Ecco perché il prezzo delle azioni Rheinmetall si sta avvicinando al suo massimo storico

Il prezzo delle azioni Rheinmetall ha continuato a salire lunedì, raggiungendo €1.960, il suo massimo dal periodo di ottobre e qualche punto sotto il massimo storico di €2.010. È salita di quasi il 40% rispetto al suo punto più basso di dicembre, portando la capitalizzazione di mercato a oltre 90 miliardi di euro.

Le borse della difesa europea stanno salendo vertiginosamente

Anche altri titoli della difesa europei hanno continuato a crescere. Il titolo di BAE Systems è salito a 2.130p, in crescita del 35% rispetto al punto più basso di dicembre. Babcock International ha raggiunto un massimo storico di 1.500p, mentre altre aziende come Safran, Leonardo e Dassault Aviation sono anch'esse cresciute vertiginosamente.

Rheinmetall e altri titoli della difesa europei sono aumentati con l'aumento delle tensioni tra Unione Europea e Stati Uniti durante il fine settimana.

Donald Trump ha insistito che gli Stati Uniti possederanno la Groenlandia e non ha escluso l'uso della forza militare per raggiungere questo obiettivo. Ha già avvertito che imporrà dazi su alcuni paesi europei a partire dal 1° febbraio.

Gli eventi attuali e la guerra commerciale dello scorso anno hanno spinto più paesi europei a prendere sul serio la loro sicurezza rispetto al passato. I leader europei credono che Washington non sarà un alleato affidabile in futuro.

I paesi hanno già iniziato ad aumentare la spesa per la difesa. La Germania ha aumentato il bilancio per la difesa a 108,2 miliardi di euro, la sua spesa più grande per il recupero. Il bilancio regolamentare della Bundeswehr ammonta a 82,7 miliardi di euro, in aumento rispetto ai 29,4 miliardi di euro, mentre il fondo speciale ha stanziato 252,5 miliardi di euro.

La Germania spera di aumentare il proprio budget per la difesa a circa il 3,5% del PIL entro il 2029. Altri paesi, tra cui Francia, Italia e Spagna, stanno anch'essi aumentando la spesa per la difesa, una mossa che avvantaggierà la spesa europea di vertice, tra cui Rheinmetall.

Allo stesso tempo, l'azienda trarrà beneficio dal desiderio di Donald Trump di aumentare la spesa per la difesa statunitense a 1,5 trilioni di dollari. Fornisce veicoli da combattimento per fanteria, munizioni e veicoli autonomi al dipartimento della difesa.

Crescita dei ricavi e arretrato

I dati finanziari più recenti hanno mostrato che l'attività di Rheinmetall ha continuato a funzionare bene nel terzo trimestre. Il suo arretrato è saltato a 80 miliardi di euro, rispetto ai 54 miliardi del 2024 e i 38 miliardi del 2023.

I ricavi dell'azienda sono passati da 7,17 miliardi di euro nel 2023 a 9,7 miliardi nel 2024. La stima per il 2025 dovrebbe essere compresa tra 11,3 miliardi e 12,2 miliardi di euro, mentre il margine operativo arriverà al 15,5%.

Pertanto, ci sono segnali che la crescita dell'azienda accelererà nei prossimi anni, con ricavi che raggiungeranno i 20 miliardi di euro nei prossimi anni.

Tuttavia, esiste il rischio che la valutazione dell'azienda sia stata messa a dura prova. I dati mostrano che il suo rapporto P/E futuro è salto a oltre 40 e il rapporto PEG è sceso a 1,18. Questi sono numeri enormi, il che significa che l'azienda è prezzata alla perfezione.

Analisi tecnica del prezzo delle azioni Rheinmetall

Il grafico giornaliero mostra che il prezzo delle azioni Rheinmetall è ripreso negli ultimi mesi. È passato da un minimo di €.411 a dicembre dello scorso anno agli attuali €1.958. Ora si attesta al punto più alto dall'8 ottobre.

Il titolo è salito sopra le medie mobili esponenziali (EMA) a 50 e 100 giorni. Si sta inoltre avvicinando al livello di resistenza importante a 2.010 €, il suo punto più alto in ottobre.

Pertanto, il titolo probabilmente continuerà a salire e potrebbe ritestare il massimo storico di 2.010 €. Un movimento superiore a questo livello indicherebbe ulteriori guadagni, potenzialmente verso la resistenza chiave a 2.125 €, il superamento estremo dello strumento Murrey Math Lines.