Το Bitcoin πέφτει κάτω από $80K μετά από «καυτά» στοιχεία πληθωρισμού ΗΠΑ

Η τιμή του Bitcoin έπεσε κάτω από $80,000 μετά από νέα στοιχεία για τον πληθωρισμό στις ΗΠΑ και την ενίσχυση των προσδοκιών για αυξήσεις επιτοκίων, που προκάλεσαν ανανεωμένη πωλητική πίεση στις αγορές κρυπτονομισμάτων στις 13 Μαΐου.

Σύμφωνα με την Coingecko, το Bitcoin BTC διαπραγματευόταν κοντά στα $79,000 αφού έχασε το κρίσιμο ψυχολογικό επίπεδο στήριξης που οι traders είχαν υπερασπιστεί καθ' όλη τη διάρκεια της εβδομάδας. 

Η πτώση ακολούθησε μια μεταβλητή συνεδρίαση κατά την οποία το BTC επιχείρησε σύντομα να σταθεροποιηθεί πάνω από τα $81,000, πριν οι πωλητές ανακτήσουν τον έλεγχο μετά την τελευταία έκθεση του Δείκτη Τιμών Παραγωγού (PPI) των ΗΠΑ.

Σε παραδοσιακές αγορές, τα yields των Treasury και το δολάριο ΗΠΑ ανήλθαν μετά τη δημοσιοποίηση των στοιχείων για τον πληθωρισμό, προσθέτοντας περαιτέρω πίεση σε κερδοσκοπικά περιουσιακά στοιχεία. 

Το Bitcoin, που όλο και περισσότερο διαπραγματεύεται σε συνάρτηση με τις συνθήκες ρευστότητας και το μακροοικονομικό συναίσθημα, αντέδρασε γρήγορα καθώς εξασθένησε η όρεξη για ρίσκο.

Γιατί πέφτει η τιμή του Bitcoin;

Οι επίμονες ανησυχίες για τον πληθωρισμό έχουν γίνει ο κύριος παράγων πίσω από την πρόσφατη υποχώρηση του Bitcoin.

Τα νέα στοιχεία του Δείκτη Τιμών Παραγωγού (PPI) των ΗΠΑ που δημοσιεύθηκαν σήμερα έδειξαν ότι ο γενικός δείκτης τιμών παραγωγού εκτινάχθηκε στο 6% σε ετήσια βάση, πολύ πάνω από τις προβλέψεις των οικονομολόγων περίπου στο 4,9%, εντείνοντας τις ανησυχίες ότι οι πιέσεις τιμών στην οικονομία παραμένουν δύσκολα ελεγχόμενες.

Ο «core» PPI, που εξαιρεί τα κόστη τροφίμων και ενέργειας, ανέβηκε 5,2%, στο υψηλότερο επίπεδο του τελευταίου τριετούς διαστήματος, ενώ η Final Demand χωρίς Foods, Energy και Trade Services αυξήθηκε 4,4%. 

Νωρίτερα μέσα στην εβδομάδα, η έκθεση για τον Δείκτη Τιμών Καταναλωτή (CPI) του Απριλίου είχε ήδη δείξει αύξηση του πληθωρισμού 3,8% σε ετήσια βάση, ελαφρώς πάνω από τις προσδοκίες της αγοράς στο 3,7%.

Ο συνδυασμός του υψηλότερου CPI και ενός ακόμη πιο «καυτού» PPI ενίσχυσε την αφήγηση των υψηλότερων επιτοκίων για μεγαλύτερο διάστημα (higher-for-longer), επιβαρύνοντας τα κρυπτονομίσματα και τις μετοχές. 

Επειδή η άνοδος του κόστους παραγωγής συχνά μετακυλίεται στους καταναλωτές με την πάροδο του χρόνου, οι traders αναμένουν όλο και περισσότερο ότι ο πληθωρισμός θα παραμείνει αυξημένος τους επόμενους μήνες.

Τα υψηλότερα επιτόκια συνήθως μειώνουν τη ζήτηση για μη αποδίδοντα περιουσιακά στοιχεία όπως το Bitcoin, διότι οι επενδυτές μπορούν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις από κυβερνητικά ομόλογα και ρευστά μέσα.

Ταυτόχρονα, η τεχνική αντίσταση κοντά στην περιοχή των $82,000 έχει επανειλημμένα περιορίσει την ανοδική δυναμική του Bitcoin. 

Το Bitcoin δεν κατάφερε να πραγματοποιήσει καθαρό breakout πάνω από τη ζώνη αρκετές φορές, και αυτό το επίπεδο ευθυγραμμίζεται επίσης στενά με τον 200-day moving average. 

Οι traders πιθανόν αντιμετωπίζουν τις πρόσφατες ράλι προς αυτό το επίπεδο ως ευκαιρίες κέρδους, οδηγώντας σε επαναλαμβανόμενες υποχωρήσεις στο εύρος υψηλά-$79,000 έως χαμηλά-$80,000.

Συμβάλλοντας στην πίεση της αγοράς, οι τιμές του πετρελαίου επίσης ανήλθαν απότομα κατά τη διάρκεια της συνεδρίασης, επαναφέροντας τις ανησυχίες ότι ο πληθωρισμός που τροφοδοτείται από την ενέργεια μπορεί να διατηρήσει τις νομισματικές συνθήκες περιοριστικές για περισσότερη ώρα. 

Αναλυτές που παρακολουθούν τις μακροοικονομικές ροές ανέφεραν ότι η άνοδος του κόστους των καυσίμων συχνά εντείνει τις ανησυχίες για τον πληθωρισμό στις χρηματοπιστωτικές αγορές, ειδικά όταν οι κεντρικές τράπεζες είναι ήδη επιφυλακτικές στο να μειώσουν τα επιτόκια.

Στο μεταξύ, οι γεωπολιτικές εντάσεις στη Μέση Ανατολή συνεχίζουν να ωθούν τους επενδυτές προς τα παραδοσιακά ασφαλή καταφύγια. 

Παρόλο που το Bitcoin συχνά συγκρίνεται με τον χρυσό σε περιόδους αβεβαιότητας, η πρόσφατη συμπεριφορά διαπραγμάτευσης δείχνει το BTC να κινείται πιο κοντά στις μετοχές σε συνθήκες risk-off.

Ενώ ο χρυσός και το δολάριο ΗΠΑ προσέλκυσαν εισροές, οι αγορές κρυπτονομισμάτων εξασθένησαν.

Η δραστηριότητα ρευστοποιήσεων πρόσθεσε ένα ακόμα επίπεδο πτωτικής πίεσης αφού το Bitcoin έχασε επίπεδα στήριξης κατά τη διάρκεια της συνεδρίασης στις ΗΠΑ. 

Τα δεδομένα του CoinGlass liquidation heatmap έδειξαν μεγάλες μόχλευμένες θέσεις συγκεντρωμένες περίπου μεταξύ $80,000 και $85,500, δημιουργώντας συνθήκες για γρήγορες διακυμάνσεις τιμών μόλις η μεταβλητότητα επιταχύνθηκε.

Τις τελευταίες 24 ώρες, ρευστοποιήθηκαν πάνω από $244 million σε long θέσεις, με πάνω από $82 million να προέρχονται από το Bitcoin.

Θα ανεβεί η τιμή του Bitcoin;

Σύμφωνα με τον αναλυτή κρυπτονομισμάτων Daan Crypto Trades, η τιμή του Bitcoin πρέπει να διασπάσει καθαρά τη ζώνη αντίστασης των $82,000 για να μπορέσει να κινηθεί υψηλότερα.

«Αλλά έως τότε διαπραγματευόμαστε στην αντίσταση. Οι μετοχές ήταν ευάλωτες χθες αλλά έχουν ήδη ανακάμψει αρκετά. Η αγορά περιμένει κυρίως κάποια διαύγεια σχετικά με τη σύγκρουση στη Μέση Ανατολή», πρόσθεσε ο αναλυτής.

Στο μεταξύ, ο συνάδελφος trader και αναλυτής Ted Pillows τράβηξε την προσοχή στα order books των ανταλλαγών, όπου μια μεγάλη συγκέντρωση εντολών πώλησης τοποθετήθηκε μεταξύ των $81,000 και $85,0000. 

Αυτή η διαμόρφωση υποδηλώνει ότι οι traders υπερασπίζονται επιθετικά την ανώτερη ζώνη αντίστασης, ενώ οι αγοραστές συνεχίζουν να προσπαθούν να προστατέψουν το Bitcoin από βαθύτερη διάσπαση κάτω από τα $80,000. 

Μεγάλα sell walls συχνά δυσκολεύουν τις ανοδικές κινήσεις, επειδή όσοι επιχειρούν να ανεβάσουν τις τιμές πρέπει να απορροφήσουν σημαντική προσφορά πριν συνεχιστεί η ορμή.

Ωστόσο, σύμφωνα με τον αναλυτή κρυπτονομισμάτων Rekt Capital, το πρόσφατο εβδομαδιαίο κλείσιμο του Bitcoin κάτω από το ανώτερο όριο μιας σημαντικής περιοχής κενού (CME gap) υποδηλώνει ότι το περιουσιακό στοιχείο μπορεί να παραμείνει παγιδευμένο σε ενοποίηση για την παρούσα περίοδο.

Το διάγραμμα του Rekt Capital έδειχνε το Bitcoin να κινείται κοντά στο κατώτερο άκρο της επισημασμένης περιοχής του κενού, γύρω από την περιοχή low-$80,000, μετά από επανειλημμένες προσπάθειες απόρριψης κοντά στην αντίσταση.

Η ανάλυση υποδηλώνει ότι το BTC μπορεί να συνεχίσει να κινείται σε εύρος εντός αυτής της ζώνης, εκτός αν οι αγοραστές ανακτήσουν επαρκή δύναμη για να πιέσουν την τιμή και πάλι πάνω από το ανώτερο όριο κοντά στα $82,300.