4 catalizadores para el ETF ProShares UltraPro TQQQ

Las acciones del ETF ProShares UltraPro QQQ (QQQ) han tenido un buen desempeño este año. Han subido un 42% este año y un 100,2% en los últimos 12 meses. El índice Nasdaq 100 ha subido un 19% este año y un 35% en los últimos 12 meses.

Las acciones tecnológicas están teniendo un buen desempeño

El ETF ProShares UltraPro QQQ ha sido una de las empresas con mejor rendimiento desde su creación. Ha subido más de un 2200 % en la última década y más de un 16 470 % desde su creación. 1000 USD invertidos en el fondo en su primer día valdrían ahora más de 101 000 USD.

Su desempeño se debe a la fortaleza de la industria tecnológica, donde empresas como Microsoft, Apple, Nvidia, Alphabet, Amazon y Meta Platforms se han convertido en gigantes valorados en billones de dólares. En conjunto, estas empresas están valuadas en más de 15 billones de dólares o el 53% del PIB de Estados Unidos.

Otras empresas como Broadcom, Tesla, Oracle y ASML se han convertido en gigantes debido a la creciente demanda de tecnología.

Los analistas creen que las empresas tecnológicas, aunque están muy sobrevaloradas, tienen más espacio para crecer debido a tecnologías emergentes como la inteligencia artificial (IA), el aprendizaje automático y la Internet de las cosas.

Tasas de interés de la Reserva Federal

El primer catalizador importante para el ETF TQQQ es la Reserva Federal, que ha comenzado a recortar los tipos de interés. En su reunión de octubre, recortó los tipos en un 0,50% e insinuó que se avecinaban más recortes.

Las probabilidades de que la Fed implemente recortes más agresivos han disminuido después de la publicación de las nóminas no agrícolas de la semana pasada. Datos del NFP. Según la Oficina de Estadísticas Laborales (BLS), la economía agregó más de 250.000 puestos de trabajo, más de lo que esperaban los analistas. La tasa de desempleo retrocedió, mientras que el crecimiento salarial se recuperó.

Por lo tanto, los analistas esperan recortes más pequeños, digamos del 0,25%, por debajo del 0,50% esperado anteriormente. Si bien esto es bajista para las acciones tecnológicas, los analistas esperan que la trayectoria general de los recortes sea positiva para estas empresas.

Los principales catalizadores del ETF TQQQ esta semana serán los próximos datos de inflación al consumo en EE. UU. y las actas del FOMC. Estos eventos proporcionarán más información sobre las próximas medidas de la Fed.

Temporada de resultados corporativos

El catalizador más importante para el fondo TQQQ será la próxima temporada de ganancias, que comenzará el viernes cuando empresas como JPMorgan, Wells Fargo, Blackrock, Bank of New York Mellon y Fastenal publiquen sus ganancias.

La semana que viene publicarán sus resultados financieros empresas tecnológicas como Taiwan Semiconductor, Netflix y ASML. Taiwan Semi y ASML son importantes porque suelen considerarse indicadores del sector tecnológico en general.

Otras grandes empresas tecnológicas como Microsoft, Google, Tesla, Meta Platforms y Amazon publicarán sus ganancias la semana siguiente.

Los ingresos de Taiwan Semiconductor pueden ser un buen indicador del desempeño de Nvidia y AMD, ya que es la empresa de fabricación más grande del mundo.

FactSet estima que las empresas del S&P 500 registrarán un crecimiento anualizado de sus ganancias del 4,2 %. Si bien esta tasa de crecimiento será menor que la del segundo trimestre, marcará el quinto trimestre consecutivo de crecimiento positivo de las ganancias.

Se espera que el sector tecnológico registre la tasa de crecimiento anualizada más alta, ayudado por Nvidia, cuyos ingresos se estiman en 32.000 millones de dólares. Con Nvidia incluida, el sector tecnológico crecerá un 15,2%. Sin ella, los analistas esperan que su crecimiento sea del 7,9%.

Se avecinan elecciones en EE.UU.

El otro gran catalizador para el ETF TQQQ serán las próximas elecciones estadounidenses de noviembre. Si bien el fondo puede tener cierta volatilidad antes de las elecciones, la historia sugiere que las acciones suelen subir después de ellas.

Esta recuperación se produce a medida que los inversores adoptan una nueva normalidad con respecto a la próxima administración. Además, los datos muestran que las acciones tienen un buen desempeño independientemente de quién esté en la Casa Blanca. Asimismo, es probable que el fondo tenga un buen desempeño a medida que el nuevo presidente comience a formar su administración.

Las encuestas muestran que Donald Trump y Kamala Harris tienen las mismas posibilidades de ganar las elecciones, lo que significa que el ganador podría sorprender al mercado, lo que generaría cierta volatilidad. Como recordará, las acciones se desplomaron abruptamente después de que Trump ganara las elecciones de 2016 y luego se recuperaron.

Leer más: Kamala Harris vs. Donald Trump: cómo el informe de empleo y la inflación podrían influir en las elecciones presidenciales de EE.UU.

El ETF TQQQ tiene una tendencia técnica alcista

Gráfico TQQQ de TradingView

TQQQ también tiene un catalizador técnico alcista. El fondo formó un patrón de cruz dorada en septiembre del año pasado y se ha recuperado con fuerza desde entonces.

También ha formado un patrón gráfico de taza y asa, una de las señales alcistas más populares del mercado. El reciente retroceso fue parte de la sección de asa.

El indicador MACD se ha mantenido por encima del punto neutral, mientras que el índice de fuerza relativa (RSI) se mantiene por encima de la línea neutral de 50.

Por lo tanto, es probable que el fondo siga subiendo en el corto plazo. La mayor parte del avance se confirmará si supera el punto de resistencia clave en $84.75, el lado superior del patrón de taza. Si esto sucede, el siguiente punto a tener en cuenta será $100.

La visión alcista dejará de ser válida si el ETF cae por debajo del lado inferior de la sección del indicador en $50.