Adakah ETF DIVO merupakan dana gula-gula boomer yang bagus untuk dibeli?

Amplify CWP Enhanced Divided Income ETF (DIVO) telah menunjukkan prestasi yang baik pada tahun ini, menjadikannya salah satu dana Boomer Candy teratas dalam pasaran. Harganya telah meningkat hampir 6% tahun ini sambil memberi ganjaran kepada pelabur dengan hasil 4.7%.

Apakah itu DIVO ETF?

Amplify CWP Enhanced Divided Income ialah salah satu daripada beberapa ETF yang Wall Street Journal namakan sebagai dana Boomer Candies.

Ini semua adalah dana yang agak baharu yang memberikan pelabur mereka hasil yang jauh lebih tinggi daripada ETF tradisional seperti Vanguard S&P 500 (VOO) dan Schwab US Dividend Equity ETF (SCHD).

Dana menggunakan strategi yang berbeza untuk menjana pulangan ini. Yang paling biasa ialah di mana mereka membeli saham dalam indeks dan kemudian menjual pilihan panggilan. Dalam kes ini, dana ini menghasilkan wang melalui tindakan harga dan premium yang dibuat dalam pasaran pilihan.

ETF Amplify CWP Enhanced Divided Income menggunakan pendekatan yang sama untuk menjana pulangan. Ia melabur sekurang-kurangnya 80% daripada dananya dalam sekuriti dagangan bursa AS yang membayar dividen dan kemudian menggunakan strategi pilihan panggilan yang dilindungi untuk menjana pulangannya.

Dalam kes ini, dana telah melabur dalam syarikat seperti Microsoft, UnitedHealth Group, Procter & Gamble, Caterpillar dan JPMorgan Chase. Microsoft dan UnitedHealth menyumbang lebih 5% daripada keseluruhan dana.

Melihat lebih dekat syarikat-syarikat ini menunjukkan bahawa mereka semua adalah syarikat mewah yang mempunyai bahagian pasaran yang dominan dalam industri masing-masing. Visa ialah rangkaian pembayaran terbesar di dunia manakala Walmart ialah peruncit terbesar. JPMorgan ialah bank terbesar di Amerika Syarikat dan terkenal dengan kunci kira-kira kubunya.

Oleh itu, dengan mempunyai kepentingan dalam 33 syarikat ini, DIVO ETF menjana wang apabila mereka berada dalam aliran menaik yang kukuh.

Sebaliknya, dana menggunakan strategi pilihan panggilan, seperti dana yang serupa seperti JPMorgan Equity Premium ETF (JEPI) dan penggunaan JEPQ. Pilihan panggilan memberi pelabur hak tetapi bukan kewajipan untuk membeli aset.

Dalam kes ini, ia secara oportunis menulis atau menjual pilihan panggilan dana yang menjejaki syarikat ini dan memilih premium. Premium ialah pendapatan yang diterima oleh penulis kontrak opsyen.

Oleh itu, jika ETF meningkat, DIVO ETF mendapat manfaat kerana pilihan panggilan memberikannya hak untuk membelinya pada harga yang lebih tinggi. Jika dana jatuh, pilihan menjadi tidak bernilai dan tidak perlu membeli. Ia juga mendapat manfaat apabila harga bergerak ke sisi.

Adakah DIVO ETF adalah pembelian yang bagus?

Orang ramai mempunyai banyak pilihan untuk menjana pulangan dalam pasaran. Salah satu pendekatan terbaik ialah melabur dalam ETF asas seperti VOO dan SPY. Pendekatan bebas risiko adalah untuk melabur dalam bon kerajaan AS. Jika anda memegangnya sehingga matang, anda akan menerima bayaran penuh.

Oleh itu, sebarang pelaburan yang anda buat harus dianggap berjaya jika ia mengatasi ETF generik dan bon kerajaan.

Dalam kes DIVO, matlamatnya adalah untuk menjana dividen tetap yang lebih tinggi daripada yang ditawarkan oleh indeks S&P 500, Dow Jones dan Nasdaq 100. Dana ini mempunyai hasil dividen sebanyak 4.57%, daripada VOO 1.30%.

Walau bagaimanapun, melihat pembayaran dividen sahaja boleh mengelirukan kerana pelabur harus sentiasa memberi tumpuan kepada jumlah pulangan. Dalam kes ini, ETF DIVO sentiasa berprestasi rendah daripada ETF asas. Seperti yang ditunjukkan di bawah, jumlah pulangan dana dalam tempoh lima tahun yang lalu berjumlah 70%, manakala VOO dan QQQ telah kembali 102% dan 171%.

DIVO lwn VOO lwn SPY ETF

Trend yang sama telah berlaku tahun ini kerana dana telah meningkat sebanyak 8.97% manakala VOO dan QQQ telah meningkat lebih 17% dan 21%. Oleh itu, seperti yang saya tulis di JEPI , saya percaya bahawa dana pasif mudah adalah alternatif yang murah dan lebih baik.