Sydkoreas Upbit ramte med suspenderingsvarsel på grund af flere overtrædelser

Sydkoreanske tilsynsmyndigheder har udstedt en suspenderingsmeddelelse for kryptobørs Upbit, efter at den angiveligt undlod at implementere korrekte Know Your Customer-standarder (KYC).

Den 9. januar modtog Upbit, en af ​​landets største kryptobørser, en suspensionsmeddelelse fra Financial Intelligence Unit (FIU) i Sydkoreas Financial Services Commission (FSC) for overtrædelse af KYC- og anti-hvidvasknormer.

Ifølge lokale rapporter har FSC advaret om, at børsen kunne se på restriktioner, der ville forhindre den i at komme ombord på nye kunder i op til seks måneder, hvis regulatoren finder det passende.

Brugere, der allerede er på platformen, vil dog være upåvirket af suspenderingen.

Selvom Upbit modtog meddelelsen i denne måned, har den været under kontrol siden november 2024.

Under en inspektion på stedet som en del af børsens licensfornyelsesproces fandt regulatorer omkring 700.000 tilfælde, hvor en ordentlig due diligence-proces ikke blev implementeret.

Desuden er børsen også blevet anklaget for at drive forretning med uregistrerede oversøiske enheder.

Til sit forsvar sagde Upbit, at det var svært at identificere udenlandske operatører på kæden, men understregede, at det ikke har til hensigt at overtræde lovkrav.

I henhold til loven om særlige finansielle transaktioner er børser i Sydkorea forpligtet til at registrere sig hos FIU, rapportere mistænkelige transaktioner, sikre, at passende due diligence-foranstaltninger er på plads og undgå at indgå i transaktioner med uregistrerede enheder.

Manglende overholdelse kan resultere i alvorlige sanktioner, herunder bøder, suspension af operationer eller endda tilbagekaldelse af licens.

Alene for sine KYC-overtrædelser ser Upbit på en kumulativ bøde på over 48 milliarder dollars, da bøder kan variere op til 100 millioner koreanske won pr. sag.

Børsens licensfornyelse blev allerede sat i bero i november, og denne gang har selskabet indtil den 20. januar til at afgive sin tilbagemelding vedrørende FIU's resultater, hvorefter der vil blive truffet en endelig afgørelse vedrørende sanktionerne senest den 21. januar.

Upbits historie med reguleringskontrol

Desværre er det ikke første gang, udvekslingen er blevet gransket.

I oktober sidste år sagde FSC, at det ville undersøge Upbit for bekymringer om dets markedsdominans og dets tætte bånd til K Bank.

Upbit blev grundlagt i 2017 og tegner sig for over 70% af den samlede kryptohandelsvolumen, der genereres i Sydkorea.

Det blev også inkrimineret i en skandale ved siden af ​​kryptobørs Bithumb, der involverede en lovgiver, der engagerede sig i handel med kryptovaluta under parlamentsmøder, mens han støttede reguleringslovgivning, der kunne have påvirket markedet for digitale aktiver.

På det tidspunkt blev razziaer udført på tværs af kontorer på begge platforme.

Den seneste udvikling kommer, mens Sydkorea fokuserer på at løse regulatoriske huller på kryptovalutamarkedet.

Som tidligere rapporteret af Invezz, er lovgivere officielt begyndt at arbejde på anden fase af kryptoregulativer, med et udkast, der forventes færdiggjort i første halvdel af 2025.

Love omkring handel, mæglervirksomhed, depot- og stablecoin-transaktioner, blandt andre, vil blive besluttet i denne fase.

.