ICE samarbejder med Circle for at bringe $30 mia. USDC og tokeniserede midler til globale markeder

Intercontinental Exchange (ICE), 70 milliarder dollars operatør af New York Stock Exchange, tager et stort skridt i retning af at integrere stablecoins og tokeniserede midler i kernen af ​​traditionel finans.

Virksomheden har indgået en aftale med Circle Internet Financial om at undersøge brugen af ​​sin USDC stablecoin og USYC, en tokeniseret pengemarkedsfond, på tværs af ICEs handels- og markedsinfrastruktur.

Samarbejdet signalerer et skift i, hvordan legacy finans betragter blockchain-baserede digitale aktiver – ikke kun som spekulative værktøjer, men som potentielt grundlæggende komponenter i moderne markeds VVS.

ICE tester stablecoins i handel og clearing

ICE-Circle-aftalen vil fokusere på at evaluere, hvor og hvordan USDC og USYC kan bruges på tværs af ICEs globale netværk af børser, clearinghuse og datatjenester.

Disse omfatter nogle af de mest kritiske komponenter på globale kapitalmarkeder, såsom NYSE-derivatbørsen og ICE Clear.

USDC, der i øjeblikket er den næststørste stabile mønt med en markedsværdi på over 30 milliarder dollar, er knyttet 1:1 til den amerikanske dollar og understøttet af kortfristede amerikanske statspapirer og likvide reserver.

Tokenet er udstedt af Circle, en reguleret amerikansk finansiel teknologivirksomhed.

USYC er på den anden side et nyere tilbud - en tokeniseret version af en pengemarkedsfond, som Circle erhvervede gennem sit køb af asset manager Hashnote.

I modsætning til USDC, som er designet til betalinger og afviklinger i kæden, sigter USYC på at give institutionelle investorer eksponering for regulerede, rentebærende kortsigtede amerikanske finansinstrumenter ved hjælp af blockchain-skinner.

Den institutionelle efterspørgsel efter tokeniserede aktiver vokser

ICE's partnerskab med Circle fremhæver voksende momentum blandt store finansielle aktører til at inkorporere blockchain-baserede aktiver.

Flytningen følger lignende eksperimenter fra andre giganter i sektoren. CME Group, en stor ICE-konkurrent, udforsker også blockchain-applikationer, mens Fidelity har udviklet sin egen stablecoin-ramme og tokeniserede aktivinitiativer.

Denne institutionelle tendens er til dels drevet af den hurtige stigning i tokenisering af aktiver i den virkelige verden (RWA'er), som Boston Consulting Group forudser kan blive et $16 billioner marked i 2030.

Fra obligationer og aktier til pengemarkedsfonde undersøger finansielle institutioner aktivt, hvordan tokeniserede versioner af traditionelle værdipapirer kan øge effektiviteten, reducere omkostningerne og muliggøre 24/7 afvikling.

Circle, som tidligere har indgået partnerskab med BlackRock for at støtte reserveforvaltningen for USDC, har været en central aktør på dette område.

Dets opkøb af Hashnote og den efterfølgende lancering af USYC signalerer dets hensigt om at ekspandere fra betalinger til bredere tokeniserede kapitalmarkeder.

Reguleringstjek før produktlancering

Selvom aftalen mellem ICE og Circle endnu ikke involverer udrulning af specifikke produkter, har begge firmaer bekræftet planer om at evaluere juridiske, operationelle og regulatoriske krav på tværs af jurisdiktioner, før de går videre.

Enhver lancering af finansielle produkter baseret på USDC eller USYC vil kræve godkendelse fra relevante reguleringsorganer, herunder SEC og CFTC i USA.

De potentielle applikationer spænder over flere segmenter af den finansielle infrastruktur.

For eksempel kunne ICE bruge USDC til at muliggøre næsten øjeblikkelig afvikling af visse handler eller clearingoperationer, uden om traditionelle bankbaner.

Tilsvarende kunne USYC tilbyde et on-chain alternativ til standard kortsigtet statskasseeksponering med mulig integration i ICEs clearingplatforme eller institutionelle depotløsninger.

USDC og USYC kan ændre afregninger

Hvis det bliver implementeret med succes, vil ICE's vedtagelse af USDC og USYC markere en af ​​de mest betydningsfulde integrationer af digitale tokens i den gamle markedsinfrastruktur til dato.

Det kan også bane vejen for, at andre børser og markedsoperatører kan anvende lignende værktøjer, især da regulatorer over hele verden udsender klarere vejledning om rammer for digitale aktiver.

Circles stablecoin-teknologi bliver allerede brugt på tværs af forskellige DeFi- og TradFi-applikationer, men dens indtræden i ICEs økosystem indikerer bredere institutionel validering.

Ifølge on-chain data afregner USDC i øjeblikket over $100 milliarder i månedligt transaktionsvolumen på tværs af Ethereum og andre understøttede blockchains.

For ICE, som behandler billioner af dollars i derivater og værdipapirhandler hver måned, kan inkorporering af stablecoins og tokeniserede midler føre til en ny fase af operationel effektivitet – mens for Circle giver partnerskabet adgang til nogle af de dybeste likviditetspuljer i global finans.