Azioni Intel: un importante aggiornamento della fonderia che passa inosservato

Una nuova ondata di speculazioni ha riacceso l'interesse per le ambizioni di fonderia di Intel (NASDAQ: INTC).

Secondo recenti rapporti, Microsoft si sta preparando a produrre il suo chip AI Maia di prossima generazione utilizzando l'avanzato processo 18A o 18A-P di INTC.

Sebbene Intel avesse annunciato per la prima volta MSFT come cliente all'inizio del 2024, la natura della collaborazione è rimasta vaga.

Ora, le chiacchiere del settore suggeriscono che il chip AI interno di Microsoft sarà fabbricato presso Intel Foundry, segnando un potenziale cambiamento nella strategia della catena di approvvigionamento del gigante del cloud.

Le azioni Intel hanno risposto positivamente all'aggiornamento e attualmente sono in rialzo di oltre il 100% rispetto al minimo da inizio anno grazie al rinnovato ottimismo sul suo ruolo nella corsa agli armamenti dell'intelligenza artificiale .

Perché Microsoft dovrebbe scommettere su Intel Foundry?

La scelta di Microsoft , se confermata, rifletterebbe un perno strategico verso chip AI ad alta efficienza energetica e prodotti a livello nazionale.

Il processo 18A di Intel si distingue come l'unico nodo disponibile in commercio con erogazione di alimentazione backside, una svolta che migliora l'efficienza energetica e le prestazioni per watt, metriche critiche per i data center hyperscale.

Certo, il rivale dell'azienda, TSMC, l'attore dominante nella fabbricazione avanzata di chip, sta correndo per espandere la sua capacità a 2 nm in Arizona.

Ma l'avvio di nuove fabbriche è uno sforzo pluriennale e il settore dell'intelligenza artificiale si sta evolvendo a una velocità vertiginosa.

Per MSFT, la fonderia Intel con sede negli Stati Uniti offre non solo vantaggi tecnici, ma anche la resilienza della catena di approvvigionamento e l'allineamento con gli obiettivi di produzione nazionali.

Se confermata, la scommessa del gigante potrebbe rivelarsi un catalizzatore a lungo termine per le azioni INTC.

Significato del report Microsoft per le azioni INTC

Se il chip Maia 3 di Microsoft è effettivamente costruito sul nodo 18A di Intel, potrebbe essere l'inizio di una partnership a lungo termine.

Ciò suggerirebbe che anche le future iterazioni degli acceleratori personalizzati di MSFT potrebbero uscire dalle linee di Intel, soprattutto se i rendimenti e i tempi di consegna soddisfano le aspettative.

L'ingresso di Microsoft segnerebbe un'approvazione significativa delle capacità di fonderia di INTC, che hanno a lungo lottato per guadagnare trazione contro TSMC.

Per gli investitori, la notizia segnala un potenziale punto di svolta: Intel non sta solo inseguendo l'intelligenza artificiale, ma è stata scelta per questo.

Questo voto di fiducia da parte di un fornitore di cloud di alto livello potrebbe catalizzare un'adozione più ampia tra altri hyperscaler e progettisti di chip fabless, dando potenzialmente il via a un rally pluriennale delle azioni Intel.

È troppo tardi per comprare azioni Intel?

La rinascita della fonderia di Intel non sta avvenendo in modo isolato. La società si è assicurata il sostegno strategico del governo degli Stati Uniti, insieme agli investimenti di pesi massimi del settore come Nvidia e SoftBank.

Sotto il suo nuovo amministratore delegato, Lip-Bu Tan, anche INTC è tornata alla redditività e ha accelerato la sua tabella di marcia, con i chip di Panther Lake e Clearwater Forest già in cantiere.

Il nodo 18A è solo l'inizio: 14A e 18A-PT sono progettati specificamente per i carichi di lavoro di intelligenza artificiale e calcolo ad alte prestazioni.

Inoltre, ci sono già state segnalazioni secondo cui AMD è anche in trattative iniziali per produrre chip presso Intel Foundry.

Per gli investitori che sono stati scettici, questi aggiornamenti, se convalidati, potrebbero essere il segnale più chiaro che la trasformazione di INTC è davvero reale.

Quindi, potrebbe non essere troppo tardi per acquistare il rialzo dell'intelligenza artificiale delle azioni Intel.