Le azioni statunitensi guadagnano mentre il Dow sale di 411 punti, ma le paure sull'inflazione mantengono i trader cauti

Le azioni statunitensi sono salite giovedì mentre i mercati hanno accolto un raffreddamento delle tensioni geopolitiche, scatenando un ampio rally in tutti i settori.

Il Dow Jones Industrial Average è salito di 411 punti, ovvero lo 0,9%, mentre il SandP 500 ha guadagnato lo 0,7%. Il Nasdaq Composite ha guidato la classifica, salendo dell'1%.

Ma sotto l'allegria iniziale si cela una fragile fiducia, poiché i trader aspettano le 10 del mattino ET, quando pubblicano i dati delle spese per consumi personali di dicembre.

La pubblicazione potrebbe compromettere l'attuale slancio se l'inflazione si rivelasse più rigida del previsto in vista della riunione della Federal Reserve della prossima settimana.

Il rimbalzo tecnologico nel focus

La ripresa di ieri è stata di Intel.

Il produttore di chip è aumentato dell'11%, raggiungendo il suo livello più alto dall'inizio del 2022, mentre i trader hanno accolto con favore la recessione del presidente Trump sulle minacce tariffarie della Groenlandia.

AMD e altri titoli di chip hanno seguito l'esempio, con l'intero settore che ha riconquistato terreno perso nel panico di martedì.

Questa mattina, i giganti tecnologici dei Magnifici Sette, Tesla, Amazon e i loro concorrenti, stanno scambiando in rialzo dello 0,4-1 percento nell'azione pre-mercato, suggerendo che l'umore "rischioso" si sta mantenendo.

Ma Intel affronta la sua vera prova dopo la campanella di chiusura di stasera, poiché l'azienda riporterà gli utili del quarto trimestre e gli investitori stanno attentamente alla ricerca di indizi sulla domanda di chip di intelligenza artificiale.

Abbott inciampa mentre inizia l'ondata degli utili

Non tutte le notizie aziendali sono positive.

Abbott Laboratories ha riportato questa mattina un utile per azione di 1,50 dollari, in linea con le aspettative su questo fronte, ma l'azienda sanitaria ha mancato le stime di fatturato.

La debolezza deriva da un forte calo dei test COVID-19 e dalla pressione sui prezzi dovuta ai programmi di acquisto all'ingrosso della Cina.

Inoltre, le previsioni di Abbott per il trimestre in corso sono state inferiori alle previsioni, facendo scendere le azioni di quasi il 6% nelle operazioni pre-mercato.

L'inciampo segnala che anche l'assistenza sanitaria "difensiva" affronta venti contrari, un monito come riporta General Electric questa mattina e Intel pubblica i risultati stasera.

I dati sull'inflazione che potrebbero sconvolgere tutto

Il vero fattore decisivo per la direzione di giovedì arriva alle 10:00, quando si stabilisce l'indice dei prezzi delle spese per consumi personali di dicembre.

Gli economisti prevedono un aumento mensile dello 0,2% e una lettura annua del 2,8%, approssimativamente in linea con le tendenze recenti.

Ma un errore potrebbe ripristinare significativamente le aspettative di tagli dei tassi in vista della riunione di politica monetaria della Federal Reserve prevista per il 27 e 28 gennaio.

I mercati si preparano alla volatilità poiché gli strateghi affermano che i dati potrebbero far oscillare il SandP 500 in entrambe le direzioni a seconda dell'esito.

I prezzi del petrolio greggio sono scesi questa mattina a circa 59,90–60,50 dollari a barile, mentre le tensioni geopolitiche si raffreddano, mentre l'oro è aumentato dell'1,4%, riflettendo un modesto allontanamento dalla posizione di fuga verso sicurezza.

L'indice del dollaro è sceso a 98,68, allentando ulteriormente la pressione sulle materie prime vendute in valuta statunitense.

L'indice small-cap Russell 2000 ha guidato i guadagni di ieri con un aumento del 2%, suggerendo che gli investitori stanno ruotando fuori dalle azioni difensive verso settori segnati.

Se i dati sull'inflazione collaborassero, quella rotazione potrebbe accelerare. Se no, aspettati una rapida inversione di testa.