Dow sube casi 300 pts y Wall Street recupera terreno pese a alza de rentabilidades

Las acciones de EE. UU. subieron el miércoles cuando las rentabilidades del Tesoro se moderaron desde los recientes máximos de varios años, lo que permitió a los principales índices recuperar parte de las pérdidas tras una racha de tres sesiones a la baja.

Los inversores también valoraron el aumento de los precios del petróleo, la renovada tensión entre EE. UU. e Irán y los datos económicos recientes en busca de pistas sobre la inflación y la política de la Reserva Federal.

El Dow Jones Industrial Average subió 299,37 puntos, o un 0,56%, y cerró en 53.066,25.

El S&P 500 subió un 0,46% hasta 7.666,82, mientras que el Nasdaq Composite avanzó un 0,46% hasta 26.219,85. El Russell 2000 de pequeña capitalización superó a sus homólogos de mayor tamaño.

Las acciones se recuperan cuando las rentabilidades del Tesoro ceden

Las últimas ganancias se produjeron después de que la rentabilidad de referencia del Tesoro a 10 años alcanzara el 4,818% durante la sesión, su nivel más alto desde noviembre de 2023.

La rentabilidad luego se moderó y volvió hacia niveles prácticamente sin variación, lo que ayudó a la recuperación de las acciones.

Las rentabilidades de los bonos en Reino Unido, Alemania y Francia también subieron, mientras que la rentabilidad del bono gubernamental japonés a 10 años se negoció en torno a máximos de varias décadas.

La ampliada venta de bonos a nivel global ha mantenido la presión sobre los mercados de renta variable, mientras los inversores evalúan los riesgos de inflación y el aumento de la deuda pública.

Los precios del petróleo siguieron siendo una preocupación importante para los mercados.

Los futuros del crudo West Texas Intermediate (WTI) cerraron casi un 1% al alza en $91,01 por barril, mientras que el Brent cerró en $95,63, con un alza de aproximadamente el 1%.

Las ganancias siguieron a nuevos ataques militares de EE. UU. contra Irán, lo que aumentó las preocupaciones de que el conflicto pudiera intensificarse y afectar aún más a los mercados energéticos.

Sin embargo, el secretario de Energía de EE. UU., Chris Wright, dijo que más de 17 millones de barriles de petróleo pasaron por el estrecho de Ormuz el lunes, el nivel más alto desde que comenzó la guerra en febrero.

Las acciones de IA y los resultados corporativos respaldan al mercado

Las acciones tecnológicas y de semiconductores ayudaron a sostener la recuperación del mercado en general.

Nvidia cerró al alza, mientras que Micron y Qualcomm también avanzaron. El índice Philadelphia Semiconductor subió tras haber perdido casi una cuarta parte de su valor desde finales de junio.

Los inversores también seguían de cerca a Broadcom antes de sus resultados del segundo trimestre, programados para su publicación después del cierre del mercado.

Las acciones de Dell se dispararon tras la compañía de hardware aumentar sus previsiones anuales de beneficios e ingresos, mientras que Brown-Forman ganó tras presentar un beneficio trimestral superior al esperado. Uber también subió tras anunciar planes para despedir aproximadamente al 10% de su plantilla.

El comportamiento por sectores fue mixto. Las aerolíneas, los mineros de oro y plata y los bancos regionales estuvieron entre los grupos con mejor rendimiento.

Las acciones de software y servicios tuvieron un rendimiento inferior en medio de preocupaciones sobre el impacto potencial de la inteligencia artificial en el sector.

Las recientes ganancias del mercado también reflejaron que los inversores buscaban oportunidades entre acciones y sectores que podrían haber estado sobrevendidos durante los últimos movimientos de aversión al riesgo.

Los datos económicos aumentan la incertidumbre sobre la Reserva Federal

Los datos económicos recientes aportaron señales adicionales sobre la economía de EE. UU.

ADP informó que el crecimiento del empleo privado fue más débil de lo esperado en agosto, mientras que los nuevos pedidos de bienes de capital básicos se revisaron a la baja.

Los datos más débiles de empleo y gasto empresarial podrían indicar cierta moderación de la actividad económica.

Sin embargo, los inversores siguen centrados en la inflación y los precios de la energía, ya que el conflicto entre EE. UU. e Irán continúa afectando las perspectivas.

El mercado también espera más informes económicos a finales de esta semana, incluidos los datos de comercio internacional, los costes laborales y la productividad del segundo trimestre, y el índice de gestores de compras del sector servicios.

Con las rentabilidades del Tesoro todavía elevadas y los precios del petróleo por encima de 90 USD por barril, los inversores continúan sopesando los riesgos de inflación frente a los beneficios corporativos y las expectativas de crecimiento impulsado por la inteligencia artificial.