Bloom Energyn osake nousi tulosodotusten alla — kestävätkö voitot?

Bloom Energyn osake nousi yli 5 % ennakkokaupankäynnissä, kun sijoittajat ostivat laskua ennen 28. heinäkuuta julkaistavia tuloksia. Osake nousi $194,5:een, hieman perjantain pohjasta $184. Siitä huolimatta osake on lähes 50 % alle tämän vuoden huipun. Palautuuko kurssi vai jatkaako se laskuaan?

Bloom Energy julkaisee vahvat luvut

Bloom Energy on yksi energiateollisuuden nopeimmin kasvavista yhtiöistä, ja sen ratkaisuita käyttävät yritykset eri toimialoilla, kuten energiantuotannossa ja datakeskuksissa. Se tuottaa sähköä kiinteäoksidipolttokennoilla (SOFC), eli sähkökemiallisella prosessilla, ei polttamalla.

Yhtiö on hyötynyt merkittävästi käynnissä olevasta datakeskusbuumista, kun sähkön kysyntä on kasvanut. Se on solminut merkittäviä sopimuksia muun muassa Oracle:n, Nebiusin ja Brookfieldin kanssa. 

LUE LISÄÄ: Bloom Energyn osake on laskenut: osta laskusta vai myy noususta ennen tulosjulkistusta?

Tämän seurauksena analyytikot odottavat liiketoiminnan jatkavan kasvuaan, kun Yhdysvaltojen datakeskusten määrä kasvaa. Analyytikoiden keskimääräinen arvio on, että liikevaihto kasvoi toisella neljänneksellä 106 % ja oli $827 miljoonaa. 

Kolmannelle neljännekselle analyytikot ennakoivat, että tulokset näyttävät liikevaihdon nousseen 80 %:lla ja olevan $933 miljoonaa. Nämä ovat vahvoja lukuja yhtiöltä, joka on toiminut alalla yli kaksi vuosikymmentä.

Vuotuisten tulojen odotetaan nousevan $2,02 miljardista viime vuonna $3,74 miljardiin tänä vuonna. Tämän kasvun odotetaan kiihtyvän ensi vuonna, jolloin liikevaihdon arvioidaan nousevan $6,46 miljardiin, kun yhtiö alkaa realisoida hiljattain julkistettuja sopimuksiaan.

Viimeisimmät julkistetut luvut osoittivat, että Bloom Energyn liikevaihto kasvoi 130 % vuotta aiemmasta ja oli $750 miljoonaa. Bruttokate jatkoi kohoamistaan ja saavutti 30 %, kun taas liikevoitto oli $72,2 miljoonaa.

Analyytikot ovat suuressa määrin optimistisia Bloom Energyn osakkeen suhteen AI-buumin voimistuttua. Esimerkiksi JPMorgan nosti tavoitehinnan $267:stä $346:een, Susquehanna nosti $293:sta $298:aan. Baird näkee osakkeen nousevan $310:een, ja analyytikoiden konsensus-tavoite on $254. 

Optiomarkkina kuitenkin hinnoittelee odotettua korkea volatiliutta tulosjulkistuksen jälkeen. Implisiittinen volatiliteetti on noin 264 %, ja open interest on noussut 160 000:een. Put/call-suhde on 2,65, mikä kertoo siitä, että puteja on suhteessa enemmän kuin calleja — mikä on yleensä selvästi karhumainen merkki.

BE-osakkeen kurssin tekninen analyysi

Bloom Energyn osakekaavio | Lähde: TradingView

Päiväkaavio osoittaa, että BE-osake on syöksynyt vuoden huipusta $350:stä alas $184,90:een. Kurssi liikkuu lähellä Murrey Math Lines -työkalun vahvaa pivot-/käännettasoa.

Osake on pudonnut alle kriittisen tukitason $231:n, joka oli osakkeen alin taso 10. kesäkuuta tänä vuonna. Se pysyy alle 100 päivän liukuvan keskiarvon, ja Average Directional Index (ADX) on noussut 25:een, korkeimmalle tasolle sitten 3. kesäkuuta. 

Siksi osakkeen odotetaan todennäköisesti jatkavan laskuaan tulosjulkistuksen jälkeen tällä viikolla. Jos näin käy, osake voi laskea lopulliselle tukitasolle $125:een. Kuitenkin myös palautuminen, mahdollisesti Major S/R -pivot-pisteeseen, on tulosten jälkeen mahdollinen.