Il valore di mercato di Royalty Pharma aumenta di oltre il 50% con l'inizio del trading di martedì

L'elenco segna l'ultimo di una serie di IPO statunitensi dopo mesi di inattività a causa della pandemia del Coronavirus che ha finora infettato più di 2,1 milioni di persone negli Stati Uniti e causato oltre 118.000 morti. La ripresa del mercato IPO statunitense nelle ultime settimane suggerisce che gli investitori sono ancora interessati a nuovi titoli nonostante la volatilità senza precedenti del mercato nel 2020 causata dal COVID-19.

Royalty Pharma ha venduto oltre 77 milioni di azioni a 22,25 sterline al pezzo

Prima della Royalty Pharma, la Warner Music Group quest'anno ha detenuto il titolo di più grande listing degli Stati Uniti. La Warner Music è stata quotata in borsa la prima settimana di giugno con un'IPO di 1,53 miliardi di sterline. Con una raccolta di 1,73 miliardi di sterline, la quotazione di lunedì di Royalty ha superato quella di Warner Music ed è arrivata seconda solo a Zoetis Inc. nell'industria farmaceutica.

La società newyorkese di scienze biologiche ha rivelato un prezzo obiettivo di 19,87 - 22,25 sterline per azione per la sua IPO della scorsa settimana. Lunedì, Royalty ha venduto più di 77 milioni di azioni al prezzo unitario di 22,25 sterline.

La società americana si era inizialmente prefissata l'obiettivo di vendere 70 milioni di azioni nella sua IPO. Tuttavia, a causa della forte domanda ha deciso di ampliare la vendita delle azioni dell'11%. L'offerta pubblica iniziale ha valutato la Royalty Pharma a 13,25 miliardi di sterline lunedì.

Royalty Pharma registra un aumento del 15% delle entrate a 398 milioni di sterline

Fondata nel 1996 dal miliardario Pablo Legorreta, Royalty Pharma investe in royalties biofarmaceutiche e offre finanziamenti per nuovi trattamenti. Da gennaio a marzo del 2020, Royalty ha registrato un aumento delle sue entrate del 15% su base annua fino a 398 milioni di sterline. Tuttavia, con 287,22 milioni di sterline, il suo reddito operativo è diminuito del 16% nei primi 3 mesi del 2020.

Tra i principali investitori di Royalty Pharma vi sono General Atlantic, Adage Capital Management e Nogra Group. La società di NY ha iniziato a fare trading martedì sotto il ticker azionario RPRX sulla borsa valori del Nasdaq. Le azioni della società sono state segnalate a 35,76 sterline al pezzo, che ha aumentato il suo valore di mercato di oltre il 50% a 21,30 miliardi di sterline.

Nomi di spicco come Goldman Sachs, Morgan Stanley, Bank of America Securities, Citigroup e J.P. Morgan sono stati i principali sottoscrittori dell'IPO di Royalty.