La empresa de comercio de criptomonedas FalconX adquirirá el administrador de activos criptográficos 21Shares

FalconX, una firma institucional de corretaje de criptomonedas y corretaje principal con sede en EE. UU., acordó adquirir 21Shares, uno de los principales emisores mundiales de productos negociados en exchange criptomonedas.

El acuerdo, que se pagará con una combinación de efectivo y capital, tiene como objetivo crear una nueva y poderosa fuerza en el panorama de inversión en activos digitales en rápida evolución.

Ambas compañías confirmaron que la adquisición combinaría sus fortalezas para acelerar el desarrollo de productos innovadores de inversión en criptomonedas para inversores institucionales y minoristas por igual.

El audaz movimiento de FalconX hacia los ETF

Fundada en 2018 por Raghu Yarlagadda, FalconX se ha convertido en uno de los actores más influyentes en el comercio institucional de activos digitales.

Según se informa, la compañía ha procesado más de USD 2 billones en operaciones de criptomonedas para más de 2,000 clientes institucionales.

Al adquirir 21Shares, FalconX está dando un paso más allá de sus principales servicios de corretaje y negociación y se adentra en el creciente mundo de los fondos cotizados en exchange criptomonedas (ETF).

La adquisición le da a FalconX un punto de apoyo directo en un segmento que ha ganado tracción rápidamente desde la aprobación de los primeros ETF de Bitcoin y Ethereum al contado.

21Shares actualmente administra más de $ 11 mil millones en activos en 55 productos cotizados, incluidos fondos de activos individuales y basados en canastas.

La firma, también fundada en 2018, se hizo conocida por su asociación con ARK Invest de Cathie Wood en el lanzamiento de uno de los primeros ETF de Bitcoin al contado de EE. UU. en 2024.

Según Yarlagadda, la fusión marca un punto de inflexión en la estructura del mercado de criptomonedas.

"Los flujos de Bitcoin ahora están ocurriendo a través de lo que llamamos envoltorios tradicionales, y ese es un cambio fundamental en la estructura del mercado", dijo, y señaló que el acuerdo permitiría a la compañía combinada llevar nuevos productos de inversión al mercado más rápidamente.

Los productos regulados definirán la próxima fase de crecimiento de las criptomonedas

La fusión FalconX-21Shares se produce en un momento de negociación acelerada en toda la industria de activos digitales.

El aumento de la demanda institucional, un tono regulatorio estadounidense más amigable y la mejora de la claridad de la Comisión de Bolsa y Valores han contribuido a una ola de consolidación.

En septiembre, la SEC introdujo nuevos estándares de cotización para los ETF de criptomonedas, agilizando los procesos de aprobación y alentando a más empresas a ingresar al mercado.

Ese cambio ha estimulado la competencia entre los administradores de activos y las empresas comerciales ansiosas por ofrecer a los inversores exposición a tokens más pequeños, estrategias de participación y productos basados en derivados a través de estructuras reguladas.

El éxito de los ETF de Bitcoin ya ha atraído a gigantes tradicionales como BlackRock y Fidelity Investments al espacio, lo que agrega presión sobre las empresas nativas de criptomonedas para diversificar sus ofertas.

La tendencia también ha llevado a varias adquisiciones importantes este año.

Coinbase anunció una compra de Deribit por USD 2.9 mil millones para expandir su alcance de derivados, mientras que Kraken adquirió Small Exchange y NinjaTrader en acuerdos por valor de alrededor de USD 1.5 mil millones.

Ripple siguió con una adquisición de GTreasury por 1.000 millones de dólares, y Coinbase selló un acuerdo de 375 millones de dólares para comprar Echo, una plataforma de recaudación de fondos blockchain.

Para FalconX, la adquisición de 21Shares representa tanto una expansión estratégica como una declaración de intenciones.

La empresa no solo está ingresando al espacio de gestión de activos, sino que también se está posicionando como una institución financiera de servicio completo para activos digitales.

Con la red de distribución establecida y la experiencia regulatoria de 21Shares, FalconX podrá desarrollar una gama más amplia de ETF, derivados y productos de inversión estructurados dirigidos a instituciones.

La medida también se alinea con las ambiciones más amplias de FalconX. La compañía, valorada en $ 8 mil millones después de una ronda de recaudación de fondos de $ 150 millones en 2022, está explorando una futura oferta pública inicial.

Al integrar 21Shares, gana nuevas capacidades y visibilidad en los mercados regulados, fortaleciendo su perfil antes de cualquier cotización pública.

Yarlagadda confirmó que la integración entre las dos empresas comenzaría de inmediato, aunque no se compartió un cronograma para el lanzamiento de su primer ETF conjunto.

Agregó que las operaciones de 21Shares permanecerían intactas mientras FalconX expande su presencia en los mercados globales.