Analisi azioni Nebius: cosa succederà a questo rivale di CoreWeave dopo i risultati?

Le azioni Nebius saranno al centro dell'attenzione oggi, quando il colosso tecnologico europeo pubblicherà i risultati finanziari, che dovrebbero mostrare una solida crescita dei ricavi e del portafoglio ordini. NBIS è stata scambiata a $129 martedì, pochi punti al di sotto del massimo storico di $197.

Le azioni Nebius sotto i riflettori per la pubblicazione dei risultati finanziari 

Il settore neocloud è in forte espansione, con sempre più aziende, in particolare quelle del mining di Bitcoin, che entrano nel comparto. I primi segnali indicano che Nebius e CoreWeave stanno assumendo caratteristiche di duopolio nel settore, grazie ai loro ordini massicci.

Nebius ha recentemente raggiunto un accordo da $27 billion con Meta Platforms, rendendolo una delle partnership più grandi del settore. Questo si aggiunge al suo importante accordo con Microsoft, un protagonista di primo piano nel settore dell'AI.

L'azienda ha anche ricevuto un investimento di $2 billion da NVIDIA, un fornitore delle sue GPU. Questo investimento indica che NVIDIA prevede che la sua attività continuerà a crescere nel prossimo futuro. Ha inoltre acquistato Eigen AI in un accordo da $600 million

Guardando avanti, il prossimo catalizzatore importante per il titolo NBIS sono i risultati finanziari in arrivo, che forniranno maggiori dettagli sulla crescita dei ricavi, sulle spese in conto capitale (capex) e sul suo portafoglio ordini.

Gli analisti di Wall Street sono molto ottimisti sul suo business, con la stima media che indica un aumento dei ricavi del 602% a oltre $388 million. La stima per il secondo trimestre è di ricavi pari a $593 million, in crescita del 464% su base annua.

I ricavi annuali di quest'anno dovrebbero aumentare del 522% a $3,3 billion, per poi raggiungere $10 billion l'anno prossimo. Queste metriche la rendono una delle società a più rapida crescita del settore.

La principale sfida per la società è che le spese in conto capitale dovrebbero continuare a crescere nel prossimo futuro, poiché GPU, chip di memoria e altri prodotti continuano a diventare più costosi. Infatti, i principali hyperscaler come Microsoft, Google e Amazon hanno indicato l'aumento dei costi come la ragione principale per l'incremento dei loro piani di spesa in conto capitale.

L'aumento dei costi, insieme al timore di un rapido consumo di cassa, spiega perché il titolo Nebius ha un elevato interesse allo scoperto di quasi il 20%. Tuttavia, riteniamo che questi timori siano ingiustificati poiché la società deve continuare a investire per finanziare i suoi data center. 

Alla fine rallenterà la spesa e inizierà a concentrarsi sulla redditività. È lo stesso approccio seguito da società come Meta Platforms e Tesla prima di diventare redditizie.

Gli analisti hanno prospettive contrastanti su Nebius, con un target medio di $139, l'11% sotto il prezzo corrente. In una nota recente, Tai Liani, analista di Bank of America, ha previsto che il titolo salirà fino a $205, mentre DA Davidson ha un target di 

Analisi tecnica del prezzo delle azioni Nebius 

Grafico azioni NBIS | Fonte: TradingView

Il grafico giornaliero mostra che il prezzo delle azioni NBIS ha toccato un minimo a $73 all'inizio di quest'anno. Ha formato un pattern a doppio minimo la cui neckline era a $109,32, il suo punto più alto il 16 gennaio. 

Il titolo è inoltre salito oltre il livello di resistenza cruciale a $141, il lato superiore del pattern cup & handle. È rimasto costantemente sopra le medie mobili a 50 e 200 giorni, mesi dopo aver formato un pattern di golden cross.

Perciò, è probabile che il titolo riprenda il trend rialzista nei prossimi giorni. Se ciò avviene, il primo target da monitorare sarà a $200, seguito dal livello psicologico di $220. 

Tuttavia, come abbiamo visto con il titolo CoreWeave, esiste il rischio che possa scendere mentre i ribassisti cercano di colmare il gap creato all'inizio di questo mese. Questa ritirata, se dovesse verificarsi, sarà probabilmente di breve termine prima di un potenziale rimbalzo.