Εκτίμηση για MSTR καθώς αυξάνονται η τιμή του Bitcoin και οι εισροές σε ETF

Η μετοχή MSTR πραγματοποίησε δυνατή επιστροφή καθώς το Bitcoin ανέκαμψε. Η MSTR ανέβηκε έως το υψηλό των $115.65 στη συνεδρία πριν το άνοιγμα, το υψηλότερο επίπεδο από τις 22 Ιουνίου και 40% πάνω από το χαμηλότερο σημείο της φετινής χρονιάς. Παρομοίως, το YieldMax MSTR Option Income Strategy ETF (MSTY) ανέβηκε στα $13.95, πολύ υψηλότερα από το έτος-μέχρι-σήμερα χαμηλό των $11.5.

Η μετοχή MSTR ανεβαίνει καθώς ευθυγραμμίζονται οι καταλύτες

Η μετοχή MSTR ενισχύθηκε καθώς το Bitcoin συνέχισε την ισχυρή ανάκαμψή του και ο δείκτης Crypto Fear and Greed μετακινήθηκε στη ζώνη της απληστίας για πρώτη φορά εδώ και μήνες. Ο δείκτης ανέβηκε στις 61, σημαντικά από τη ζώνη ακραίας φοβίας των 25 πριν από μερικούς μήνες. Το Bitcoin και τα περισσότερα altcoins συνήθως κινούνται θετικά όταν επικρατεί απληστία στην αγορά.

Μετά από μήνες συσσώρευσης, το Bitcoin πραγματοποίησε ισχυρό ανοδικό breakout, φθάνοντας σε υψηλό των $72,396, το υψηλότερο επίπεδο από την 1η Ιουνίου. Έχει εκτοξευθεί πάνω από 25% από το χαμηλότερο σημείο του φέτος, και αυτή η τάση μπορεί να συνεχιστεί καθώς πλέον επιχειρεί να διασχίσει τον 200ήμερο εκθετικό κινητό μέσο όρο (EMA).

Το Bitcoin ανεβαίνει καθώς οι θεσμικοί επενδυτές προχωρούν σε κύμα αγορών. Τα spot Bitcoin ETFs πρόσθεσαν πάνω από $500 million σε περιουσιακά στοιχεία την Τετάρτη, ανεβάζοντας τις μηνιαίες εισροές τους σε πάνω από $1.4 billion. Αυτά τα κεφάλαια κατέχουν τώρα πάνω από $84 billion σε υπό διαχείριση περιουσιακά στοιχεία.

Το Bitcoin διατηρεί την ανοδική του τάση καθώς ο δείκτης του αμερικανικού δολαρίου (DXY) υποχωρεί. Μετά την άνοδο στο $101.80 τον Ιούνιο, ο δείκτης DXY έχει πέσει πάνω από 3% στο $98.57, το χαμηλότερο επίπεδο από τις 14 Μαΐου φέτος. Το BTC τείνει να αποδίδει καλά όταν το αμερικανικό δολάριο υποχωρεί.

Μια ισχυρή ανάκαμψη του Bitcoin θα ήταν ανοδική για τη μετοχή MSTR, καθώς είναι ο μεγαλύτερος κάτοχος. Κατέχει 840,447 νομίσματα αξίας επί του παρόντος πάνω από $60.5 billion.

Η μετοχή MSTR αντιμετωπίζει σημαντικούς κινδύνους

Παρά την τρέχουσα ανάκαμψη, η μετοχή MSTR αντιμετωπίζει σημαντικούς κινδύνους στο επόμενο διάστημα. Ένας από αυτούς είναι ότι έχει σχηματίσει σταδιακά ένα bearish flag pattern, το οποίο αποτελείται από μια κάθετη γραμμή και ένα οριζόντιο κανάλι. Αυτό το σχήμα συχνά οδηγεί με τον χρόνο σε ισχυρό καθοδικό breakout.

Το Bitcoin παρέμεινε κάτω από το σημαντικό επίπεδο στήριξης των $115, το χαμηλότερο επίπεδό του τον Ιούνιο φέτος. Για να επιβεβαιωθεί ένα ισχυρό ανοδικό breakout, χρειάζεται να κινηθεί πάνω από αυτή την αντίσταση. Πρέπει επίσης να ξεπεράσει τον 200ήμερο εκθετικό κινητό μέσο όρο (EMA).

Τεχνικό διάγραμμα MSTR | Πηγή: TradingView

Η MSTR αντιμετωπίζει επίσης τον κίνδυνο της συνεχιζόμενης αραίωσης, που έχει κλιμακωθεί τους τελευταίους μήνες. Την Δευτέρα, η εταιρεία αποκάλυψε ότι αύξησε τα δολαριακά της αποθέματα κατά $150 million, φέρνοντας τα αποθέματα σε δολάρια ΗΠΑ στα $4.8 billion. Η εταιρεία το επιτυγχάνει αυτό εκδίδοντας νέες μετοχές MSTR. Έχει αυξήσει τις εκδοθείσες μετοχές της από 93 million το 2022 σε 351 million σήμερα.

Η εταιρεία πιθανότατα θα χρειαστεί να αντλήσει περισσότερα κεφάλαια για να επαναγοράσει τη μετοχή STRC και επίσης για να ενισχύσει τα ταμειακά της αποθέματα. Χρειάζεται μετρητά για να πληρώσει μερίσματα στους μετόχους STRC.

Επιπλέον, υπάρχει ο κίνδυνος το Bitcoin να επαναλάβει την καθοδική τάση, κάτι που θα επηρεάσει την αξία των συμμετοχών της.