Tästä syystä Aston Martinin osakekurssi voi nousta 300 prosenttiin

Aston Martin Lagondan osakekurssi on pysynyt tänä vuonna vapaassa pudotuksessa yhtiön haasteiden jatkuessa. Se putosi keskiviikkona alimmilleen 98,10 p:lle, alimmalle tasolleen tänä vuonna ja 52 % alle tämän vuoden korkeimman pisteen. AML on pudonnut yli 97 % kaikkien aikojen ennätyksestään.

Aston Martinin osakekurssi laskee käteiskorotuksen jälkeen

AML-osakkeen kurssi on ollut voimakkaassa laskutrendissä sen jälkeen, kun yhtiö keräsi 111 miljoonaa puntaa laskemalla liikkeelle uusia osakkeita. Se myös keräsi vielä 100 miljoonaa puntaa velkaa parantaakseen tasettaan haasteiden jatkuessa.

Käteisvarojen kerääminen osakemarkkinoilla nähdään huonona asiana, koska se yleensä laimentaa olemassa olevia osakkeenomistajia, jotka omistavat vähemmän yhtiötä. Myös velkanäkökulma oli huomionarvoinen, koska Aston on viime vuosina taistellut pienentääkseen huomattavaa velkakuormitustaan.

Aston Martin on kerännyt rahaa useita kertoja aiemmin. Suurin osa näistä varoista tuli Saudi-Arabian PIC:ltä, joka on nyt yhtiön suurin osakkeenomistaja. Muut varat ovat tulleet Yew Treeltä, Lawrence Strollin ja Geely Holdingin johtamasta konsortiosta.

Uusi varainkeruu antaa Aston Martinille noin 500 miljoonaa puntaa likviditeettiä, mikä riittää työntämään sitä lähitulevaisuudessa.

Aston Martinilla on myös vaikeuksia valmistusprosessissa, mikä on nähnyt joidenkin sen ajoneuvojen viivästymisen. Tuotteiden viimeisin viivästys koskee joitakin Valiant-malleja, jotka nostavat sen käyttökatteen 270–280 miljoonaan puntaa.

Juuri syyskuussa Aston Martin leikkasi ohjeistustaan vedoten Kiinassa jatkuviin toimitusketjuongelmiin.

AML-myynnin kehityssuunta on huolestuttava

Tuoreimmat tulokset osoittivat, että Aston Martinin tukkumyyntimäärät laskivat 17 % ensimmäisten yhdeksän kuukauden aikana 3 639:ään. Sen liikevaihto laski 4 prosenttia, kun taas sen bruttovoitto kasvoi 2 prosenttia 376,9 miljoonaan puntaa.

Viimeinen vuosineljännes oli yritykselle melko hyvä, sillä sen myyntimäärät nousivat 14 prosenttia 1,6 miljardiin puntaa, kun taas liikevaihto hyppäsi 391 miljoonaan puntaa. Yhtiö myös pienensi neljännesvuosittaista tappiotaan 55 prosenttia 21,7 miljoonaan puntaa.

Aston Martin, uuden toimitusjohtajan Adrian Hallmarkin johdolla, pyrkii julkaisemaan lisää malleja kasvattaakseen myyntiään. Se on äskettäin lanseerannut Vanquishin, ajoneuvon, joka on otettu hyvin vastaan. Sen muut mallit, kuten Vantage, DB12, Valhalla ja Valor, ovat myös menestyneet hyvin tänä vuonna.

Haasteena on kuitenkin se, että yhtiön tase ei ole riittävän vahva, minkä vuoksi se voi nostaa uudelleen käteisvaroja.

Aston Martinin suorituskyky kalpenee verrattuna Ferrariin, luksusautonvalmistajaan, josta on tullut 80 miljardin dollarin juggernaut. Ferrarin osake on noussut 18 % tänä vuonna, kun yhtiö jatkoi uusien mallien julkaisua.

Aston Martin Lagondan osakekurssianalyysi

TradingView'n AML-osakekaavio

Viikkokaavio osoittaa, että AML-osakkeen hinta on ollut viime kuukausina vahvassa laskutrendissä. Aiemmat yritykset ennustaa palautumista ovat suurelta osin osoittautuneet vääriksi, koska se on jatkanut laskuaan.

Osake on pysynyt 50 viikon liukuvan keskiarvon alapuolella, kun taas MACD-indikaattori on siirtynyt nollaviivan alapuolelle. Myös suhteellinen voimaindeksi (RSI) on jatkanut laskuaan ja leijuu hieman yliostetun tason yläpuolella.

Aston Martinin osakekurssi on laskenut alle 23,6 %:n Fiboncci Retracement -tason. Mikä tärkeintä, se on muodostanut kaksoispohjakuvion, joka on nouseva näkymä.

Siksi päinvastainen tapaus on se, että osake palautuu tärkeälle vastustasolle 397,2:een, korkeimmalle tasolleen heinäkuussa 2023, mikä on noin 300 % nykyisen tason yläpuolella.