Previsioni sull'indice TSX Composite prima dei risultati di RBC, BMO e TD Bank

L'indice TSX Composite ha proseguito il suo forte rally la scorsa settimana e ha chiuso a un massimo storico di $33,817. È aumentato del 32% negli ultimi 12 mesi, superando i suoi omologhi statunitensi come il Nasdaq 100 e l'S&P 500.

L'indice è schizzato on Friday dopo che la Corte Suprema ha bocciato le tariffe di Donald Trump per violazione della Costituzione. Alcuni giudici hanno avvertito che attribuire al presidente il potere di fissare le tariffe gli conferirebbe troppo potere.

Sebbene Trump abbia già annunciato nuove tariffe globali, la perdita dei poteri d'emergenza rimuove uno degli strumenti che ha fatto ampio uso nell'attuale amministrazione.

Principali banche dell'indice TSX Composite pubblicheranno i loro risultati 

Il principale catalizzatore per l'indice TSX Composite questa settimana saranno i risultati finanziari di alcune delle maggiori banche canadesi, la maggior parte delle quali è quotata ai massimi storici.

Bank of Nova Scotia, che è valutata oltre $93 billion, pubblicherà i risultati finanziari on February 24. 

Bank of Montreal, comunemente noto come BMO, pubblicherà i suoi dati on Wednesday. BMO ha una capitalizzazione di mercato di oltre $100 billion. La National Bank of Canada pubblicherà i suoi dati lo stesso giorno.

Le altre principali società, tra cui Royal Bank of Canada (RBC), TD Bank e CIBC pubblicheranno i loro dati on Thursday this week. RBC è valutata oltre $233 billion, mentre TD ha una capitalizzazione di mercato di oltre $166 billion.

Queste banche hanno registrato buone performance negli ultimi anni, rispecchiando l'andamento di altre banche globali, con forti rialzi nello stesso periodo.

Ad esempio, gli ultimi risultati hanno mostrato che RBC ha generato un utile netto di oltre $20.4 billion, in aumento del 25% su base annua. L'EPS è salito del 25% a $14.07, mentre il rapporto CET1 è rimasto sopra il 13.5% 

Soprattutto, la società ha continuato a restituire capitale agli investitori. Ha restituito circa $11.3 billion attraverso dividendi e riacquisti di azioni.

Analogamente, TD Bank ha riportato risultati finanziari solidi, con l'utile netto salito a $20 billion, rispetto a $8.4 billion. 

Prezzi dell'oro e dell'argento 

L'indice TSX Composite ha beneficiato dell'attuale rally dei prezzi dell'oro e dell'argento. L'oro ha chiuso la settimana sopra $5,000, mentre l'argento è salito a $85. 

Un'analisi più attenta mostra che la maggior parte delle società con le migliori performance nell'indice TSX Composite appartiene ai settori minerari dell'oro e dell'argento.

Il prezzo delle azioni di First Majestic silver è aumentato del 61% quest'anno, rendendola una delle società con le migliori performance nell'indice TSX Composite.

Altri grandi rialzisti dell'indice sono società come Sprott, Oceanagold, New Gold, Allied Gold Corporation, Agnico Eagle Mines e Endeavor Mining.

Questi titoli potrebbero continuare a performare nei prossimi giorni mentre Donald Trump valuta un attacco all'Iran, una mossa che potrebbe portare a una guerra più ampia in Medio Oriente. Storicamente, i prezzi dell'oro e dell'argento aumentano quando emergono rischi di tale portata.

Analisi tecnica dell'indice TSX 

Il grafico in timeframe giornaliero mostra che l'indice TSX Composite ha performato bene negli ultimi anni ed è ora vicino al suo massimo storico.

Si è mosso leggermente al di sopra dell'importante livello di resistenza a $33,692, il suo livello più alto di questo mese.

Il titolo rimane al di sopra di tutte le medie mobili, mentre il Relative Strength Index (RSI) e il MACD hanno continuato a salire.

Pertanto, lo scenario più probabile è che il titolo continui a salire con i rialzisti che puntano al prossimo livello chiave di resistenza a $34,000.