Por qué las acciones de Plus500, CMC Markets e IG Group se disparan

Las empresas de divisas y contratos por diferencia (CFD) que cotizan en el Reino Unido están teniendo buenos resultados este año, ya que los volúmenes mensuales se están recuperando y sus medidas de reducción de costos están dando resultado. El precio de las acciones de Plus500 (PLUS) ha aumentado en los últimos seis meses consecutivos y en 9 de los últimos 10 meses. Ha subido más del 68% este año y ha alcanzado su máximo histórico.

El precio de las acciones de IG Group (IGG) también se ha disparado en los últimos seis meses y ha subido más de un 31% este año y casi un 70% desde su punto más bajo en 2023.

De manera similar, las acciones de CMC Markets (CMCX) se han disparado más del 293 % desde sus mínimos de 2023. Se han disparado más del 200 % este año y están un 30 % por debajo de su máximo histórico de 472,5 peniques, que alcanzaron en 2021. Estas tres empresas tienen una capitalización de mercado de 2.000 millones de libras, 3.630 millones de libras y 925 millones de libras.

Adquisición de Hargreaves Lansdown

Una de las principales razones por las que estas acciones han subido es la reciente compra de Hargreaves Lansdown por un consorcio de empresas de capital privado liderado por CVC Capital Partners.

Esa compra provocó un fuerte aumento en el número de empresas relacionadas, ya que aumentó la probabilidad de que también pudieran convertirse en objetivos de adquisición.

Además de estos corredores, acciones como St. James Place y Abrdn también han subido en los últimos meses a medida que aumentan las esperanzas de más adquisiciones.

Las acciones también han subido en línea con el desempeño de otros brókeres. En Estados Unidos, Robinhood Markets también ha subido más del 80% este año.

Sólidos resultados financieros

Estas acciones han tenido un buen desempeño, ya que el mercado financiero global sigue siendo dinámico. En el Reino Unido, el índice FTSE 100 ha alcanzado un máximo histórico. De manera similar, en Europa, la mayoría de los índices, como el CAC 40 y el índice DAX, han alcanzado máximos históricos.

Algo similar ha ocurrido en Estados Unidos, donde el Nasdaq 100, el S&P 500 y el Dow Jones se han disparado. El mercado de divisas también está experimentando una fuerte actividad, ya que el dólar estadounidense se desplomó frente a la mayoría de las divisas.

En la mayoría de los casos, las empresas de corretaje obtienen buenos resultados cuando hay una fuerte acción del mercado de activos financieros clave, ya que esto genera una mayor demanda.

Los resultados financieros más recientes muestran que su desempeño está comenzando a recuperarse. Los ingresos anuales de IG Group ascendieron a £987 millones, una reducción respecto de los £1.020 millones del año fiscal 2023. En el mismo período, sus ganancias antes de impuestos cayeron a £400 millones, mientras que el número de clientes activos se redujo a 346.000.

Sin embargo, a pesar de ello, la dirección cree que ha posicionado a la empresa para que le vaya bien en el futuro. Por ejemplo, en octubre, la empresa decidió despedir al 10% de su plantilla total para conservar efectivo. IG Group anunció una recompra de acciones por 150 millones de libras y un aumento de su dividendo a 46,2 peniques.

Mientras tanto, Plus500 siguió funcionando a pleno rendimiento este año. Sus ingresos durante el primer semestre aumentaron alrededor de un 8% hasta superar los 398 millones de libras, mientras que su EBITDA se situó en 183 millones de libras, un 6% más que en el mismo período del año anterior.

Al igual que IG Group, Plus500 ha seguido devolviendo dinero a los accionistas. Anunció 185 millones de libras esterlinas en beneficios, con recompras de acciones por 110 millones de dólares y dividendos por 75,5 millones de dólares. Esta cifra se suma a los 175 millones de dólares que anunció a principios de este año.

Se trata de cifras importantes para una empresa valorada en unos 2.000 millones de dólares. A lo largo de los años, ha devuelto 2.300 millones de dólares a los accionistas desde que salió a bolsa.

CMC Markets también ha seguido obteniendo buenos resultados este año. Los resultados más recientes muestran que tiene más de 266.870 clientes.

En el último ejercicio, sus ingresos comerciales ascendieron a más de 259,1 millones de libras, seguidos de unos ingresos netos por inversiones de 34 millones de libras. Además, se ha beneficiado de los tipos de interés, ya que sus ingresos por intereses ascendieron a 35 millones de libras. En total, los ingresos operativos netos aumentaron a 332 millones de libras en el ejercicio 2024, frente a los 288 millones de libras del año anterior.

Perspectivas para los mercados de IG Group, Plus500 y CMC

Creemos que IG Group, Plus500 y CMC Markets seguirán teniendo buenos resultados este año, especialmente ahora que se espera que las tasas de interés retrocedan en países clave.

Idealmente, las tasas de interés bajas conducen a un mejor desempeño en el mercado de acciones y criptomonedas a medida que más personas abandonan las inversiones en activos fijos.

Además, las tres acciones tienen impulso porque los analistas creen que están infravaloradas.

Sin embargo, existe el riesgo de que todas ellas estén en situación de sobrecompra, lo que significa que los inversores podrían empezar a recoger beneficios. El índice de fuerza relativa (RSI) de CMC Markets ha formado una divergencia bajista y se encuentra en el punto de sobrecompra de 70. Por lo tanto, la acción debe superar el punto de resistencia clave en 345p para continuar el repunte.

El RSI de IG Group en la semana se ha movido al punto de sobrecompra extrema en 80, mientras que Plus500 está en 85. Por lo tanto, existe el riesgo de que tengan un breve retroceso en el corto plazo.