MAGS: Il Magnificent 7 è il miglior ETF che il denaro possa acquistare?

Il Roundhill Magnificent 7 ETF (MAGS) è diventato quest’anno un ETF in rapida crescita, aiutato dalla forte performance della maggior parte dei suoi componenti. Recentemente è balzato al massimo storico di 40,37 dollari, molto più alto del suo minimo storico di 30,20 dollari. Ha inoltre aggiunto oltre 240 milioni di dollari in asset.

Magnifico grafico 7

I Magnifici 7 stanno bene

Le aziende che compongono i Magnifici 7 sono quelle più importanti a livello globale. Ad esempio, Azure di Microsoft, AWS di Amazon e Google Cloud gestiscono il mondo. AWS ha una quota di mercato del 31% mentre Azure e Google Cloud hanno rispettivamente il 24% e l'11%.

Ciò significa che le tre società controllano una quota di mercato superiore al 66%. Alimentano le più grandi banche, aeroporti, assicurazioni e compagnie di trasporti a livello globale. In particolare, alimentano anche migliaia di aziende tecnologiche nel mondo. Facebook.

Claude di Anthropic funziona su AWS mentre ChatGPT funziona sull'infrastruttura di Microsoft. Google Gemini funziona su Google Cloud. Twitter funziona su Amazon Web Services. Altre aziende che si affidano a questi fornitori di servizi cloud sono aziende come Twilio, CrowdStrike e Palantir.

Le altre società Magnificent 7 detengono una quota di mercato leader. Apple sviluppa i dispositivi tecnologici più avanzati mentre Meta Platforms è il più grande attore nel settore dei social media. Tesla è la più grande azienda nel settore dei veicoli elettrici.

Nvidia, una parte fondamentale del MAGS ETF, è emersa come il più grande attore nel settore dei semiconduttori. Alimenta tutte le principali tecnologie come l'intelligenza artificiale, il mining di Bitcoin e il cloud computing.

La cosa più importante è che queste società siedono su una montagna di liquidità nei loro bilanci. I dati di SeekingAlpha mostrano che le 7 società hanno oltre 438 miliardi di dollari in contanti nel loro bilancio.

La maggior parte delle aziende dell’ETF sono ancora in crescita. Microsoft ha una crescita dei ricavi futuri del 12% mentre Tesla e Meta hanno una crescita dei ricavi del 14% e 16%.

Preoccupazioni per Magnificent 7

Tuttavia, ci sono preoccupazioni su alcuni membri. Apple non cresce più poiché la maggior parte delle persone non sostituisce il proprio iPhone come faceva in passato. Tesla si trova ad affrontare sfide man mano che il mercato dei veicoli elettrici diventa saturo. Recentemente ha pubblicato il peggior rapporto sugli utili degli ultimi anni.

Anche Meta Platforms si trova ad affrontare sfide sostanziali. Facebook è spesso visto come un social media per anziani mentre la base utenti di Instagram sta diminuendo. Instagram è una delle app più cancellate a livello globale.

Meta Platforms ha anche faticato a monetizzare WhatsApp, una società che ha acquistato per miliardi nel 2024. Pertanto, credo che la società avrà difficoltà nel prossimo decennio con l’aumento della concorrenza di aziende come TikTok.

L’altra preoccupazione è che alcune società siano gravemente sopravvalutate. Nvidia ha un rapporto PE futuro di 38, che i titolari giustificano a causa della sua forte crescita. Apple ha un multiplo forward di 26, che è costoso per un’azienda che non cresce.

MAGS è un buon ETF da acquistare?

L’ETF MAGS è spesso visto come il miglior ETF che il denaro possa comprare poiché oggi detiene le società più importanti del mondo. Se dovessi sviluppare un ETF di questo tipo, mi occuperei di altre società di qualità come JPMorgan (JPM), Visa (V), Mastercard (MA) e persino società energetiche come ExxonMobil e Chevron.

Oltre ai rischi sopra menzionati, preoccupa la concentrazione nel settore tecnologico. Non ha un’esposizione diretta ad altri settori come energia, beni di consumo, finanza e servizi di pubblica utilità.

Pertanto, anche se l’ETF probabilmente continuerà ad andare bene, presenta alcuni rischi importanti di cui dovresti essere a conoscenza.