Dow pomppaa 600 pistettä – teknologiayhtiöt johtavat elokuun elpymistä

Dow Jones Industrial Average sulki maanantaina ennätystasolla, kun Wall Street aloitti elokuun laajalla nousulla. Nousua tukivat suurten teknologiayhtiöiden kurssinousut ja öljyn hinnan jyrkkä lasku, kun Lähi-idän geopoliittisten jännitteiden lieventymisen merkkejä nähtiin.

Dow nousi noin 693 pistettä eli 1,3 %, ylittäen heinäkuun aikaisen aiemman ennätystasonsa.

S&P 500 nousi 1,5 %, lähestyen kesäkuun alussa saavutettua kaikkien aikojen huippua, kun taas Nasdaq Composite eteni 2,1 %.

Ralli merkitsi käännöstä heinäkuusta, jolloin teknologiayhtiöihin kohdistui painetta huolten kasvaessa tekoälyinfrastruktuuriin liittyvistä suurista menoista, epävarmuudesta Fedin politiikasta sekä Yhdysvaltojen ja Iranin välisistä jännitteistä.

Markkinatunnelma parani sen jälkeen, kun odotuksia paremmat yritystulokset auttoivat palauttamaan luottamusta siihen, että investoinnit tekoälyinfrastruktuuriin alkavat tuottaa taloudellista tulosta.

LSEG:n mukaan perjantaihin mennessä raportoineiden 304 S&P 500 -yhtiön yhteenlaskettu tuloskasvu oli 29,3 % vuodentakaisesta, ja 85,2 % yhtiöistä ylitti analyytikoiden odotukset.

Teknologiayhtiöt vauhdittivat Wall Streetiä

Viestintäpalvelut oli S&P 500 -sektoreista vahvin, nousten yli 4 %, ja myös teknologiayhtiöt kirjauttivat vahvoja nousuja.

Meta Platforms nousi lähes 6 %, kun taas Alphabet ja Microsoft molemmat nousivat noin 5 %.

Nvidia nousi noin 3 %, jatkaen voittokulkuaan sijoittajien palatessa tekoälyyn liittyviin osakkeisiin.

Amazon nousi yli 4 %, vieden yhtiön markkina-arvon yli 3 biljoonan dollarin rajan ensimmäistä kertaa, kun viime viikon tulos oli odotuksia parempi.

Sijoittajat ottivat vastaan Amazon Web Servicesin kiihtyvän kasvun ja pitivät tuloksia todisteena siitä, että laajamittaiset tekoälyinvestoinnit alkavat tukea tuloskasvua.

SpaceX kävi myös kaupankäynnissä korkeammalla ennen yhtiön ensimmäistä neljännesvuosittaista tulosraporttia listautumisen jälkeen.

Muita tekoälyyn linkittyviä yhtiöitä, kuten Palantir, Advanced Micro Devices, SanDisk ja Western Digital, seurataan tarkasti tuloskauden jatkuessa tällä viikolla.

Öljyn hinta laskee, kun Lähi-idän jännitteet laantuvat

Sijoittajatunnelmaa paransi myös se, että raakaöljyn hinnat laskivat jyrkästi sen jälkeen, kun presidentti Donald Trump kommentoi suunniteltujen sotilaallisten iskujen Iraniin peruutetun ja maiden väliset keskustelut jatkuvan.

Vaikka Iran kiisti neuvotteluiden olevan aikataulutettuja, jännitteiden mahdollinen lieventyminen vähensi huolia toimitushäiriöistä.

Brent-raakaöljy sulkeutui noin 5 % alaspäin noin 83,46 dollarissa tynnyriltä, kun taas West Texas Intermediate laski yli 7 % noin 78,59 dollariin tynnyriltä.

Alhaisemmat öljyn hinnat auttoivat myös lieventämään inflaatiohuolia ja painoivat valtionlainojen tuottoja alaspäin.

10 vuoden benchmark-Treasury-tuotto laski noin kuudella peruspisteellä noin 4,68 %:iin.

Energialähteisiin liittyvät osakkeet jäivät laajaa markkinaa heikommiksi, tehden sektorista päivän heikoimman, kun öljyn hinnan lasku painoi öljyntuottajia.

Sijoittajat odottavat työllisyysdataa ja Fedin signaaleja

Keskitymme nyt tiiviiseen talousjulkaisujen ja yritystulosten viikkoon, jotka voivat muokata odotuksia rahapolitiikasta.

Sijoittajat odottavat useita työmarkkinaraportteja, mukaan lukien perjantaina seurattavaa nonfarm payrolls -dataa, lisävihjeitä varten Yhdysvaltain talouden kunnosta.

Markkinat hinnoittelevat tällä hetkellä CME FedWatch -datan mukaan 66,5 % todennäköisyyden vähintään 25 peruspisteen korotukselle Federal Reserveltä syyskuussa.