسهم Qantas للجلسة الثانية على التوالي وأنهت اليوم أضعف بنحو 1.8%.

Paramount تواجه تخفيض تصنيف بسبب صفقة WBD

خفضت وكالة Fitch Ratings تصنيف Paramount Skydance وParamount Global إلى فئة غير استثمارية أواخر يوم الإثنين، مستشهدة بخطة الاستحواذ التي تبلغ قيمتها $110 billion على Warner Bros Discovery.

خفضت الوكالة تصنيفاتها للمصدرين طويلة الأجل إلى BB+ من BBB-، وهو أدنى مستوى للاستثمار، ووضعتها قيد المراقبة لإمكانية خفضات إضافية في انتظار تفاصيل الصفقة.

أشار المحللون إلى مخاطر ناجمة عن الاستحواذ الممول بالديون، الذي يشمل التزامات بقيمة $54 billion ويترك الشركة المندمجة بما يقرب من $79 billion من الدين الصافي بالإضافة إلى ديون Paramount القائمة البالغة $14 billion.

تنهي هذه الخطوة حرب العطاءات بعد انسحاب Netflix من صفقتها مع Warner.

من المتوقع إغلاق الصفقة في الربع الثالث، وتَعِد بتوفير $6 billion من التآزر لكنها تواجه رياحًا معاكسة في قطاع الإعلام وضغوطًا على التدفقات النقدية نتيجة إنفاق المحتوى.

كانت Moody's وS&P قد أشارتا بالفعل إلى احتمال خفض التصنيف.

قفزة خام برنت فوق $85

ارتفعت أسعار خام برنت فوق $85 للبرميل للمرة الأولى منذ 2024، مدفوعة بتصاعد التوترات في الشرق الأوسط بعد الضربات الأميركية على إيران.

بلغ المؤشر أعلى مستوى خلال الجلسة عند $85.05 قبل أن يستقر عند $82.07، بارتفاع 5.6% أو $4.33 خلال اليوم وسط مخاوف من اضطرابات في الإمدادات.

أشار المتعاملون إلى هجمات الطائرات المسيرة الإيرانية على قواعد في قبرص واحتمال الانتقام ضد ممرات الشحن في الخليج كمخاطر رئيسية تبقي الأسعار مرتفعة.

كما ارتفع خام غرب تكساس الوسيط (US WTI) فوق $80، ما يعكس توجس السوق الأوسع من انتقال صراع إيران إلى طرق الطاقة.

يتوقع محللو JPMorgan الآن أن يبلغ متوسط برنت $82 حتى الربع الثاني، مرتفعًا عن التوقعات السابقة، مع سقف عند $90 في حال ضاقت تدفقات مضيق هرمز.

تمسكت أوبك+ بالزيادات المخطط لها في الإنتاج رغم الارتفاع، راهنةً على ضعف الطلب في أماكن أخرى.

التقلب الحاد لبيتكوين

نزلت بيتكوين دون $63,000 خلال عطلة نهاية الأسبوع مع هز أسواق الضربات الأميركية والإسرائيلية على إيران، لكنها تعافت إلى نحو $67,000 بحلول الثلاثاء مع استقرار المزاج.

تراجعت العملة المشفرة الرائدة بنحو 4% مبدئيًا يوم السبت، مما يعكس تحوّل المستثمرين نحو الملاذات مثل الذهب والدولار، قبل أن ترتد مع تقييم المتعاملين لمخاطر التصعيد.

تتبعت إيثيريوم أنماطًا مماثلة، هابطة إلى $1,910 قبل أن تتعافى قرب $2,000.

قفزت التدفقات الخارجة المشفرة من أكبر بورصة إيرانية Nobitex بنسبة 700% بعد الضربات، مسلطة الضوء على دور البلوكشين في التهرب من العقوبات.

ضربت عمليات تصفية للعملات المشفرة أكثر من $350 million وسط قفزة النفط ومخاوف التضخم، مع أداء بيتكوين أقرب إلى أصل محفوف بالمخاطر منه إلى الملاذ الآمن كالذهب.