Jalometallit nousivat ennätyskorkeuksiin, mutta Heraeuksen analyytikot sanovat kullan ja hopean "pahasti yliostettua"

Heraeuksen jalometallianalyytikot raportoivat, että markkinat osoittavat voimakkaita varoitusmerkkejä.

Kultaa, hopeaa, platinaa ja palladiumia pidetään nyt vakavasti yliostettuina keskeisten teknisten indikaattoreiden perusteella.

"Hopean lähes pystysuora ralli on laukaissut joukon varoittavia signaaleja sekä teknisillä että rakenteellisilla rintamilla", analyytikot sanoivat Kitcon raportissa.

COMEXissa hopeasopimus oli ylittänyt 50 dollarin unssin rajan ensimmäistä kertaa maanantaina. Spot-hopea oli noussut 51 dollariin unssilta viime viikolla.

Varoitusmerkkejä

Suhteellinen voimaindeksi (RSI) on ollut jatkuvasti yliostettu elokuusta lähtien, kun taas keskimääräinen todellinen vaihteluväli (volatiliteetin mittari) on saavuttanut 14 vuoden huipun, Heraeuksen analyytikot sanoivat maanantain raportissa.

"Voimakas poikkeama pois 200 päivän liukuvasta keskiarvosta (200 dma) osoittaa myös, että markkinat ovat venyneet äärimmäisille tasoille", he sanoivat.

Näitä huolenaiheita lisää futuurikäyrän taaksepäin kääntyminen, jossa analyytikoiden mukaan CME-sopimukset 12 kuukautta ja sen jälkeen käyvät kauppaa spot-hinnan alapuolella.

Heraeuksen analyytikot huomauttivat lisäksi, että viime viikolla hopean hinnat kohtasivat jonkin verran voittoa, ennen kuin he jatkoivat rallia kohti 50 dollaria unssilta.

ETF:t

Analyytikot raportoivat, että ETF:t vähensivät omistuksiaan 7,6 miljoonalla unssilla alkuviikon kaupankäynnissä, mikä johti kolmeen peräkkäiseen ulosvirtaukseen voitonoton vuoksi.

Merkittävän ulosvirtauksen jälkeen vahva dip-ostaminen absorboi nopeasti nämä tappiot ja lisäsi takaisin 8,3 miljoonaa unssia, he lisäsivät.

Tämä nousu nosti spot-hinnat kaikkien aikojen ennätykseen, yli 50 dollariin unssilta, mikä johti 70 prosentin nousuun vuoden alusta.

Hopea asetti maanantain kaupankäynnin aikana uuden kaikkien aikojen ennätyksen, 52,071 dollaria, ja hinta leijuu edelleen lähellä 52 dollaria unssilta.

Hopean spot-hinnat nousivat maanantain kaupankäynnin aikana uuteen ennätykseen, 52,071 dollariin unssilta.

Hinnat pysyivät tätä kirjoitettaessa lähellä 52 dollaria unssilta.

Heraeuksen analyytikot sanoivat, että hopea ei ole ainoa jalometalli, mutta kulta, platina ja palladium ovat kaikki vakavasti yliostettuja nykyisellä tasolla.

Kulta

Analyytikot huomauttivat, että kulta oli lähes 20 % pitkän aikavälin trendin yläpuolella, kun taas platina pysyi lähellä tätä kynnystä parin viime viikon ajan.

He totesivat lisäksi, että kulta oli käännekohdassa saavutettuaan 4 000 dollaria unssilta, ja oli vaikea ennustaa, ovatko hinnat saavuttaneet huippunsa vai oliko se toinen huippu matkalla kohti lisää voittoja.

Kullalla on tällä hetkellä vahvat härkämarkkinat, joille on ominaista vahva vauhti.

Tämä nouseva trendi voi jatkua pidemmän aikaa, ennen kuin markkinat siirtyvät uuteen konsolidaatiovaiheeseen, Heraeuksen mukaan.

Kirjoitushetkellä COMEXin kullan hinta oli 4 125,45 dollaria unssilta, mikä on 3,1 % enemmän kuin edellisellä sulkemisella.

Sopimus oli saavuttanut ennätyskorkeuden, 4 136,62 dollaria unssilta aiemmin päivällä.