Robinhoodin osakekurssi on 42 % nousussa, mutta siihen liittyy keskeisiä riskejä

Robinhoodin osakekurssi räjähtää kaikkiin sylintereihin vahvan osake- ja kryptomarkkinoiden tukemana. HOOD hyppäsi 206 % vuonna 2024 ja nosti sen markkina-arvon yli 34 miljardiin dollariin. Onko tämä häiriötekijä siis hyvä sijoitus?

Robinhood on hyvä kasvutarina

Robinhood Markets on suosittu fintech-yritys, joka onnistui häiritsemään rahoitusalaa. Sen liiketoimintamallin ansiosta asiakkaat voivat ostaa osakkeita, kryptovaluuttoja ja optioita sovelluksiensa ja verkkosivustonsa kautta.

HOOD esitteli provisiovapaat osakkeet, jotka ovat omaksuneet muut yritykset, kuten Schwab ja Interactive Brokers. Se oli myös edelläkävijä pelillistämisen konseptille, joka on tehnyt siitä erittäin suositun nuorten keskuudessa.

HOOD ansaitsee suurimman osan rahoistaan ​​PFOF (Payment for Order Flow) -konseptilla, jonka avulla markkinatakaajat, kuten Virtu Finance ja Citadel, voivat maksaa sen tilausten ohjaamisesta heille. Nämä markkinatakaajat toimivat tukkumyymälöinä ja maksavat Robinhoodille pienen palkkion.

Yritys on laajentanut tarjontaansa ja on nyt merkittävä toimija tilaustoimialalla. Robinhood Goldin kautta yritys veloittaa asiakkailta 5 dollaria kuukaudessa ja tarjoaa sitten heille tuottoa sijoittamalla turvallisiin valtion obligaatioihin. Tilausliiketoiminta auttaa sitä luomaan laadukasta ja ennustettavaa toistuvaa mallia.

Robinhoodin menestys johtuu myös sen vahvasta innovaatiohistoriasta. Se toi markkinoille Robinhood Legendin, päiväkauppiaille suunnatun ratkaisun, jonka avulla he voivat ostaa ja shorttaa omaisuutta selaimessaan. Sillä on myös luottokortti, joka tarjoaa 3 % cashbackin kaikista ostoksista.

Kaikki nämä aloitteet ovat tehneet HOODista nopeasti kasvavan yrityksen, kun sen vuotuinen liikevaihto kasvoi 277 miljoonasta dollarista vuonna 2019 yli 2,4 miljardiin dollariin viimeisen kahdentoista kuukauden aikana (TTM).

HOODin kasvu jatkuu

Robinhoodin kolmannen vuosineljänneksen luvut osoittivat, että sen liiketoiminta jatkui hyvin, kun sen liikevaihto kasvoi 36 prosenttia 637 miljoonaan dollariin.

Suurin osa tuloista tuli sen transaktioliiketoiminnasta, joka oli yli 319 miljoonaa dollaria. Nettokorkotuotto nousi 274 miljoonaan dollariin talletusten ja korkojen nousun myötä.

Fed on ylläpitänyt korkeampia korkoja viime vuosina, mikä on auttanut yrityksiä keräämään korkotuloja. Robinhoodin tapauksessa sen hallussa olevan rahan määrä nousi yli 76 prosenttia 152,2 miljardiin dollariin.

Toinen segmentti tienasi 44 miljoonaa dollaria, jota auttoivat ots kultaliittymät, joiden tilaajamäärä nousi 860 000:een. Analyytikot odottavat tämän liiketoiminnan jatkuvan hyvin, sillä yhtiö käyttää Netflix-mallia asteittain hintojen nostamiseen.

Analyytikot uskovat, että Robinhoodin liiketoiminta jatkuu hyvin myös lähitulevaisuudessa. Yritystä seuraavien 14 analyytikon keskimääräinen arvio on, että sen vuotuinen liikevaihto nousee tänä vuonna 2,74 miljardiin dollariin ja ensi vuonna 3,11 miljardiin dollariin.

Robinhoodin odotetaan myös olevan erittäin kannattava. Vuoden osakekohtaisen tuloksen (EPS) odotetaan olevan 1,14 dollaria, jota seuraa 1,3 dollaria vuonna 2025. Robinhoodilla on pitkä ennätys analyytikoiden ennusteiden voittamisessa, mikä tarkoittaa, että sen liiketoiminta tulee todennäköisesti menemään paremmin.

Riskinä on kuitenkin se, että HOOD pärjää hyvin, kun osakkeet ja kryptovaluutat kukoistavat. Jos osakkeet laskevat Kuten ennustimme, on olemassa riski, että se myös vetäytyy, koska on usein yleistä, että vuoden parhaat menestyneet jäävät seuraavan vuoden jälkeen.

Robinhoodin osakekurssianalyysi

Viikoittainen kaavio osoittaa, että HOODin osakkeen kurssi oli alimmillaan 7,62 dollarissa vuonna 2023 ja on ollut sen jälkeen hitaasti nousutrendissä. Se on ylittänyt 38,2 % Fibonacci Retracement -tason ja 25 viikon eksponentiaalisen liikkuvan keskiarvon (EMA).

HOOD on pikkuhiljaa muodostanut nousevaa viirikuviota, suosittua nousevaa jatkomerkkiä. Siksi osake jatkaa todennäköisesti nousuaan vuonna 2024, ja seuraava kannattava vertailukohta on 61,8 prosentin palautuspiste 55,30 dollarilla. Tämän kaupan stop-loss on 36 dollarissa, 38,83 %:n palautuspiste, mikä on 42 % korkeampi kuin nykyinen taso.