Previsioni azionarie Snowflake: la NEVE ha appena formato uno schema spaventoso

Il prezzo delle azioni Snowflake (NYSE: SNOW) ha formato il temuto modello Death Cross mentre continuavano le preoccupazioni sulla sua traiettoria di crescita. Questa settimana è crollato al minimo di 144,50 dollari, in calo di oltre il 35% rispetto al suo punto più alto di quest’anno, il che significa che si trova in un mercato profondamente ribassista.

Preoccupazioni per la crescita dei fiocchi di neve

Snowflake è un'importante azienda sostenuta da Warren Buffett che fornisce soluzioni SaaS (Software as a Service) ad aziende di tutto il mondo.

Ha oltre 9.437 clienti in tutti i settori. Alcuni dei suoi principali clienti sono aziende come AT&T, Cisco, Komatsu e Canva.

La sua soluzione consente alle aziende di consolidare i dati in un'unica piattaforma, risparmiando tempo e denaro a lungo termine.

Snowflake è stata una delle aziende in più rapida crescita negli ultimi anni. Le sue entrate annuali sono passate da oltre 267 milioni di dollari nel 2019 a oltre 2,86 miliardi di dollari lo scorso anno. Gli analisti prevedono che le sue entrate annuali saliranno a 3,43 miliardi di dollari e 4,2 miliardi di dollari nel 2023 e nel 2024.

Tuttavia, questa crescita dei ricavi è avvenuta a caro prezzo, il che spiega perché le perdite sono aumentate nel corso degli anni. La sua perdita totale è stata di 836 milioni di dollari nel 2023 rispetto a 348 milioni di dollari nel 2019.

Il management ritiene che Snowflake abbia più spazio per crescere. Notano che aveva 642 società incluse nella classifica Forbes Global 2000 come clienti nel quarto trimestre del 23 e 691 nel quarto trimestre del 24. Ciò significa che ha un ampio mercato indirizzabile totale.

L’azienda ritiene inoltre di avere un ruolo da svolgere nel settore dell’intelligenza artificiale (AI). Questa settimana ha presentato Snowflake Arctic, un prodotto che spera aiuterà le aziende a implementare modelli di intelligenza artificiale a un ritmo più rapido.

Tuttavia, ci sono preoccupazioni sulla valutazione della società. Ha una capitalizzazione di mercato di oltre 51 miliardi di dollari, il che significa che ha un rapporto prezzo/vendite a termine di 15, che è sostanzialmente più alto rispetto ai suoi concorrenti.

Per le aziende SaaS, uno dei migliori approcci di valutazione è noto come Regola del 40. L'idea è che la crescita dei ricavi di un'azienda e il suo margine di profitto dovrebbero essere superiori a 40.

Dati recenti mostrano che la crescita dei ricavi della società nell'ultimo trimestre è stata del 35%, mentre il suo margine di reddito netto è stato del 29%, per un totale di 6, il che significa che la società è gravemente sopravvalutata.

Previsioni sul prezzo delle azioni Snowflake

Grafico NEVE di TradingView

Passando al grafico giornaliero, vediamo che il prezzo delle azioni SNOW ha raggiunto il picco di 237 dollari all’inizio di quest’anno e ora è crollato sotto i 160 dollari. Il titolo ha formato un pattern death cross poiché le medie mobili esponenziali (EMA) a 200 e 50 giorni hanno effettuato un crossover ribassista.

Nella maggior parte dei casi, questo modello è solitamente uno dei più ribassisti del mercato. Tuttavia, il lato positivo è che il Relative Strength Index (RSI) e gli indicatori MACD hanno tutti puntato verso l’alto, il che è un segno di una divergenza rialzista.

Pertanto, le prospettive per il titolo sono ribassiste poiché l’attenzione si sposta sui prossimi risultati finanziari del 24 maggio. Se ciò accadesse, il prossimo punto da tenere d’occhio sarà a 128,15 dollari, il suo swing più basso nel marzo dello scorso anno.